Что значит лимитная заявка в сбербанк инвестор

Обновлено: 28.03.2024

Шаг 1.Открытие брокерского счета.
Открывал в январе месяце, перед явлением коронавируса. Через приложение Сбербанк Онлайн на мобильном телефоне.
Вначале открываете брокерский счет, (договор на открытие был просто огромный) далее переводите на него средства с основного.
Перевод не мгновенный, нужно ждать, кстати поддержка на мои вопросы о том , почему средства не на счету просто не отвечала (видимо частый вопрос от нетерпеливых).
Ну да ладно, деньги появились, стал проводить мониторинг активов для покупки
Кстати Тариф был самый обычный - Самостоятельный (вроде бы такое название)
Комиссии - 0.060% на операций до 1млн руб
Если вы только установили приложение, рекомендую зайти в раздел приложения под названием Прочее и открыть вкладку FAQ. В ней сможете найти ответы на многие стартовые вопросы. (я этого сразу не сделал, а было бы не лишним)

Шаг 2. Покупка активов
Для тех кто впервые будет использовать этого брокера скорее всего окажется сюрпризом невозможность приобрести акции американского фондового рынка. Лично я был расстроен, но видимо договор нужно было осилить.
В общем только фондовый рынок РФ.
Если хотите торговать Америку, нужно получить статус квалифицированного инвестора.
(Так написано на сайте, но так как вроде бы на биржу СПБ у этого брокера выхода не было, а активы торгуются там, отпишите кто сталкивался)
Для получения необходимо отвечать хотя бы одному из этих требований:

- Размер вашего имущества в виде ценных бумаг, производных инструментов, средств на счетах или на депозитах — не менее 6 млн рублей.
- Вы не менее 3-х лет работали в организации, которая заключала сделки с ценными бумагами или производными инструментами, или не менее 2-х лет — в организации со статусом квалифицированного инвестора.
- В течение последнего года активно заключали сделки с ценными бумагами на общую сумму от 6 млн рублей.
- Высшее экономическое образование, полученное в ВУЗе, который мог аттестовывать в сфере профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг

В общем если вы без опыта или без денег вам Америка не светит.

Шаг 3. Закрытие позиций, вывод средств.
По выводу, моментально вы свои деньги забрать не можете, только через сутки после закрытия позиций.
Для чего это сделано, сберу виднее, но видимо политика "подождите" применима у них и в онлайне. На счет закрытий не по рынку я уже писал выше, взяли листочек и записываем актуальные рыночные цены для закрытия.

Вердикт🔖
Свое мнение не меняю, за пол года ничего не поменялось в глобальном смысле. Однозначно люди просто идут на огонек бренда надежности. И да в этом есть свои плюсы.
Но для торговли вечно залипающий, тормознутый, долгий, неинформативный сбербанк-инвестор я бы не рекомендовал. Плюсом берем классификацию пользователей, ограниченность рынка акций и в целом выбора активов.
Это чисто мое мнение основанное на использовании этого приложения. Возможно есть и другая сторона вопроса, где я может и не справедлив, но пока впечатление такое. И нет я не враг сбера, являюсь обычным пользователем, пользуюсь услугами банка.
Однако как говорят критикуешь- предлагай, что бы я добавил в приложение:
- Обновленный, актуальный интерфейс. Свежая информация о компании, отчетности и тд.
- Возможность выбора графика, инструментов и проведение минимального анализа, в мобильном приложении.
- Мгновенный ввод вывод средств
- Стопы и кнопку моментального закрытия, открытия позиций. Без смсок и прочей ерунды.
Все таки банк топовый, а 2* в рейтинге приложений о чем то да говорят. Нужно что то менять иначе все перейдут к Тинькову.

Надеюсь мой отзыв будет вам полезен✅

В этой статье про типы заявок, биржевой стакан и ликвидность.

Чтобы купить или продать биржевой инструмент, например, акцию или облигацию, вам нужно подать заявку на покупку или продажу инструмента вашему брокеру в торговом приложении. По-другому заявки называют приказами или ордерами. Это одно и то же.

Биржевые заявки можно разделить на две основные категории:

- заявки, поддерживаемые биржей – такие заявки обрабатываются на сервере самой биржи и доступны всем участникам торгов;

Помимо стандартных биржевых заявок, брокеры предоставляют своим клиентам различные заявки, обеспечивающие более широкие возможности для торговли. Они относятся ко второй категории:

- заявки, поддерживаемые конкретным брокером – такие заявки обрабатываются на сервере брокера. Обычно они являются условными, т.е. при исполнении определенных заданных условий, брокер отправит эту заявку на биржу уже в виде заявки, поддерживаемой биржей.
К этой категории относятся, например, стоп-заявки и тейк-профит.

В этой статье я расскажу подробнее о первой категории заявок, т.к. условные заявки в основном используются в трейдинге, это отдельная тема.

Рассмотрим пример

Допустим на бирже торгуются акции компании А. Цена последней сделки купли-продажи по этой акции была 100 рублей — это рыночная цена, она же текущая котировка. Есть продавцы, которые хотят продать акцию, и покупатели, которые хотят купить акцию. Каждый из них желает совершить сделку по конкретной цене. Естественно, продавцы хотят продать как можно дороже, а покупатели хотят купить как можно дешевле.

Биржа собирает все заявки от покупателей и продавцов и располагает их в список в порядке убывания цены: вверху будет самая высока цена, внизу – самая низкая цена. Так формируется биржевой стакан. По-другому стакан может называться очередь заявок.

Посмотреть биржевой стакан по конкретному инструменту можно в торговом приложении брокера. Отмечу, что не все брокеры предоставляют бесплатный доступ к стакану.

Заявки с конкретной ценой – это лимитные заявки, именно их мы видим в стакане.

Акции на Московской бирже торгуются лотами. Лот – это единица купли-продажи, минимальное количество акций, которое можно купить или продать. Например, у Лукойла 1 лот равен 1 акции, у Сбербанка 1 лот – это 10 акций, а у ВТБ 1 лот – это 10 тысяч акций. В биржевой заявке указывается именно количество лотов на продажу или покупку.

Рассмотрим биржевой стакан акций Сбербанка.

В центре мы видим цены, расположенные по убыванию.

Цены продавцов находятся выше, т.к. продать все хотят подороже.

187,92 рубля – самая привлекательная цена предложения, т.е. наименьшая цена, по которой готовы продать акцию.

Цены покупателей расположены ниже, т.к. купить все хотят подешевле.

187,90 – самая привлекательная цена спроса, т.е. наивысшая цена по которой готовы купить акцию.

Между самой выгодной ценой продажи и покупки есть разница – 2 копейки. Эта разница называется спред.

Слева мы видим количество лотов, выставленных на покупку по конкретной цене. А справа- количество лотов, выставленных на продажу по конкретной цене.

Шаг цены – это минимально возможное изменение цены. Например, у акций Сбербанка шаг цены – 1 копейка.

Если мы видим, что спред маленький, стакан плотный, т.е. практически на каждом шаге цены выставлено большое количество заявок, и динамичный, т.е. рыночная цена постоянно изменяется, добавляются новые заявки на покупку и продажу, то значит, что эта акция ликвидная. Дневной оборот по ликвидной акции может измеряться миллиардами рублей. Акции Сбербанка – одни из самых ликвидных на Московской бирже.

Если же спред большой, стакан разреженный и статичный, то перед вами неликвидная акция. Дневной оборот по такой акции может быть меньше миллиона рублей. Например, акции компании Красный Октябрь.

Высокодоходные инвестиционные стратегии.

Теперь рассмотрим подробнее основные типы заявок:

1. Рыночная заявка или маркет ордер — это заявка на покупку или продажу определенного количества лотов по лучшей доступной цене .

Например, вы оставляете заявку брокеру на покупку 5-ти лотов акций Газпрома по рыночной цене. Посмотрим на стакан.

На данный момент самая выгодная цена предложения – 193,95 рубля, с такой ценой есть 10 лотов. Это значит, что ваши 5 лотов будут куплены по цене 193,95 рубля.

Если вы оставите брокеру заявку на покупку, допустим, 15-ти лотов, то 10 лотов будут куплены по цене 193,95 рубля, а остальные 5 лотов по цене 193,96 рубля. Тем самым, ваша сделка немного сдвинет рыночную цену вверх.

Но это все в идеале. В реальности же надо понимать, что если речь идет о ликвидной акции, то на рынке одновременно присутствуют тысячи желающих купить или продать, поэтому стакан очень динамичен, цена ненамного, но постоянно меняется. И предсказать точную цену совершения сделки, если вы оставляете заявку по рыночной цене, невозможно, т.к. в этот же момент вместе с вами тысячи людей оставляют заявки и совершают сделки.

Рассмотрим пример с неликвидной акцией, например, Красный Октябрь. Допустим, вы хотите купить 5 лотов. Смотрим на стакан и видим, что:

1 лот будет куплен по цене 350 рублей.

2 лота – по цене 351.

Еще 1 лот – по цене 355.

И последний пятый лот будет куплен по цене 355,5 рубля.

Средняя цена покупки составит 352,5 рубля. А ваша небольшая сделка заметно сдвинет рыночную цену вверх.

Можем сделать вывод, что если вы покупаете ликвидные акции на небольшую сумму и вас устраивает текущая рыночная цена, то можно смело делать заявку на покупку по рынку. Она исполнится мгновенно, и цена сделки не станет для вас сюрпризом. Но с неликвидными акциями надо быть осторожнее, т.к. средняя цена покупки акций даже на небольшую сумму может стать гораздо выше изначальной котировки, т.к. попросту не было такого предложения. Тоже самое и с продажей.

Чтобы ограничить себя от таких рисков и обеспечить исполнение сделки по определенной цене, можно воспользоваться лимитной заявкой.

2. Лимитная заявка - заявка на покупку или продажу определенного количества лотов по определенной цене.

Например, мы сделали лимитную заявку на покупку 1 лота акций Аэрофлота по 72,64 рубля.

Наша заявка попадает в стакан, и мы ждем пока рыночная цена сравняется с нашей, т.е. найдется продавец с такой ценой.
Исполнение лимитных заявок не гарантировано, т.к. не факт, что покупатель или продавец с такой ценой найдется. Также возможно частичное исполнение, если объем встречного ордера окажется недостаточным.

Время действия лимитной заявки зависит от брокера. У одних брокеров заявка будет действовать только до конца торговой сессии, т.е. дня. У других брокеров можно выбрать время действия заявки: один день, месяц, или до конкретной даты.

3. Перейдем к айсберг-заявкам. Айсберг-заявка позволяет скрыть крупную заявку. При её выставлении в стакане отображается не весь объем, а лишь его часть. Например, вместо 20 000 лотов в стакане будет стоять заявка всего на 5 000, а когда её исполнят, на её месте появится еще 5 000. И так до тех пор, пока весь объем не будет удовлетворен.

Перед долгосрочным инвестором тоже стоит, но далеко не так остро. Если ты раз в год меняешь пару акций в своём портфеле, твои транзакционные издержки заведомо невелики. И не так важно, каким типом заявок ты их соберёшь. По всем акциям, входящим в индекс, можно смело кидать рыночную заявку — так быстрее и проще. Исключения из правила только для третьего эшелона со спредом в пару процентов, но точно ли он вам так нужен?

А вот для трейдера — вопрос. Он торгует часто, ему важно, как именно делать это: рыночной заявкой или лимитной? То есть войти-выйти немедленно, но по худшей цене контрагента, или по указанной тобой цене, но с вероятностью, что сделки вообще не будет? Если указать цену поблизости от текущей, например, поместив заявку со своей стороны спреда, то с вероятностью сильно более 50% сделка пройдёт по твоей цене.

Достаточно ли это, чтобы всегда работать лимитником? Давайте прикинем. Допустим, вероятность исполнения по статистике на данном инструменте за n-ный срок — 83%. В 83% случаев вы экономите на спреде, но чуть-чуть. В 17% вы теряете, но значительно больше. Заявка поставлена. Заявка не исполнилось. Если заявка на выход, вы всё равно должны выйти. Но, допустим, цена хуже уже на 1%. А на спреде вы экономили всего 0,1%. Посчитайте сами, 13% перевесят 87%. Если заявка на вход, можно просто не входить. Но, скорее всего, если цену так вынесло за малое время, её понесёт и дальше: вы пропустите лучшие сделки года.

Вообще универсального совета нет, но.

Обычно в каждом конкретном случае оптимальность заявки — рыночная или лимитная — можно прикинуть.

В одном случае будет лучше так, в другом эдак. Например, на спекулятивных гиперликвидах у меня вход по рынку: спред столь мал, что значения не имеет, но важна определённость. Если нужно взять в пассивный портфель не самую ликвидную акцию, как я уже говорил, это будет лимитная заявка: спред в 1% требует к себе уважительного отношения (но таких акций мне обычно несильно надо). Чтобы сэкономить настолько, можно подождать не пять минут, а пять часов — риск убегания цены компенсируется самой ценой вопроса.

Бывают и такие спреды, ради которых выжидают пять дней, если не пять недель. Но с такими акциями я бы предпочёл не иметь дела.

Когда инвестор приходит на фондовый рынок, первое, в чем он должен разобраться – это биржевые механизмы.

Торговые заявки, как раз, являются одним из таких механизмов.

Начнем с того, что на бирже присутствуют два основных типа заявок – рыночные и лимитные. От них уже идут разные производные.

Рыночная заявка отражает нежелание инвестора ждать определенную цену по активу. Он хочет купить здесь и сейчас.

Когда инвестор совершает рыночную заявку, он посылает брокеру сигнал о немедленной покупке актива по ценам ASK.

ASK – это цена лимитного продавца (об этом чуть позже).

Проблема здесь состоит в следующем: если объем сделки у инвестора будет превосходить объем лимитных заявок в стакане, то его средняя цена покупки будет отличаться в худшую сторону.

Приведем простой пример. Для примера взял акции российской компании «Красный Октябрь – 1П». 1 лот по данному инструменту равен 10 акциям. То есть если вы хотите купить 1 лот по цене за акцию в 294 рубля, то ваша общая инвестиция будет 2940 рублей.

Для начала обратите внимание на скрин ниже👇

Представим, что у инвестора есть сумма в 55 000 рублей, а текущая котировка по «Красному Октябрю» равна 290 рублей. Не разобравшись в деталях предложения, инвестор посылает на максимально возможную сумму рыночную заявку.

Первое: инвестор купит не по 290 рублей, а по цене лучшего лимитного предложения – 294 рубля.

Второе: обратите внимание на объем лимитных заявок продавцов в стакане. Ниже привожу расчет👇

✔По цене 294 р. = 2 лота на сумму 5880 р.

✔По цене 295 р. = 3 лота на сумму 8850 р.

✔По цене 296,5 р. = 2 лота на сумму 5930 р.

✔По цене 297 р. = 1 лот на сумму 2970 р.

✔По цене 299 р. = 3 лота на сумму 8970 р.

✔По цене 299,5 р. = 3 лота на сумму 8985 р.

✔По цене 300 р. = 4 лота на сумму 12 000 р.

🤔Понимаете, о чем я? Если инвестор купит рыночной заявкой, то он соберет весь этот объем в стакане и его средняя цена покупки будет не 290 рублей, как он ожидал, а 297.2 рубля.

Так вот, если вы инвестируете на российском рынке, обращайте внимание на ликвидность бумаги в стакане. Кидая рыночный ордер большим объемом в неликвидный актив, вы рискуете зайти в сделку по плохой для себя цене.

НА АМЕРИКЕ, ЕСЛИ БУМАГА НЕ СОВСЕМ ТРЕШОВАЯ, ВАМ ПОНАДОБИТСЯ БОЛЬШОЙ ОБЪЕМ ДЕНЕГ, ЧТОБЫ ЦЕНА СДВИНУЛАСЬ С МЕСТА.

Лимитные заявки.

Рассмотрим на примере акций «СБЕРБАНК». Бумага котируется по цене 280 рублей, но инвестор хочет зайти по цене 270 рублей. В таком случае он посылает брокеру поручение на лимитную заявку и его объем добавляется к общему объему лимитных покупателей в стакане. На предыдущем скрине - это зеленый столбец – БИД.

БИД – это цена лимитного покупателя.

Так вот, чтобы лимитная заявка покупателя исполнилась, кто-то должен продать рыночным ордером.

Вроде бы все просто, но есть ряд ограничений на установку лимитных заявок:

Инвестор не может поставить лимитную заявку на покупку выше текущей рыночной цены актива. Как пример, если цена акции сейчас равна 280 рублей, инвестор не может выставить лимитную заявку на покупку по цене 290 рублей. Рыночный механизм не предусматривает такую операцию. Все лимитные заявки на покупку могут устанавливаться только по цене ниже рыночной. Если проще, по 290 не может, по 270 может

Схематически это будет выглядеть, как на скрине ниже👇

В следующей главе мы рассмотрим ситуацию, когда инвестор хочет войти в сделку на прорыве цены. Какие тогда использовать операции?

Стоп и стоп-лимитные ордера.

Рассмотрим производные от 2х основных заявок.

Когда инвестор хочет ограничить потери по купленной акции, он устанавливает стоп-заявку.

Стоп-заявка – это тип рыночного ордера, который исполняется при достижении активом установленной цены.

Пример. Инвестор купил акции Сбербанка по цене 280 рублей. Он хочет ограничить свои потери в случае, если бумага упадет ниже 270 рублей.

Инвестор устанавливает в терминале стоп-ордер по цене 270 рублей. Если Сбербанк упадет к цене 270 рублей, у брокера сработает сигнал, по которому он рыночным ордером продаст акции инвестора.

В такой заявке есть ряд нюансов:

Стоп-ордер можно применять не только для ограничения убытков.

Если инвестор хочет взять акции Сбербанка на ценовом прорыве, например, если бумага выстрелит выше 290 рублей, он также может установить стоп-ордер.

❗НО, Необходимо помнить о нюансах рыночных ордеров.

Следующий вид заявки, которую я хочу рассмотреть – стоп-лимитный ордер.

Структура данной заявки такая же, как у стоп-ордера, но только теперь выставляется лимитная заявка.

Для лучшего понимания приведу пример. Инвестор купил акции Сбербанка по 280 рублей и выставил стоп-лимитный ордер по цене 270 рублей, чтобы защитить свою позицию от дальнейшего падения.

Представим, что акция упала на 268 рублей, то есть, фактически, сигнал по стоп-лимитному ордеру был. В таком случае брокер выставляет в биржевой стакан лимитную заявку на продажу по цене 270 рублей. Все правила соблюдены – текущая рыночная цена ниже лимитки на продажу.

НО! Самый главный нюанс в том, что теперь цена должна вернуться к уровню 270 рублей, чтобы сработала лимитная заявка. То есть должен найтись рыночный покупатель по этой цене. Но довольно часто случается так, что цена двигается дальше вниз и защита инвестора не срабатывает вовсе.

❤Если понравился материал, буду благодарен лайку❤

Также если хотите знать больше о мире трейдинга и инвестиций, подписывайтесь на мой канал в Telegram:

🔥В конце января я запускаю свой трейдинг-эксперимент по разгону депозита. В статье «Трейдинг-эксперимент» можно почитать подробнее.

Вы недавно открыли брокерский счет в Сбербанке, скачали торговый терминал, но не знаете, как покупать акции через мобильное приложение Сбербанк Инвестор? Читайте статью до конца, и вы узнаете все нюансы покупки.

Как искать акции?

В торговом терминале «Сбербанк Инвестор» можно приобрести российские и иностранные акции, обращающиеся на Московской фондовой бирже. Иностранные ценные бумаги с 2020 года также доступны к покупке, как и в торговых терминалах некоторых конкурентов (например, ВТБ Инвестиции, Мой брокер от БКС). Кстати, ранее мы уже сравнивали Сбербанк Инвестор с Тинькофф Инвестиции. Здесь же можно купить акции самого Сбербанка.


В первую очередь вам необходимо войти в «Сбербанк Инвестор». Список ценных бумаг размещён на вкладке «рынок» > «Акции».

Для поиска акций предусмотрено несколько способов:

  1. В каталоге. Список активов можно отфильтровать по алфавиту, торговому обороту и уровню роста/пиления в течение торговой сессии.
  2. Сортировка. Для сортировки в верхнем меню нажмите на пиктограмму с изображением стрелки.
  3. По названию или тикеру. Для поиска нажмите с верхней панели на иконку с изображением лупы. В поисковой строке введите название интересующей вас ценной бумаги или ее тикер-код.

Многие инвесторы, которые впервые используют приложение Сбербанк Инвестор, задаются вопросом — почему в каталоге так мало акций и как покупать те ценные бумаги, которых нет в списке. Все дело в том, что по умолчанию, когда вы заходите на вкладку «Рынок» в каталоге отображается ограниченный список активов. Здесь их всего штук 20, но зато самых популярных и топовых. Для того, чтобы найти акцию, которой нет в этом списке, необходимо воспользоваться функцией лупы. Как только вы введёте название акции (например, Аптеки 36,6), то тут же отобразиться полный каталог ценных бумаг, соответствующий секции Мосбиржи «МБ ФР: Т+ Акции + ДР», которая есть с веб-программах QUIK, webQUIK.



Еще статьи на тему Сбербанк Инвестор:

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также: