Как купить индекс ртс в втб инвестиции

Обновлено: 27.03.2024

Всем привет. Двумя самыми главными индексами российского фондовыми рынка являются индекс МосБиржи и РТС. Это своеобразные индикаторы экономической ситуации в стране и мире.

Сегодня мы разберем индекс РТС: что это простыми словами, состав и варианты покупки для простого инвестора.

О понятии

Аббревиатура РТС расшифровывается как «Российская торговая система». Это один из основных индексов российского фондового рынка, имеющий в составе акции крупнейших отечественных компаний из самых разных отраслей экономики.

Фондовый индекс - это показатель динамики рынка в целом.

Так, если за день индекс снизился, значит в среднем самые ликвидные ценные бумаги на рынке стали дешевле. И наоборот, если индекс вырос, значит средняя цена акций, входящих в его состав, увеличилась.

Стоит отметить, что биржевой индекс сам по себе не является активом. Это чисто расчетный индикатор рынка.

Чем отличается индекс РТС от индекса МосБиржи? Для начала поясню, как они рассчитываются.

Биржа отбирает акции по определенным параметрам и в тех или иных пропорциях включает их в состав индекса. Парадокс в том, что составы индексов РТС и МосБиржи совершенно идентичны. Они рассчитываются на базе одних и тех же ценных бумаг и в тех же самых пропорциях.

Несмотря на это, значения двух индексов неодинаковы, и их динамика также отличается. Почему так?

Причина в валюте расчета.

Дело в том, что индекс РТС рассчитывается как сумма цен всех акций в долларах, а индекс МосБиржи - в рублях. Таким образом, при одинаковом составе динамика отличается вследствие влияния курса рубля к доллару.

Иностранцы, интересующиеся российским рынком, ориентируются в первую очередь на индекс РТС, поскольку он точнее показывает динамику нашего рынка в рамках мировой экономики.

Как я уже отметил, биржевые индексы являются индикаторами состояния экономики. Если значения растут, значит общее настроение на рынке позитивное, бизнесы развиваются, и, соответственно, экономика тоже. Для инвесторов это означает, что пришло благоприятное время для вложения средств и наращивания капитала за счет роста котировок.

Снижение индексов может быть как следствием эмоционального реагирования (к примеру, условный политик негативно выразился в сети относительно той или иной компании), так и свидетельствовать о более серьезных факторах (санкции, пандемия, торговые конфликты и т.п.).

Негативные настроения на бирже создают панику, инвесторы распродают свои активы, тем самым еще больше обваливая котировки. Возвращение к привычным показателям может произойти быстро, а может растянуться на месяцы, а то и годы.

Что входит в состав индекса

Состав РТС не является величиной постоянной. Список активов формируется каждый квартал - третью пятницу его последнего месяца. На момент написания статьи (17 ноября 2020 года) в состав РТС входило 42 позиции.

Одна компания не может «весить» в составе индекса более 15 %. ТОП акций в индексе РТС выглядит следующим образом:

№ п/пЭмитентДоля в индексе, %1Сбербанк14,612Газпром12,493Лукойл10,694Яндекс8,325Норникель7,096Роснефть3,387Полюс3,048Полиметалл2,479Магнит2,4310Сургутнефтегаз2,27

В таблице на Мосбирже Вы можете наблюдать столбик с термином «Free-Float». Он означает число акций в свободном обращении, которые могут купить все желающие.

К примеру, показатель у Сбербанка - 1 (т.е. 100 %). Самый низкий у Россетей и Роснефти – по 0,11 % (т.е. всего 11 %).

Логично, что чем выше показатель Free-Float, тем лучше. Это значит, что такие бумаги более ликвидные.

Многие инвесторы видят существенный недостаток в том, как распределяет доли активов Мосбиржа. Если внимательно посмотреть на список эмитентов, можно увидеть, что почти 45 % составляет нефтегазовый сектор.

По такому принципу сложно составить хороший диверсифицированный портфель. В этом мы смогли убедиться во время падения котировок нефти в 2020 году.

Немного об истории индекса

Расчет основного индикатора российского фондового рынка начался 1 сентября 1995 года. Он стартовал со значения в 100 пунктов, и таким образом, за 25 лет вырос почти в 13 раз.

До 2011 года в стране действовали две биржи - ММВБ и РТС. На первой можно было купить валюту и ваучеры. На второй - акции, номинированные в долларах США.

Возникла необходимость в российском индексе акций. Тогда был образован индекс РТС. Пару лет спустя появился рублевый индекс ММВБ.

В состав индексов в то время входило всего 13 компаний, и почти 100 % из них относились к нефтегазовой отрасли.

В 2011 году биржи объединились и были переименованы в «Московскую биржу». Но индексов по-прежнему осталось два.

Если посмотреть на график индекса РТС, можно убедиться, насколько сильна волатильность данного индикатора. За 25 лет существования он достигал и пиков (2 459 пунктов в мае 2008 года), и падений (как в январе 2009-го до 535 пунктов).

На текущий момент нам так и не удалось вернуться ко взятому максимуму.

По состоянию на ноябрь 2020 года индекс РТС составляет 1 265 пунктов.

Как купить РТС

Как я уже отметил, индекс РТС не является биржевым активом, и его нельзя купить как обычный инструмент на фондовом рынке. Вместе с тем в него можно инвестировать. Ниже я опишу несколько вариантов.

  1. Самостоятельно сформировать портфель . В отличие от известного американского индекса S&P 500, в составе которого 500 эмитентов, в индекс РТС входит всего 42 ценные бумаги. Поэтому исходя из информации о его составе, полученной на сайте Мосбиржи, можно скопировать имеющиеся акции и составить свой портфель с такими же пропорциями. Минус в том, что для этого потребуются внушительный капитал.
  2. Фьючерсы . Это контракты, по которым одна сторона обязуется купить, а другая - продать определенный инструмент по заранее известной стоимости и в указанное время. В нашем случае таким инструментом выступает индекс РТС. Участники контракта делают прогноз о его котировке и стремятся заработать на изменении этого значения. На сегодняшний день действуют 8 фьючерсных контрактов. Ближайший срок исполнения - 17.12.2020 года, расчетная цена - 124 940 рублей.
  3. ETF . Если инвестор желает вложиться сразу во все акции, входящие в состав индекса РТС, он может приобрести биржевой индексный фонд FXRL от компании FinEx.

Благодарю за внимание, друзья. Если статья оказалась полезной, делитесь ей со своими друзьями в социальных сетях.

Не забудьте подписаться на обновления блога, чтобы не пропустить новые полезные материалы о финансах и инвестициях.

В России первый биржевой индекс — РТС — появился в 1995 году. Он стал главным индикатором состояния фондового рынка и сохраняет эту функцию до сих пор, но теперь совместно с Индексом МосБиржи. Сегодня немного о том, на каких бумагах основан Индекс РТС и как его купить.

История создания и состав

РТС — индекс российского фондового рынка, связанный с Индексом МосБиржи. Первый расчёт произошёл 1 сентября 1995 г. и составил 100 пунктов. Базой для расчёта стали 30 акций крупнейших российских эмитентов. Индекс отражал изменение капитализации компаний в сравнении с базовым расчётом, выраженной в долларах США, с учётом доли акций, которые свободно обращались на рынке. Изначально рассчитывался ОАО «Фондовая биржа РТС», но после объединения с ММВБ стал одним из двух основных индексов на Московской бирже.

Индекс относится к взвешенным с учётом фри-флоат (free-float) и рассчитывается на единой с Индексом МосБиржи базе, которая состоит из 50 акций крупных российских компаний, имеющих наибольшую капитализацию. У каждого эмитента — свой вес, причём он не может превышать 15% от всего индекса. Есть ещё одно ограничение — доля первой пятёрки компаний не может превышать 55%.

Количество бумаг в списке индекса постоянно меняется: пересмотр проходит ежеквартально в третью пятницу завершающего квартал месяца — марта, июня, сентября и декабря. После балансировки в июне 2020 г. в состав вошли 38 акций, около половины из них относится к нефтегазовому сектору. На втором месте идут финансы, а после — металлодобыча.

Самый «весомый» эмитент — ПАО «Газпром» с долей 14,77%, затем ПАО «Сбербанк» с 14,68% (13,45% на обычные и 1,18% на привилегированные) и ПАО «Лукойл» с 11,87%.

Рис. 1. Полный состав Индекса РТС

Как рассчитывается

Уровень Индекса РТС — показатель суммарной рыночной капитализации в долларах. Ежедневно он пересчитывается на протяжении торговой сессии, отражая реальное состояние рынка. Периодичность расчёта — один раз в секунду. Относится к основным индикаторам российского фондового рынка наряду с Индексом МосБиржи. Методика расчёта утверждена 25 ноября 2011 г. и представлена на сайте ПАО «Московская биржа».

Индекс РТС является отношением просуммированной капитализации входящих в него акций (в том числе депозитарные расписки на них) по состоянию на момент расчёта к стоимости акций на дату первоначального расчёта, которое умножают на первое значение индекса и поправочный коэффициент. Формула следующая:


Индекс рассчитывается в пунктах: его первое значение в сентябре 1995 г. составило 100 пунктов. Максимального уровня РТС достиг 19 мая 2008 г. — 2498,1 пункта. Минимальный исторический показатель пришёлся на осень 1998 г. — 2 октября индекс упал до 37,74 пункта. На июль 2020 г. его уровень колеблется примерно на уровне 1240 пунктов.

Рис. 2. График Индекса РТС за весь период существования

Дивидендная доходность индекса в 2018 г. составила 5,9%, в 2019 г. — 6,4%, а по результатам за первую половину 2020 г. — 7,4%.

Как купить Индекс РТС

Индексы фондовых рынков — расчётный показатель, поэтому приобрести сам индекс нельзя. Тем не менее при желании можно инвестировать в них с помощью других инструментов и методов. В первую очередь, конечно, нужен брокерский счёт, — для этого просто заполните заявку на сайте «Открытие Брокер». Далее расскажем несколько способов, как зарабатывать на РТС:

    самостоятельно повторить индекс, купив бумаги тех же компаний и в таком же соотношении;

Все эти варианты подходят для инвестиций в Индекс РТС, при этом у каждого есть свои особенности. Поговорим о них подробнее.

Самостоятельная покупка акций

Для тех, кто не хочет переплачивать за управление активами, этот способ может показаться самым привлекательным. Состав индекса в открытом доступе, доли компаний тоже — какие трудности могут возникнуть? Главный минус — необходимость внести большую денежную сумму сразу. Кроме того, состав индекса ежеквартально пересматривается — а это дополнительные сделки и временные затраты. Как быть новичку, который не имеет солидного капитала, но хочет купить РТС, — читайте дальше.

Инвестиции в ПИФы

Доля в паевом инвестиционном фонде — неплохой вариант для тех, кто не готов уделять рынку много времени или имеет не слишком высокий капитал для начала. Обычно для покупки доли в ПИФах достаточно нескольких тысяч рублей, при этом придётся платить комиссию управляющим компаниям — иногда её размер может достигать 5% от вложенных средств.

Вложения в ETF

ETF — это фонд, который состоит из разных активов. Есть и те, в которые входят индексные акции, — они повторяют динамику соответствующего индекса. Для инвестиций в РТС доступны FinEx Russian RTS Equity UCITS ETF (USD) с тикером FXRL и ITI Funds RTS Equity ETF с тикером RUSE. На зарубежных рынках также есть индексные фонды, максимально приближенные по составу к Индексу РТС.

Инвестиции в ETF — возможность вложения денег, начиная с небольшой суммы: обычно стоимость пая начинается от 1000–1500 руб. Комиссии при этом обычно заметно ниже, чем в ПИФах. Из плюсов стоит отметить возможность налоговой льготы на прибыль, если покупка проходила через ИИС и счёт просуществовал не менее трёх лет.

Фьючерс на РТС

Наконец, последний интересный вариант и один из самых востребованных инструментов на срочном рынке МосБиржи за последние годы — фьючерс на Индекс РТС. Торговать контрактами можно на ФОРТС (FORTS) — срочном секторе биржи. Стоимость достаточно высокая — на июль 2020 г. она колеблется в диапазоне 120–130 тыс. руб., однако возможна торговля с кредитным плечом. В таком случае трейдера нужна лишь сумма гарантийного обеспечения. Из-за большой волатильности ГО на фьючерс РТС одно из самых высоких.

Во внешне привлекательных условиях есть подводные камни, поэтому, перед тем как шортить РТС (а позиции на фьючерсы обычно краткосрочны), лучше заранее ознакомиться с видами контрактов, условиями торгов и вариационной маржой. Доходность по ним выше, но и риски уйти в минус тоже. Сам факт использования плеча при сделках не несёт дополнительных затрат или комиссий.

Шаг цены по фьючерсу на РТС равен 10 пунктам. В финансовом выражении он зависит от курса доллара и рассчитывается как 20% от текущего курса на МосБирже.

Какой бы способ инвестиций в Индекс РТС ни был выбран — шортить, покупать самостоятельно или вкладывать в фонды — стоит тщательно анализировать информацию и следовать продуманной стратегии. Прибыль, получаемая от инвестиционной деятельности, облагается подоходным налогом. Заранее изучите особенности налогового законодательства и льготы и инвестируйте вместе с «Открытым журналом»!

Более ста лет назад Чарльзу Доу пришла в голову гениальная идея — создать обобщающий индикатор, который отражал бы основную тенденцию движения ценных бумаг по итогу торговой сессии. Так появился индекс Dow Jones — старейший из американских фондовых индексов, который по сей день считается эталонным.

На российском рынке ценных бумаг фондовые индексы появились сравнительно недавно — в 1995 году, когда Московская биржа запустила долларовый индекс РТС. А через два года — в 1997-м — она представила индекс ММВБ, в который вошли 50 крупнейших российских компаний. После того, как ММВБ слилась с РТС, инструмент получил новое название — Индекс МосБиржи. Но суть осталась прежней: IMOEX по-прежнему является главным индикатором состояния российского фондового рынка.

Основное об IMOEX

Индекс МосБиржи — это взвешенный композитный показатель, включающий в себя 50 наиболее ликвидных акций крупнейших и динамично развивающихся российских компаний. Это число может варьироваться, например, в 2019 году в IMOEX вошла 41 организация. Все эмитенты распределены по основным секторам экономики. Их перечень, а также вес в индексе пересматриваются раз в квартал. Организации, которые не показали необходимого роста, удаляются из IMOEX. При этом некоторые компании представлены в нём на постоянной основе.

Наибольший вес в составе Индекса МосБиржи имеют:

  • энергоресурсные предприятия (более 51%) — в их числе «Газпром», «Лукойл» и другие;
  • финансовые (около 18%) — сюда входят такие компании, как «Сбербанк» и банк «ВТБ»;
  • металлодобывающие (около 15%) — например, НЛМК и «Норильский никель»;
  • компании потребительского сектора (меньше 7%) — «Магнит», «МТС» и так далее.

IMOEX рассчитывается в рублях на основании обыкновенных и привилегированных акций, которые находятся в свободном обращении (фри-флоат). Для вычислений используется цена закрытия. Расчёты производятся с 10:00 до 18:30 по московскому времени, их периодичность — один раз в секунду.

В 2017 году в методику расчёта IMOEX были внесены изменения, которые повысили интерес инвесторов к этому инструменту. Теперь:

  • количество акций в расчётах стало переменным;
  • ребалансировку проводят ежеквартально;
  • учитывается коэффициент ликвидности, который отражает отношение годового объёма торгов к капитализации;
  • в список эмитентов входят только те компании, сделки по акциям которых проводятся ежедневно;
  • минимальный коэффициент фри-флоат составляет 10%;
  • минимальное значение веса одной бумаги — не менее 0,25% от всей корзины;
  • максимальный вес одной организации составляет не более 10%;
  • вес пяти эмитентов ограничен до 55%;
  • листы ожидания на включение и исключение формируются на основании рекомендаций Индексного комитета;
  • IMOEX полностью соответствует международным стандартам построения фондовых индексов.

Формула расчёта Индекса МосБиржи

Математически IMOEX представляет собой отношение средневзвешенной капитализации рынка текущего торгового дня к предыдущему, умноженное на предыдущее значение. Проще говоря, график Индекса МосБиржи показывает накопленную динамику стоимости рынка, поскольку рост капитализации умножается на предыдущее значение IMOEX. В 1997 году он начал торговаться с условных 100 пунктов. На 4 июня 2020 года это значение составляет 2770.


Расчёт капитализации каждой организации в числителе и знаменателе индекса различается только в цене самих акций. Количество бумаг в обращении отображается за текущий период. Таким образом, индекс не зависит от колебаний этого параметра.

Формула расчёта стоимости IMOEX выглядит следующим образом.


Веса эмитентов определяются по принципу:


Индекс Московской биржи интересен прежде всего тем участникам фондового рынка, которые хотят инвестировать в российскую экономику в рублях. Он предлагает широкие возможности сохранения и приумножения средств, причём как в стабильные времена, так и в период кризисов. При этом IMOEX — расчётная величина, которая сама по себе не является торговым активом. Однако существуют инструменты, которые позволяют монетизировать колебания индексной динамики, а также хеджировать риски инвестиционного портфеля.

Как инвестировать в Индекс ММВБ?

Существует несколько основных способов:

  • вложить деньги в индексный фонд, повторяющий динамику IMOEX;
  • использовать производные финансовые инструменты (фьючерсы) на Индекс Московской биржи;
  • приобрести ценные бумаги, входящие в индекс, и сформировать портфель самостоятельно.

Индексные ПИФы

Рекомендуются в первую очередь пассивным инвесторам. Ключевое преимущество этого способа состоит в том, что вся основная работа ложится на плечи профессиональных управляющих, в то время как инвестор выполняет минимум действий — просто покупает паи фонда. Правда, есть и минус — комиссия управляющей компании, которая может составлять до 5% от стоимости активов.

Основные критерии, на которые стоит обратить внимание при выборе индексного фонда, — то, насколько точно он следует индексу, а также издержки самой организации. Желательно, чтобы управляющая компания входила в российский топ-10 и имела крупную стоимость чистых активов. Всем этим параметрам отвечает УК «Открытие», которая предлагает инвестировать в Индекс МосБиржи на выгодных условиях. Минимальная сумма вложений составляет всего 1000 руб.

Индексный ETF

На сегодняшний день на Московской бирже представлены несколько вариантов ETF на российские индексы. Самый первый, запущенный в 2016 году, инвестирует в фондовый индекс РТС, который рассчитывается в долларах. Но нас интересуют те, которые ориентированы на Индекс Московской биржи. На сегодняшний день их два: FXRL от Finex и SBMX от «Сбербанка».

Оба фонда повторяют по пропорциям и составу Индекс МосБиржи полной доходности брутто. Это означает, что вся полученная прибыль уходит не на дивиденды, а реинвестируется внутри организации. Таким образом фонд увеличивает стоимость акций и освобождает инвесторов от дополнительных расходов на прибыль.

Купить любой ETF на Индекс МосБиржи можно через брокера. Минимальный порог инвестирования — от одного пая, стоимость которого составляет в среднем 1500 руб.

Фьючерс на Индекс Московской биржи

Это производный финансовый инструмент, в качестве базового актива которого выступает Индекс МосБиржи. По праву считается одним из самых популярных на срочном рынке. Фьючерс на IMOEX позволяет зарабатывать на ценовых колебаниях при относительно невысоких дневных оборотах. Минимальный шаг цены составляет 25 пунктов, стоимость шага — 25 руб. Сумма гарантийного обеспечения при этом равна 18 тыс. руб.

Особенность этого способа — для работы на ФОРТС нужно обладать соответствующими знаниями и опытом.

Как самостоятельно инвестировать в Индекс МосБиржи?

Главный недостаток любых индексных фондов — комиссии, которые забирают часть вашей прибыли. Поэтому многие инвесторы выбирают другой вариант — самостоятельно купить акции, которые входят в Индекс МосБиржи, в нужных пропорциях.

Основной минус этого способа — необходимо обладать большим капиталом. Для составления портфеля, который полностью повторяет состав и структуру IMOEX, потребуются миллионы рублей. При этом раз в квартал список компаний, входящих в индекс, пересматривается. А значит, проводить ребалансировку портфеля тоже придётся самостоятельно. Это занимает много времени и увеличивает издержки.

Хорошей альтернативой для инвесторов станет формирование более узкого портфеля акций, который повторяет Индекс ММВБ 10 (в него входят десять крупнейших по капитализации компаний). Условия инвестирования остаются теми же, но существенно уменьшается порог входа.

Как лучше инвестировать в Индекс МосБиржи — зависит от ваших целей. Проще и дешевле всего вложить средства в индексный фонд под руководством профессиональных управляющих. Об этом и других способах вам с удовольствием расскажут специалисты «Открытие Брокер» — обращайтесь!

Первый в мире фондовый индекс появился более ста лет назад — благодаря Чарльзу Доу, который решил создать индикатор, отражающий тенденцию движения ценных бумаг по результатам торговой сессии. Индекс Dow Jones и по сей день считается одним из основных индикаторов состояния американского рынка.

В России эту роль выполняют два индекса — Московской биржи (или, как его ещё называют по старой памяти, Индекс ММВБ) и РТС. Что они собой представляют? Как рассчитываются? И чем отличается Индекс РТС от Индекса ММВБ? Давайте разберёмся.

Индекс РТС

Фондовым индексом называют сводный показатель, определяемый на основе стоимости и других критериев некой группы ценных бумаг. В России первым таким индикатором стал Индекс РТС. Он начал рассчитываться 1 сентября 1995 года, стартовав со значения в 100 п. Вычисления производила Российская торговая система — в то время ещё самостоятельная биржа. Индекс РТС рассчитывался на основании тридцати акций крупнейших эмитентов, представленных на фондовом рынке страны. Сам показатель демонстрировал изменение капитализации компании из базы расчёта по отношению к уровню 1995 года. При этом учитывался коэффициент фри-флоат (доля бумаг в свободном обращении), выраженный в долларах США.

Сегодня РТС имеет ту же индексную корзину, что и ММВБ: в неё входят пятьдесят компаний с максимальной капитализацией. А сам показатель рассчитывается в долларах в режиме реального времени, с самого начала торгов на бирже и до момента их завершения.

Рис. 1. База расчёта Индекса РТС. Источник: сайт Московской биржи

Любой фондовый индекс, в том числе и РТС, — рассчитываемая величина. Проще говоря, этот показатель только рассчитывается, но не торгуется. Однако монетизировать изменение его динамики всё-таки можно: на Индекс РТС есть производные финансовые инструменты, которые представлены на бирже. Кроме совершения торговых операций, фьючерсы и опционы на Индекс РТС используются для заключения арбитражных сделок и хеджирования рисков инвестиционного портфеля.

Каждый день с фьючерсом РТС совершаются около двухсот тысяч операций на миллиарды рублей. Это один из любимых инструментов у дневных трейдеров, кроме того, до недавнего времени он считался самым ликвидным активом срочного рынка (сейчас пальму первенства перехватил фьючерс на доллар США). Также высокую ликвидность демонстрируют и опционы на Индекс РТС.

Рис. 2. Фьючерс на Индекс РТС. Источник: сайт Московской биржи

Индекс Московской биржи (ММВБ)

Второй основной индикатор состояния российского фондового рынка — Индекс ММВБ — начал рассчитываться 22 сентября 1997 года также со значения 100 п. Вычисления производила одноимённая площадка — Московская межбанковская валютная биржа, которая позже вошла в состав Московской биржи. В отличие от Индекса РТС, ММВБ изначально включал в базу расчёта тридцать акций компаний с наибольшей капитализацией, которые обращались тогда на фондовом рынке межбанковской валютной биржи. Он считался более ликвидным, чем рынок РТС, который специализировался в основном на срочных контрактах.

Индекс ММВБ демонстрирует изменение капитализации эмитента из базы расчёта с учётом фри-флоат и рассчитывается в рублях в режиме реального времени на протяжении всего периода торгов на фондовом рынке. Сегодня в его индексную корзину входит уже пятьдесят акций компаний с максимальной капитализацией, а расчёт производит Московская биржа.

Каждый квартал состав индексов РТС и ММВБ пересматривается — меняются веса входящих в корзину акций, добавляются или исключаются компании. Максимальный вес одного эмитента составляет не более 15%, даже если он входит в индексную корзину и обыкновенными, и привилегированными бумагами.

Рис. 3. База расчёта Индекса МосБиржи. Источник: сайт Московской биржи

Индекс МосБиржи также является расчётной величиной, то есть сам он не торгуется на бирже. Но на него существуют фьючерсы и опционы, причём первых — сразу два: стандартный фьючерс на Индекс МосБиржи и мини-вариант, стоимость которого в 100 раз меньше. Однако по ликвидности оба инструмента уступают фьючерсу на Индекс РТС. Опционные контракты на Индекс МосБиржи также имеют меньшую ликвидность, чем на индекс РТС. В этом, пожалуй, и состоит основная разница между индексами РТС и ММВБ.

Рис. 4. Фьючерс на Индекс МосБиржи. Источник: сайт Московской биржи

РТС и ММВБ входят в группу основных индексов акций. Кроме них, туда включены:

    Индекс второго эшелона — расчёт ведётся по следующим по капитализации после индексов МосБиржи и РТС пятидесяти акциям эмитентов;

Несмотря на все отличия, индексы РТС и ММВБ в равной степени играют роль бенчмарка для торгуемых на бирже паевых фондов (повторяющих состав индекса и следующих его инвестиционной стратегии). Поскольку управляющие будут вынуждены заключать соответствующие сделки при изменении структуры индексов, рыночные профессионалы тщательно следят за ребалансировками их показателей.

Так чем всё-таки отличается Индекс МосБиржи от Индекса РТС? Имея одинаковую базу расчёта, они демонстрируют разную динамику, поскольку один рассчитывается в рублях, а другой — в долларах. На оба индекса торгуются производные финансовые инструменты, но с разными характеристиками. При этом и тот, и другой показатель крайне важны для каждого трейдера, желающего работать эффективно.

Больше интересных статей — всегда в «Открытом журнале». Подписывайтесь, чтобы не пропустить ничего интересного!

Еженедельная рассылка с лучшими материалами «Открытого журнала»

Без минимальной суммы, платы за обслуживание и скрытых комиссий

Для оформления продукта необходим брокерский счёт

проект «Открытие Инвестиции»

Открыть брокерский счёт

Тренировка на учебном счёте

Об «Открытие Инвестиции»

Москва, ул. Летниковская,
д. 2, стр. 4

8 800 500 99 66

Согласие на обработку персональных данных

Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+

АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 г. (без ограничения срока действия).

ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.

Недавно в своей статье я писал, что начинающим инвесторам стоит присмотреться к инвестированию в фонд индекса S&P 500. Такие инвестиции практически не требуют знаний, которых так не хватает новичкам. Но инвестировать можно не только в индекс S&P 500. Это не единственный индекс и, соответственно, индексных фондов тоже существует несколько.

Мое внимание привлекли индексные фонды, доступные для инвестирования из приложения «ВТБ — Мои инвестиции». Я бы назвал такие инвестиции инвестициями для ленивых. Ведь они совершенно не требуют разбираться в финансовых показателях компаний, входящих в тот или иной индекс.

В этой стате я хочу рассмотреть три индексных фонда, основанных на популярных биржевых индексах.

1. «ВТБ — Фонд Акций американских компаний»

Фонд инвестирует в акции американских компаний, входящих в индекс S&P 500 и максимально повторяет индекс. Полученные от компаний дивиденды фонд реинвестирует, чтобы купить дополнительные акции, что увеличивает стоимость (доходность) фонда.

Фонд представлен в двух вариантах — в рублях и в долларах.

Комиссия за покупку или продажу пая в фонде отсутствует.

Расходы фонда составляют 0, 81% в год.

2. «ВТБ — Фонд Акций развивающихся стран»

Фонд инвестирует в акции компаний развивающихся стран (индекс MSCI EM). В него входят более 2400 акций компаний из России, Китая, Индии, Бразилии, Тайваня, Южной Кореи и других стран.

Полученные дивиденды реинвестируются в покупку дополнительных акций, что увеличивает доходность фонда.

Фонд представлен в двух вариантах — в рублях и в долларах.

Комиссия за покупку или продажу пая в фонде — 0%.

Расходы фонда — 0,71% в год.

3. «ВТБ — Индекс МосБиржи»

Фонд инвестирует в акции российских компаний, входящих в состав индекса МосБиржи. Полученные дивиденды реинвестируются в дополнительные акции, что увеличивает доходность фонда.

Фонд торгуется в рублях.

Комиссия за покупку или продажу пая в фонде — 0%.

Расходы фонда — 0,69% в год.

Обратите внимание!

Я не случайно привел графики индексов, на основании которых построены фонды. Как мы видим, в данный момент все индексы находятся на своих исторических максимумах.

Мы не можем точно предсказать, продолжат ли индексы свой рост или упадут. Но учитывая, что рынки сильно перегреты, исключать глубокой коррекции индексов нельзя. Так уже было неоднократно в истории — вы можете видеть это на графиках.

Я бы не решился прямо сейчас инвестировать в индексные фонды, ведь если упадут индексы, то и стоимость фондов последует за ними.

Однако, после коррекции фондовых рынков, инвестиции в индексные фонды могут стать достаточно привлекательными для начинающих инвесторов.

Соглашаться с моими доводами или нет — ваше право. Но что вы точно должны делать при инвестировании — это принимать взвешенные самостоятельные решения. Удачных инвестиций!

Если вам интересны мои статьи, то не забывайте, что некоторые из них вы можете не увидеть в ленте. Подписывайтесь, чтобы ничего не пропустить.

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также: