Что значит погасить паи в сбербанке онлайн

Обновлено: 19.07.2024

Сбер Управление Активами запустил оперативную выплату денежных средств клиентам при погашении паёв. Теперь деньги, как правило, выплачиваются на счёт клиента уже на следующий рабочий день после подачи заявки на погашение паёв открытых паевых инвестиционных фондов (ОПИФ)[1].

Компания перешла на режим выплаты на следующий день для погашения паёв одной из первых на рынке. Обычно управляющие компании производят такие расчёты в течение двух дней, а порой процесс требует и гораздо большего времени.

Связано это с необходимостью рассчитать стоимость пая, которая определяется количеством пайщиков и ценой всех входящих в фонд ценных бумаг по итогам биржевых торгов. Время нужно и на документальное оформление всех операций.

Мы стремимся к тому, чтобы обеспечить нашим клиентам максимально комфортный сервис — чтобы инвестировать в наши продукты для них было так же легко и удобно, как заказывать такси или еду в своём смартфоне. В СберБанк Онлайн доступен полный функционал для работы с открытыми ПИФами: покупка, обмены, погашение. Мы рассчитываем стоимость пая по итогам каждого дня торгов на бирже, и уже на следующий рабочий день после подачи заявки на погашение паёв клиенты получают деньги на счёт. Таким образом, наши пайщики гасят паи по справедливой стоимости и получают деньги максимально оперативно

Игорь Мамонтов

Вице-президент, директор дивизиона «Инвестиции и накопления»

Выплата при погашении паёв в режиме Т+1 стала возможной благодаря внедрённым технологическим решениям в ходе совместной работы команд Сбер Управление Активами и специализированного депозитария "ИНФИНИТУМ". Были оптимизированы и автоматизированы процессы согласования стоимости пая, проведения операций погашения паёв в реестре ПИФ, а также согласования платежей на выплату. Это позволило обеспечить необходимую скорость проведения операций, в результате чего пайщики фондов Сбер Управление Активами получают сегодня инвестиционные продукты с более привлекательными характеристиками. Подобные решения способствуют развитию рынка коллективных инвестиций, и для нас честь — быть частью инфраструктуры Сбер Управление Активами и решать задачи такого масштаба

Павел Прасс

Генеральный директор АО «Специализированный депозитарий «ИНФИНИТУМ»

[1] Выплата денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паёв ОПИФ осуществляется, как правило, на следующий рабочий день после подачи заявки на погашение паёв, но не позднее срока, определённого правилами доверительного управления ОПИФ.

Получить высокую доходность от вложения денег в банк под проценты (открытие депозита) не получится – каждый грамотный инвестор это знает. Поэтому многие граждане, располагающие определенной денежной сумой – задаются вопросом: куда можно вложится с минимальным риском и получить хороший доход?

  1. Что такое ПИФ
  2. Как работают ПИФы
  3. Как правильно выбрать ПИФ
    1. Доходность, динамика роста
    2. Ключевые параметры для анализа ПИФа
    1. В отделении Сбербанка
    2. В личном кабинете Сбербанк Онлайн

    Крупнейшая финансовая организация Сбербанк предлагает гражданам несколько финансовых продуктов, которые предполагают вложение денежных средств на определенный срок с целью получения прибыли. Самый выгодный вариант инвестиций – покупка ценных бумаг на биржевом рынке. Своим клиентам Сбербанк предлагает стать собственниками долей в паевых инвестиционных фондах (ПИФ), которые находятся под управлением профессиональных сотрудников организации. Такие денежные вложения не гарантируют высокую доходность, но минимизируют риски вкладчиков и открывают возможность получить куда более высокую прибыль по сравнению с любым депозитом.

    Что такое ПИФ

    Паевые инвестиционные фонды – это коммерческие организации, которые регулируются управляющей компанией Сбербанк. Они делятся по секторам, например, транспорт, недвижимость, биотехнологии, машиностроение и т.д. Клиентам предлагается покупать акции компаний, чтобы стать собственниками долей имущества конкретного фонда. Выгода клиентов обеспечивается разницей в стоимости покупки и продажи ценных бумаг. Например, гражданин приобрел 100 акций по цене 100 рублей за штуку в 2019 году (итого вложил 10 тысяч рублей), а в 2022 году продал их по цене 170 рублей (на сумму 17 тысяч рублей), таким образом он получает прибыль в размере 7000 рублей.

    Управление инвестициями клиентов берут на себя сотрудники Сбербанка, они в соответствии с аналитическими данными и экспертными прогнозами осуществляют покупку или продажу акций, чтобы сделать фонд прибыльным. В интересах управляющей компании приобретать растущие в цене активы, чтобы прибыль получили как инвесторы, так и сама организация.

    Каждый потенциальный инвестор может выбрать ПИФ по уровню риска, доходности, ознакомиться со сравнительной таблицей различных фондов, просмотреть график роста и падения стоимости паев и так далее. Таким образом гражданин сможет выбрать стратегию, соответствующую группе риска: минимальный риск, высокий, очень высокий. Обычно каждый инвестор приобретает паи в нескольких фондах – все вложения клиента называют инвестиционным портфелем. Покупка паёв в нескольких ПИФах позволяет сформировать оптимальный инвестиционный портфель, позволяющий снизить риск потерять вложенные средства.

    На сайте УК Сбербанк можно найти специальный калькулятор, который поможет сориентироваться потенциальному инвестору в выборе ПИФа. Чтобы произвести расчет приблизительного дохода от вложений, нужно указать на странице калькулятора данные:

    • направление инвестиций (акции, недвижимость, золото, облигации, акции и облигации);
    • валюта активов: рубли или доллары;
    • уровень риска: низкий, средний, высокий;
    • сумма и срок инвестиций.

    После ввода данных система производит автоматический расчет и предлагает клиенту список подходящих ПИФов.

    Как работают ПИФы

    Чтобы представить суть работы ПИФов понятным языком, нужно привести наглядный пример: у инвестора есть 250 тысяч рублей, он хочет вложить свои деньги и получать пассивный доход, но имеющейся у него суммы недостаточно, чтобы, например, купить квартиру и сдавать её в аренду. Тогда он обращается в УК Сбербанк, которая организовывает инвесторов с похожими интересами. Если 1 человек с 250 тысячами рублей на руках не сможет купить недвижимость, то 1000 граждан с такими же суммами – смогут. Поэтому управляющая компания берет на себя обязательство принять от каждого гражданина денежные средства и употребить их для покупки квартир в жилом комплексе. Получив от каждого из 1000 клиентов по 250 тысяч рублей, фирма покупает недвижимость на 250 миллионов рублей, которая приносит ежемесячный доход. Этот доход делится между каждым из инвесторов и управляющей компанией. Деньги инвесторов вкладываются, конечно, не обязательно в недвижимость, на них могут приобретаться доли в перспективных компаниях, облигации Минфина и т.п. Куда именно будет вкладывать свои деньги клиент – зависит от выбранного им ПИФа. К примеру, паевой инвестиционный фонд «Природные ресурсы» Сбербанка – это вложения средств в акции российских компаний, занимающихся добычей и переработкой полезных ископаемых, в частности это Роснефть, Сургутнефтегаз, Норильский никель.

    Как правильно выбрать ПИФ

    Если выбрать конкретный ПИФ в сравнительной таблице, откроется страница фонда, на которой можно пронаблюдать динамику роста стоимости пая за определенный период. Информация представляется в виде таблицы или графика, которые для удобства изучения можно распечатать или загрузить на компьютер.

    Необходимо понимать общий принцип анализа динамики стоимости пая: если доходность была небольшой, а в последнее время наблюдается подъем стоимости, нужно иметь в виду, что следом за повышением стоимости может последовать существенный спад. Может произойти ситуация: инвестор приобрел паи по довольно высокой цене, затем она упала – вернулась к среднему показателю – и не поднимается долгое время. В результате инвестору остается либо продать паи по цене ниже закупочной, либо ждать её подъема. Последнее – не гарантируется, с течением времени стоимость пая может только падать. Описанный вариант развития событий применим к фондам, имеющим высокий или очень высокий уровень риска. Поэтому рекомендуется не принимать спонтанных решений при инвестиции денег, которые не основаны на экспертной аналитике. Если у гражданина недостаточно опыта инвестиций, прежде чем вкладывать деньги – нужно проконсультироваться у представителя управляющей компании Сбербанк.

    Начинающим инвесторам лучше всего делать вложения в ПИФы с низким или средним уровнем риска. Это позволит накапливать ценный опыт, учиться анализировать экономический рынок и делать правильные прогнозы. И тогда, постепенно добавляя в инвестиционный портфель паи фондов с высоким уровнем риска, которые приносят большую прибыль, гражданин сможет минимизировать финансовые потери и получать хороший доход.

    Доходность, динамика роста

    Доходность паевого инвестиционного фонда – ключевой показатель, который интересует потенциальных вкладчиков в первую очередь. Он указывает на размер предполагаемой выгоды инвестора. Если уровень доходности за последние несколько лет всё время растет, то шанс его резкого спада минимальный. Сбербанк в открытом доступе – на сайте управляющей компании – размещает информацию о доходности каждого фонда, любой гражданин может обратиться к сравнительной таблице роста всех ПИФов или графикам роста конкретных фондов.

    Например, стоимость пая ПИФа «Потребительский сектор», в которую входят такие крупнейшие организации как «Пятерочка», «Магнит», «Детский мир», «Яндекс» – с апреля по сентябрь 2019 года выросла на 179 рублей. Таким образом инвесторы, которые приобрели паи в апреле могут их продать в сентябре и получить довольно хорошую прибыль. Однако они могут подождать ещё несколько месяцев или даже лет, рассчитывая на дальнейшие повышение доходности ПИФа. Аналогичным образом анализируется любой фонд Сбербанка.

    Опытные инвесторы часто идут на риск и покупают паи фондов, которые на момент приобретения сильно подешевели. Таким образом получается купить паи по хорошей цене, которая в перспективе вырастет, а клиент получит большую прибыль. Идти на такие рискованные шаги не рекомендуется инвесторам, не имеющим четкого представления о ситуации на экономическом рынке.

    Ключевые параметры для анализа ПИФа

    При профессиональном подходе к анализу перспектив ПИФа каждый параметр является важным и ничто не упускается из виду. Начинающие инвесторы могут опираться только на показатель доходности и уровень риска фонда. Чтобы минимизировать риски при вложении денежных средств, желательно получить консультацию у специалиста – сделать это можно на сайте управляющей компании, на странице детального описания интересующего фонда.

    Детальный анализ паевого инвестиционного фонда производится на основе следующих данных:

    • уровень доходности за долгосрочный период;
    • уровень доходности на момент покупки паев;
    • максимальный уровень роста и падения стоимости пая;
    • максимальный и минимальный срок вклада;
    • максимальная и минимальная сумма инвестирования;
    • позиции фона в различных рейтингах (количество инвесторов, средняя сумма вклада и проч.);
    • сектор фонда (род деятельности организаций, чьи активы приобретаются).

    Как зарабатывать на ПИФах

    В зависимости от опыта и финансовых возможностей инвестора можно вести агрессивную или пассивную стратегию получения прибыли. Первый вариант управления средствами связан с большими рисками, но в перспективе можно получить высокую доходность, тогда как пассивная модель обеспечивает высокую гарантию сохранности вложенных денег и получения прибыли. Чаще всего граждане приобретают ПИФы разных уровней риска, чтобы в случае обрушения показателя стоимости пая в фонде, который имеет высокий уровень риска – можно было продать его и не понести серьезных финансовых потерь, а за счет получения дохода от фондов с низким уровнем риска – компенсировать убытки. Грамотно распоряжаться инвестиционным портфелем довольно сложно, для этого желательно пройти обучающие курсы или получить профессиональную консультацию представителя УК Сбербанк.

    Большинство клиентов выбирают ПИФы с низким уровнем риска, потому что не обладают достаточным опытом анализа экономической ситуации на рынке. К тому же надо понимать, что даже профессиональные экономисты не могут знать наверняка, что будет с тем или иным фондом через 3-5 лет. Поэтому инвестировать в ПИФы с высоким уровнем риска нужно только тогда, когда возможные потери денежных средств не будут для клиента фатальными.

    Виды ПИФов в Сбербанке

    ПИФы в Сбербанке бывают двух видов: открытые и закрытые. Они различаются по срокам покупки и погашения паев. Большинство граждан предпочитают инвестировать в фонды открытого типа.

    Открытые – отсутствует ограничение по срокам покупки и продажи, а также количеству приобретенных паев (их можно докупить или продать в любое время). Инвесторы обычно не вкладывают большую денежную сумму в один открытый ПИФ, а инвестируют одновременно в несколько фондов. Таким образом без серьезных финансовых потерь можно будет продать паи, которые падают в цене.

    Закрытые – ограничение накладывается на покупку паев, это можно делать только в процессе формирования фонда – то есть до определенного срока, либо в период дополнительной выдачи паев. Закрытые ПИФы в плане условий похожи на банковские депозиты, но с более высокой доходностью. Они подходят для граждан, которые готовы инвестировать большую денежную сумму в конкретный фонд – это предприятие куда более рискованное, нежели вложение средств одновременно в несколько открытых фондов. В 2019 году у Сбербанка есть только один ПИФ закрытого типа – «Коммерческая недвижимость».

    Лучшие фонды Сбербанка

    Трудно говорить о лучших фондах, ведь уровень доходности каждого ПИФа постоянно меняется. Чтобы получить актуальные прогнозы на конкретный срок инвестирования – нужно обратиться к компетентному сотруднику Сбербанка. Оставить заявку на получение личной консультации можно на странице конкретного фонда.

    Среди всех ПИФов Сбербанка отдельно нужно выделить старейший российский фонд облигаций – Илья Муромец. За счет инвестирования в государственные, муниципальные и корпоративные организации управляющая компания и пайщики получают стабильный доход. Фонд существует уже 22 года и его доходность постоянно растет.

    Таблица содержит некоторые популярные фонды, в которые клиенты активно вкладывают денежные средства. Чтобы детально изучить условия покупки паев каждого ПИФа, в частности размер минимальных инвестиций и комиссии при погашении паев – нужно обращаться к странице фонда на сайте управляющей компании, она содержит всю необходимую клиенту документацию.


    Существует несколько способов внесения ежемесячного платежа по ипотеке в Сбербанке. Выбрать можно любой из них, который наиболее удобный. При условии, что кредитный долг будет оплачен наличными или картой Сбербанка – комиссия взиматься не будет. Погашение ипотечного займа путем перевода средств с карты или счета другого банка, либо через банкоматы других организаций – может облагаться комиссией. Также всем заемщикам доступна опция частичного или полного досрочного погашения ипотеки.

    Способы погашения ипотеки через Сбербанк

    нужен компьютер, ноутбук или планшет с подключением к интернету; логин и пароль Сбербанк Онлайн; мобильный телефон

    оплатить ипотеку можно дома или на работе

    нужна подключенная услуга «Мобильный банк»

    нужно мобильное устройство с установленным на него фирменным приложением; логин и пароль от Сбербанк Онлайн

    оплатить ипотечный кредит можно в любом месте

    нужна подключенная услуга «Мобильный банк» и установленное на смартфон приложение Сбербанк Онлайн

    нужно прийти в офис банка с паспортом

    можно оплатить ипотеку наличными или с помощью карты

    нужно явиться в банк в рабочее время, возможно, придется отстоять очередь

    нужно обратиться к ближайшему банкомату, имея при себе банковскую карту

    для оплаты нужна только карта и ПИН-код, либо наличные и банковский счет

    нужно явиться к ближайшему банкомату

    Через банкоматы Сбербанка

    В банкоматах можно оплатить ипотеку наличными или с помощью карты. Заранее, перед походом к банкомату – нужно подготовить номер кредитного договора и дату его заключения, а также платежные реквизиты (всё это можно найти в договоре, который выдается на руки ипотечному заемщику).



    Чтобы оплатить кредит с помощью дебетовой карты, нужно:

    вставить карту и ввести ПИН-код;

    выбрать «Погашение кредита»;

    заполнить платежные данные;

    указать сумму оплаты;

    При оплате ипотечного кредита наличными также потребуется ввод данных из кредитного договора. Операция оплаты почти такая же, как с помощью карты.

    Перейти в раздел «Погашение кредита».



    Заполнить поля: номер и дата заключения договора.

    Заполнить поля: реквизиты счета.

    Указать сумму платежа.

    Вставить купюры в купюроприемник.



    Нажать «Далее», выбрать «Напечатать чек».

    При оплате ипотеки в банкомате нужно обязательно забирать чек и хранить его до момента зачисление средств на счет банка.

    Перевод с карты других банков

    Перевод денег с карты других банков возможен, только нужно обращать внимание на взимаемую комиссию. Можно перевести деньги с другой карты на дебетовую карту Сбербанка, потом с её помощью оплатить ипотеку. Либо можно снять с карты другого банка наличные, затем с помощью фирменного банкомата внести платеж по ипотечному кредиту. Также возможно погашение ипотечного кредита Сбербанка с помощью интернет-банкинга другой организации. Необходимо самостоятельно изучить все варианты оплаты ипотеки картой конкретного банка и найти способ перевода средств, при котором будет взята минимальная комиссия.

    В отделении банка

    Внести платеж по ипотечному кредиту можно в любом отделении банка, для этого в него нужно явиться с паспортом. Третьему лицу нельзя прийти в отделение с паспортом заемщика и оплатить за него кредит (это возможно только по доверенности). Оплата ипотеки в отделении возможна как наличными, так и с помощью банковской карты.



    Через онлайн-сервисы

    Нельзя оплачивать ипотечный займ с помощью каких-либо онлайн-сервисов, кроме официального – Сбербанк Онлайн. Ещё в режиме «Онлайн» ипотечный долг можно гасить с телефона, на который установлено фирменное приложение. Клиенты других банков могут использовать интернет-банкинг для оплаты ипотеки в Сбербанке.

    Через Сбербанк Онлайн

    Чтобы оплатить ипотеку через Сбербанк Онлайн, нужно зайти на официальный сайт интернет-банкинга и пройти регистрацию (для этого потребуется телефон с подключенной услугой «Мобильный банк», а также оформленная в банке карта), после чего авторизоваться в личном кабинете.

    Перевод средств можно осуществить с любого из своих счетов (они все будут доступны в личном кабинете).

    Погашение ипотеки через Сбербанк Онлайн

    Для возможности проведения первой и дальнейших операций погашения кредита в режиме «Онлайн» – нужно зарегистрировать аккаунт в Сбербанк Онлайн. Имея логин и пароль можно будет авторизоваться в фирменном приложении банка и управлять счетами там, либо заходить в личный кабинет интернет-банкинга при помощи браузера компьютера. Ниже приводится пошаговая инструкция для проведения платежа через Сбербанк Онлайн.



    Ввести номер карты;



    Ввести код из СМС;



    Придумать логин и пароль;



    Получить новую СМС с кодом и ввести его в поле ввода.

    После выполнения всех шагов пользователь попадет в личный кабинет. Все открытые в банке кредиты, включая ипотечные – находятся в разделе «Кредиты». Если планируется пополнение кредита путем перевода средств со счета, посмотреть его баланс можно в разделе «Вклады и счета», баланс имеющихся карт доступен в соответствующем разделе.



    Для входа в интернет-банкинг требуется вводить логин и пароль на сайте Сбербанк Онлайн, затем на номер телефона, к которому подключена услуга «Мобильный банк» – придет СМС с проверочным кодом, его нужно ввести в соответствующее поле и подтвердить правильность ввода.



    Выбор счета для списания

    Счет списания выбирается в сплывающем меню, которое активируется по нажатию на строчку с информацией о счете, который стоит первым в списке всех имеющихся. Таким же образом выбирается счет зачисления средств. Обратите внимание, что к каждой банковской карте привязан счет (в скобочках указывается название карты, которой он принадлежит).



    Можно ли досрочно погасить ипотеку в Сбербанке

    Для операции полного или частичного досрочного погашения ипотечного займа – нужно подать в банк соответствующее заявление. Это можно сделать в режиме «Онлайн», либо в офисе. Подавать заявку, вне зависимости от способа, необходимо в любое время и любой день, кроме праздничных и выходных дней.

    Что потребуется

    До подачи заявления нужно подготовить денежную сумму, потребуются, в зависимости от способа погашения, наличные или деньги, зачисленные на счет или карту, откуда затем будет осуществлен перевод. Заявки на досрочное погашение рассматриваются быстро – 1-2 дня. Если клиент хочет погасить ипотеку полностью, после рассмотрения заявки ему огласят точную сумму, которую нужно внести для закрытия кредита.

    Расчет даты досрочного платежа

    Заемщик может указать при подаче заявления любую дату досрочного платежа. Возможная дата досрочного платежа определяется на основе даты подачи заявления на частичное погашение ипотечного кредита.

    Если заемщик хочет погасить ипотечный кредит полностью, дата платежа по умолчанию будет датой ближайшего платежа по кредиту, до которой каждый месяц клиент вносил средства для уменьшения долга.

    Как досрочно погасить ипотеку в Сбербанк Онлайн

    Авторизоваться в личном кабинете.

    Перейти в раздел «Кредиты».

    Выбрать нужный банковский продукт.

    Перейти во вкладку «Досрочное погашение».



    Выбрать один из вариантов погашения.



    Указать параметры погашения: сумма, дата, счет списания.

    Нажать «Оформить заявку».



    Подтвердить действие кодом из СМС.

    В указанную дату сумма досрочного погашения спишется с выбранного счета. Клиент получит извещение об этом по СМС, в личном кабинете интернет-банкинга отобразится соответствующее уведомление.

    Как создать шаблон оплаты ипотеки

    Если оплата ипотеки через интернет-банкинг осуществляется регулярно, можно не вводить каждый раз платежные данные, а создать шаблон платежа. Это делается в разделе «Мои шаблоны», подраздел «Управление шаблонами».

    Выбрать «Создать шаблон».

    Выбрать счет списания средств.

    Выбрать счет зачисления средств.

    Указать сумму платежа.

    Ввести название шаблона.

    Нажать «Сохранить шаблон».



    После этого шаблон будет отображаться в разделе «Мои шаблоны», доступном с главной страницы интернет-банкинга. Также он будет виден в личном кабинете фирменного мобильного приложения. Чтобы заплатить за ипотеку с помощью шаблона, нужно выбрать его и подтвердить операцию перевода средств с помощью кода из СМС.

    Как узнать сумму задолженности

    Получить информацию по остатку долга перед банком можно в отделении, либо в режиме «Онлайн»: через интернет-банкинг или мобильное приложение. Необходимо авторизоваться в личном кабинете, перейти в раздел «кредиты» и выбрать кредитный продукт, по которому нужно получить информацию. На открывшейся странице будет доступна сумма долга и размер ежемесячного платежа, а также возможность перейти к истории операций, путем нажатия соответствующей кнопки. Также получить информацию о сумме долга можно онлайн с телефона, при помощи фирменного приложения.



    Как оплатить ипотеку в Сбербанк Онлайн другого банка

    Ипотеку, оформленную в другом банке – можно оплатить с помощью Сбербанк Онлайн. Для этого потребуются реквизиты (БИК, ИНН, расчетный счет и др.) для проведения онлайн платежа, их можно найти в кредитном договоре. Платеж осуществляется в личном кабинете (в разделе «Погашение кредитов в другом банке»).



    Заполнить наименование организации.

    Выбрать счет списания.

    Указать сумму перевода.

    Ознакомиться с комиссией.

    Подтвердить перевод кодом из СМС.

    Это форма инвестирования. Фонд объединяет средства вкладчиков для вложения в ценные бумаги, им управляет профессиональный управляющий.

    Инвестор вносит деньги в фонд, получая взамен пропорциональное количество паев, и становится пайщиком фонда. Юридически пай - это именная бездокументарная ценная бумага, удостоверяющая право собственности владельца на долю имущества паевого фонда.

    На деньги, внесенные в фонд, приобретаются ценные бумаги или другие активы. Если их стоимость на рынке растет, увеличивается и стоимость пая инвестора. Доход — это разница между ценой покупки и продажи пая, его можно получить только, продав свой пай.

    После покупки пая средства инвестора попадают на банковский счет паевого фонда. Управляющий фондом указывает брокеру, в какие бумаги стоит инвестировать. Для их покупки деньги с банковского счета фонда переводятся на брокерский счет. Приобретенные бумаги брокер переводит на хранение в специализированный депозитарий. По мере роста рыночной стоимости купленных бумаг, увеличивается стоимость активов фонда и паев его вкладчиков. Когда цена на купленные ценные бумаги вырастает они продаются, деньги от продажи вновь поступают на банковский счет фонда и ждут следующей инвестиции.

    Фонды акций на Банки.ру за последние три года увеличили вложения вкладчиков более чем на 50%, фонды облигаций на 42%.

    Пайщик ПИФа платит следующие комиссии: 1) Комиссию при покупке. Ее размер часто зависит от первоначальной суммы вложения - чем больше сумма, тем ниже комиссия. Не все управляющие компании берут эту комиссию. 2) Комиссию за управление. Она рассчитывается ежедневно как фиксированный процент от среднегодовой стоимости чистых активов фонда. Размер комиссии зависит от типа фонда и рисков стратегии управления. Чем выше риски, тем больше комиссия. Комиссия за управление фондом акций будет выше, чем для фонда облигаций или денежного рынка. 3) Комиссию при продаже паев. Размер комиссии определяется сроком владения паями. Обычно, чем дольше срок владения паями, тем меньше размер данной комиссии. 4) За счет средств фонда управляющая компания выплачивает вознаграждение депозитарию, регистратору и аудитору, в среднем 0,3—0,5% в год.

    По комиссии. У ПИФов с похожей доходностью и стратегией могут быть разные комиссии. Чем выше комиссия за управление, тем ниже доходность инвестиций в ПИФ в будущем. На Банки.ру доходность фондов указана с учетом комиссий за управление фондом. Но без учета комиссий за покупку и продажу паев. По доходности. Самая высокая доходность и уровень риска, у фондов, инвестирующих в акции. Менее доходными, но и менее рисковыми считаются вложения в фонды смешанных инвестиций, фондов, облигаций, денежного рынка. Обращайте внимание на то, как долго ПИФ показывает положительную доходность. Если в течение нескольких лет, это говорит в его пользу. Но помните, что доходность, показанная фондом в прошлом, не обязательно сохранится в будущем.

    Инвестиции сопряжены с риском. Не инвестируете «последние деньги» в ПИФы. Распределяйте вложения между ПИфами с разными стратегиями и уровнем риска, это снижает риск потери средств.

    На Банки.ру можно купить ПИФ онлайн с помощью сервиса Госуслуги, оплатив паи с помощью банковской карты или банковским переводом (зависит от управляющей компании).

    Для того, чтобы продать (погасить) паи, нужно подать заявку в управляющую компанию. Она продаст их в течение трех дней. Деньги от продажи будут перечислены на банковский счет инвестора в течение 10 дней с момента продажи паев.

    Действующим российским законодательством не предусмотрены государственные гарантии для средств, инвестированных в ПИФы.

    Имущество паевого инвестиционного фонда не является имуществом управляющей компании, поэтому ее банкротство на него не влияет. В случае банкротства, ПИФ переходит под управление другой управляющей компании или прекращает свою деятельность. Тогда имущество фонда переводится в деньги, которые выплачиваются пайщикам.

    Можно. Для того, чтобы получить ПИФ по наследству нужно обратиться к нотариусу, а чтобы подарить - в управляющую компанию.

    Подоходный налог - 13% от дохода, полученного от продажи паев. Налоговым агентом выступает управляющая компания.

    Есть, если срок владения паем более трех лет. Сначала оцените предельную сумму налогового вычета. Для этого умножьте количество полных лет владения паем на 3 млн рублей. Если полученная сумма больше, чем размер прибыли от владения паем, то подоходный налог платить не нужно. Если предельная сумма налогового вычета оказалась меньше, чем прибыль, то подоходный налог нужно заплатить от суммы, составляющей разницу между ними. Например, инвестор купил паи на 20 млн рублей и через пять лет продал их за 40 млн рублей. Прибыль - 20 млн рублей. Предельная сумма вычета - 15 млн рублей (5 лет*3 млн рублей), разница между ними - 5 млн рублей. С нее и будет рассчитан налог.

    Ранее Банк России отмечал, что чистый приток инвестиций в ПИФы во втором квартале вырос на 7% относительно аналогичного периода годом ранее — до 74,7 миллиарда рублей. При этом треть притока пришлась на открытые, еще 8% – на биржевые. Годом ранее на ОПИФы и БПИФы приходилось лишь 12% совокупного прироста. Открытые и биржевые фонды значительно ориентированы на работу с частными лицами: доля стоимости чистых активов, приходящаяся на физических лиц, на конец июня составляет 90% в ОПИФах и 45% в БПИФах (+27 процентного пункта за год).

    КОГДА НЕТ ВРЕМЕНИ

    "ПИФы придуманы как раз для тех, кто не хочет самостоятельно выбрать отдельные бумаги, либо не хочет тратить на это время, либо не обладает навыками. Тренироваться, нажимая бездумно на кнопочки, не вижу смысла: в покупке ПИФа нет ничего сложного, чтобы перед этим на чем-то пробовать свои силы в нажатии кнопочек, не сильно разбираясь в выборе отдельных бумаг. Если же интересует именно самостоятельное управление за счет покупки отдельных бумаг — непонятно, зачем тогда ПИФ", — говорит независимый финансовый консультант Наталья Смирнова.

    Старший вице-президент ВТБ, главный исполнительный директор "ВТБ Капитал Инвестиции" Владимир Потапов отмечает, что покупка акций и облигаций на бирже сочетается с необходимостью их тщательного выбора для составления диверсифицированного портфеля. Паевые фонды являются отличным продуктом начального уровня и хорошо подходят для тех, кто не имеет опыта инвестирования, так как имеют очень низкий порог входа (как правило, от 1000 рублей); уже представляют собой диверсифицированный портфель из большого числа компаний, поясняет свою точку зрения он. На 1000 рублей невозможно составить портфель из 10 и более акций, а зачастую даже купить хотя бы одну из них, приводит пример он.

    Кроме того, ПИФы не требуют внимания с точки зрения оптимизации, пересмотра или ребалансировки портфеля в соответствии с рыночными событиями; позволяют пользоваться льготой от долгосрочного владения (ЛДВ) ценными бумагами.

    В то же время Ярослав Кабаков из ИК "Финам" обращает внимание, что первое, что стоит сделать при инвестировании в ПИФ – это ознакомиться с проспектом, стратегией и исторической доходностью.

    По мнению Смирновой, основные риски инвестиций в ПИФы связаны с недостаточным изучением содержимого фонда.

    "Нельзя просто инвестировать в ПИФ: нужно понимать, что внутри него, ведь от этого зависит рискованность инвестиций. Если внутри акции — это более рискованно, чем если внутри облигации максимально надежных компаний", — отметила она.

    Динамика ПИФов зависит от динамики того фондового рынка или одного из его сегментов, на который они ориентированы, напоминает руководитель отдела продаж "Сбербанк Управление Активами" Андрей Макаров.

    "К примеру, в марте этого года ПИФы так называемого широкого рынка (то есть те, которые вкладывают в ценные бумаги крупнейших компаний, без привязки к какому-то сектору) показали резкое снижение. При этом секторальные ПИФы, которые показали разную динамику, например, фонды биотехнологий и золота показывали рекордный рост, потому что на фоне пандемии увеличился интерес к таким компаниям, а золото всегда играло роль защитного актива", — говорит он.

    Смирнова обращает внимание на еще одну тонкость — изучение комиссий и налогообложения, чтобы выбирать при идентичной стратегии фонды с более низкими комиссиями, а также, выбирая между зарубежными фондами и фондами на российском рынке, понимать различие в налоговых льготах, а не ориентироваться только на комиссии.

    "Реинвестирование купонов по облигациям внутри ПИФа… позволяет избежать НДФЛ 13% на купоны и, если в ПИФе сидеть 3 и более лет, если этот ПИФ российской УК или торгуемый на российском рынке, то можно вообще за счет льготы долгосрочного владения уйти от налога. Если говорить про ПИФы акций — там все зависит от бумаг, подобная оптимизация уже может не применяться", — отмечает эксперт.

    Макаров также замечает, что необходимо смотреть на то, как взимаются комиссии. В целом, существует 3 вида комиссий: за "вход" (надбавка), за "выход" (скидка) и за управление, напоминает он.

    "Например, при покупке ПИФов в Сбербанк Онлайн вы не платите комиссию за вход (1%), а при оформлении в отделении такая комиссия взимается. Комиссия за выход тоже может не взиматься, если клиент владеет ПИФом определенный срок (в случае Сбербанка – 2 года). Если погасить ранее 2 лет, то размер комиссии тоже может отличаться. Нужно изучать условия конкретной управляющей компании. Комиссия за управление взимается всегда – это единственная фиксированная комиссия. Все эти комиссии не зависят от того, какую динамику показывает фонд", — рассказывает он.

    Комиссия удерживается из фонда на ежедневной основе исходя из годовой ставки, обращает внимание портфельный управляющий "Альфа-Капитал" Евгений Жорнист. Например, если комиссия 1,5% годовых, то каждый день может удерживаться 1/365 от 1,5%, добавляет он.

    Жорнист напоминает, что приобретать и погашать паи открытых фондов можно в любой рабочий день, а интервальных фондов можно в любой рабочий день открытого интервала (они известны заранее). Как правило, если заявка на ввод/вывод средств подается онлайн на сайте управляющей компании, то исполняется она на следующий день. Если через агентов, то в ОПИФах — через день, в ИПИФах — через день после закрытия интервала, уточняет он.

    "Подать заявку на приобретение и погашать паи розничных закрытых фондов можно в любой рабочий день открытого интервала допэмиссии (решение принимается управляющей компанией). По розничным закрытым фондам управляющая компания может проводить допэмиссии и тем самым привлекать дополнительные деньги. Как правило, если заявка на ввод/вывод средств подается онлайн на сайте управляющей компании, то исполняется она на следующий день после закрытия интервала. Если через агентов, то через день после закрытия интервала", — отмечает эксперт.

    Потапов из "ВТБ Капитал Инвестиции" при этом замечает, что хотя комиссии не зависят от динамики фонда, управление фондом не прекращается при снижении рынка, наоборот – роль управляющего так же важна, как и при росте.

    "Существует довольно популярное заблуждение, основанное на личном опыте торговли на брокерском счете, что задача управляющего фондом заключается в том, чтобы любой ценой обеспечить рост активов фонда. На самом деле, управление портфелем даже в 100 миллионов рублей существенно отличается от торговли на брокерском счете с портфелем в 1 миллион. При этом 93% активов рынка коллективных инвестиций в РФ сосредоточено в фондах с объёмом более 1 миллиарда рублей", — говорит он.

    "Срок выплаты денежных средств от погашения паев фиксируется в правилах доверительного управления (ПДУ) и может составлять до 10 рабочих дней от даты погашения паев. Срок погашения также фиксируется в ПДУ и может составлять до 3-х рабочих дней. Таким образом, предельный срок получения денежных средств после погашения паев составляет 13 рабочих дней. Как правило, он существенно меньше, но при планировании важных финансовых операций этот нюанс, безусловно, следует учитывать", — в свою очередь обращает внимание Потапов.

    По мнению Смирновой, еще тонкость при выборе ПИФа — размер фонда и надежность управляющей компании: если фонд совсем молодой (менее года) и по объемам меньше среднего фонда, то есть

    Автор статьи

    Куприянов Денис Юрьевич

    Куприянов Денис Юрьевич

    Юрист частного права

    Страница автора

    Читайте также: