Райффайзенбанк слияние с каким банком

Обновлено: 23.04.2024

Инвестиционно-банковское подразделение (IB) Райффайзенбанка меняет организационную структуру. До сих пор IB представляло четыре команды, которые имели узкую специализацию: синдицированное кредитование, рублевые облигации, евробонды и M&A.

В результате изменений четыре команды преобразованы в две с сохранением штата сотрудников. Команда IB Capital Markets Team будет отвечать за размещение акций, рублевых и еврооблигаций, получение рейтингов в рамках размещения облигаций и сделки секьюритизации. Руководить направлением будет Олег Корнилов. Команда IB Strategic Advisory Team займется консультированием клиентов по вопросам привлечения финансирования и повышения акционерной стоимости, оптимизации долгового портфеля и реструктуризации бизнеса, сделками M&A и синдицированным кредитованием. Данное направление возглавит Антон Кукоба. Дополнительно в рамках IB-департамента создается третье, принципиально новое, направление по работе с цифровыми финансовыми инструментами и валютами и консультированием по цифровизации бизнес-процессов у корпоративных клиентов банка.

Возглавлять IB Райффайзенбанка продолжит Дмитрий Средин, также курирующий в банке работу с крупными корпоративными клиентами.

«Мир банковских продуктов и услуг кардинально изменился. Классическая модель IB становится менее жизнеспособной, а возможности корпоративных клиентов самостоятельно структурировать сделки значительно выросли за последние годы. Будучи универсальным коммерческим банком, который стремится иметь максимально полную линейку продуктов и услуг для удовлетворения потребностей клиентов всех сегментов, мы поняли, что нам нужны изменения в IB-направлении. Теперь IB становится единым центром экспертизы в сложно структурированных сделках с фокусом на долгосрочное стратегическое консультирование и сопровождение наших корпоративных клиентов», — прокомментировал Дмитрий Средин.

Райффайзенбанк имеет первоклассную репутацию по всем ключевым направлениям работы на рынках капитала, из года в год оставаясь лидером на рынке DCM, синдицированного кредитования, реструктуризаций и секьюритизаций.

«Наша стратегия — быть ценным советником и проводником наших клиентов в сложном мире рынков капитала, финансовых услуг и продуктов, помогая им заблаговременно готовить свой бизнес к будущим этапам стратегии роста. Это касается помощи в юридическом структурировании холдингов и групп, своевременном общении с рейтинговыми агентствами и аудиторами, выстраивании грамотной кривой доходности на рублевом рынке облигаций, умной политики в M&A с учетом среднесрочных планов компании провести IPO или разместить евробонды», — заключил Дмитрий Средин.

АО Райффайзенбанк является дочерней структурой Райффайзен Банк Интернациональ АГ. Райффайзенбанк – один из самых надежных российских банков, который создает финансовые решения для частных и корпоративных клиентов, резидентов и нерезидентов Российской Федерации. Согласно данным «Интерфакс-ЦЭА», Райффайзенбанк занимает 10-е место по размеру активов по итогам 12 месяцев 2020 года, 7-е по объему средств частных лиц и 9-е по объему кредитов для частных лиц. По данным журнала Forbes, Райффайзенбанк признан самым надежным банком в России в 2020 году.

Сегодня Райффайзен Интернациональ Банк Холдинг АГ (Райффайзен Интернациональ) - единственный акционер ОАО «ИМПЭКСБАНК» принял решение о реорганизации ОАО«ИМПЭКСБАНК» в форме присоединения к ЗАО «Райффайзенбанк Австрия». Процесс юридического присоединения начинается 15 марта 2007 года, завершение намечено наконец 2007 года. Банк будет предоставлять услуги под именем ЗАО"Райффайзенбанк".

«2006 год ознаменовался началом нового этапа в развитии Группы Райффайзен в России: акционер банка, Райффайзен Интернациональ, приобрел 100% акций ОАО «ИМПЭКСБАНК», отметил Йоханн Йонах, Председатель правления ЗАО «Райффайзенбанк Австрия». «В течение 2006 года мы активно вели подготовительные работы для начала процесса юридического присоединения, завершение которого планируется на конец 2007 года. Одной из наших основных задач является дальнейшее совместное развитие иукрепление позиций в России. Мы стремимся стать лучшим частным универсальным банком, представленным на федеральном уровне. Безусловно, приоритетом нашей деятельности остается предоставление услуг высочайшего качества и дальнейшее расширение спектра банковских продуктов».

Павел Лысенко, председатель правления ОАО «ИМПЭКСБАНК», подчеркнул, что"юридическое и технологическое объединение банков – это два одинаково важных для нас процесса. Юридическое присоединение не означает полное технологическое объединение, хотя многие услуги уже будут предоставляться во всех отделениях объединенного банка".

ЗАО «Райффайзенбанк Австрия» и ОАО «ИМПЭКСБАНК» являются дочерними структурами Райффайзен Интернациональ Банк-Холдинг АГ – холдинга, управляющего дочерними банками и лизинговыми компаниями на 16-ти рынках в Центральной и Восточной Европе. 12 миллионов клиентов обслуживаются в более чем 2 800 отделениях. Представительства в Литве и Молдове расширяют зону присутствия Группы в данных регионах. Райффайзен Интернациональ является полностью консолидированной дочерней структурой Райффайзен Центральбанк Австрия АГ (РЦБ), владеющего 70 процентами обычных акций холдинга, остальные 30 процентов акций находятся в свободном обращении и торгуются на Венской Фондовой Бирже. РЦБ – головной банк Группы Райффайзен, крупнейшей банковской группы в Австрии, – является ведущим корпоративным и инвестиционным банком и лидирующим банком в Австрии.

На российский Райффайзенбанк есть несколько потенциальных претендентов, сообщили в материнской группе, не раскрыв имена. О том, что группа может как максимум уйти из России или остаться, но с другим собственником, стало известно в марте. Сейчас банк фактически приостановил кредитование, но остается самым привлекательным среди иностранных игроков, работающих на российском рынке, полагают источники “Ъ”.

Фото: Олег Харсеев, Коммерсантъ

Райффайзенбанк получил несколько необязывающих предложений о заинтересованности, сообщил глава австрийского Raiffeisen Bank International (RBI) Йоханн Штробль. Еще 17 марта он же официально допустил уход RBI из России, в том числе через продажу дочернего банка. Среди потенциальных покупателей, по словам источников “Ъ”, могут быть преимущественно частные финансово-промышленные группы. Привлечет их, скорее всего, сильный розничный бизнес и консервативная риск-политика, считает один из собеседников “Ъ”.

Йоханн Штробль, глава RBI, 31 марта в обращении к акционерам:

Банк — это не палатка с сосисками, которую можно закрыть за неделю.

Круг интересантов должен быть ограничен структурами, не попавшими под санкции. Как отмечает партнер GRM Андрей Лавров, при продаже банка или части его акций российскому приобретателю, на которого наложены санкции США или ЕС, группа RBI может столкнуться с правовыми и имиджевыми рисками. По его словам, сделка австрийской RBI с санкционной компанией из SDN-списка может грозить юридическими последствиями (ограничениями по работе с американскими банками, юрлицами и пр.), на это группа вряд ли пойдет.

Текущая стоимость Райффайзенбанка может оцениваться на базе опыта сделок с Росбанком и Тинькофф-банком (см. “Ъ” от 29 апреля и 12 апреля), то есть на уровне 0,2–0,3 капитала по РСБУ на начало февраля, говорит управляющий партнер ФГ «Дмитрий Донской» Дмитрий Курбатский. Капитал банка на начало 2022 года составлял 184,7 млрд руб.

ВТБ, «Открытие», РНКБ могут быть консолидированы

В стоимость сделки покупатель закладывает будущие расходы на создание резервов, которые уменьшат капитал, по его оценке, в кредитном портфеле (почти 1,1 трлн руб.) могут быть скрыты не менее 10% проблемных кредитов. «В обычных условиях банк бы стоил не меньше капитала,— поясняет эксперт.— Банк был одним из самых доходных в прошлом году. Однако бизнес сворачивается, часть кредитов перестает обслуживаться, в моменте только по кредитному портфелю может быть принято к сделке доначисление 100 млрд руб. резервов, плюс отрицательная переоценка ценных бумаг и других активов». С учетом этих факторов цена банка скатывается до 0,2 капитала (около 37 млрд руб.)». Помимо прочего, кризис, связанный с военными действиями РФ на Украине, уже повлиял на бизнес банка. Так, численность его клиентов сократилась на 14%, до 3,7 млн. Также группа создала резервы на €59 млн из-за санкций в отношении России и на €46 млн из-за ситуации на Украине.

Актуальная стоимость банка со стороны инвесторов едва ли превышает 0,3 капитала с учетом состоявшихся недавно сделок по покупке акционерных пакетов Росбанка и Тинькофф-банка, согласен независимый эксперт Андрей Бархота. «Устойчивая рентабельность капитала банка превышает 20% (ROE по итогам 2021 года — 22,7%.— “Ъ” ), хорошие показатели операционной эффективности и комиссионного дохода»,— указывает он.

Кроме полной продажи, полагает господин Штробль, возможно уменьшение доли ниже контрольной. По словам Андрея Лаврова, этот вариант имеет смысл, если группа примет решение остаться в России или сделать выход из бизнеса в стране более мягким.

Уменьшение доли может позволить группе учитывать российский банк не как дочерний (контролируемый группой), а как зависимую компанию или даже просто как компанию, в которой у группы имеются вложения, но деятельность которой не определяется группой RBI.

В то же время, уточняет эксперт, формальная потеря контроля при продаже доли может нивелировать положительный имиджевый эффект от продажи актива для группы RBI, поскольку контроль или существенное влияние материнской группы на российский банк будет оцениваться не только по участию в уставном капитале, но и по другим показателям (в том числе вложений в российский банк, включая субординированные кредиты и прочие финансовые вложения, которые могут потенциально позволить группе влиять на банк).

Миноритарная доля в российском банке, поясняет господин Лавров будет стоить меньше, чем мажоритарная (контролирующая), и в случае продажи только части акций могут возникнуть сложности в продаже оставшейся небольшой доли в банке. По его мнению, продажа большей части акций российскому покупателю и сохранение австрийской группой только миноритарной доли в российском банке не будет означать прекращения давления на группу RBI в ЕС.

С чем могут столкнуться европейские акционеры при выходе из капитала российских банков

Материнские компании российских системно значимых банков — Райффайзенбанка, Юникредит-банка и Росбанка — в самых негативных сценариях допускают выход из их капиталов или даже потерю активов. Но по российскому законодательству, просто закрыть эти банки, как рестораны «Макдоналдс», не получится. Из вариантов у иностранных собственников остается поиск потенциального покупателя, в том числе за символическую цену, или передача доли временной администрации регулятора. В любом случае этот процесс может занять не меньше полугода.

Фото: Александр Казаков, Коммерсантъ

Австрийский Raiffeisen Bank International (RBI) сообщил, что рассматривает все стратегические варианты будущего присутствия в России, вплоть до «тщательно продуманного выхода» из капитала российского Райффайзенбанка. Но даже если материнская компания решит выйти из капитала, то Райффайзенбанк продолжит работу и обслуживание клиентов, заверили там, подчеркнув, что «пересмотр участия RBI рассматривается сейчас исключительно как крайняя мера, никаких конкретных решений не принято».

Аналогичные вопросы стоят перед собственниками еще двух системно значимых банков с иностранными корнями. Так, итальянская группа Unicredit, которой принадлежит Юникредит-банк, пока оценивает свое присутствие в России, о конкретных решениях еще не объявлялось. Глава Unicredit Андреа Орчел ранее сообщал, что вариант ухода из России рассматривается, писал Bloomberg.

По данным Reuters, французская группа Societe Generale, которой принадлежит Росбанк, готова к «экстремальной» ситуации, в которой ее могут лишить прав собственности на банковские активы в России. Сама группа не объявила, собирается ли продать банк или уйти с рынка, но сообщала о готовности сохранить бизнес в стране.

Райффайзенбанк — это десятый по размеру активов российский банк, входит в список системно значимых кредитных организаций. На конец 2021 года по МСФО его активы составляли 1,6 трлн руб., капитал — 175,8 млрд руб. Активы Росбанка по МСФО на 30 сентября 2021 года оценивались в 1,43 трлн руб., капитал — в 201 млрд руб. Активы Юникредитбанка по МСФО на 30 сентября 2021 года составляли 1,2 трлн руб., капитал — 217 млрд руб.

В стадии сворачивания бизнеса уже давно находится российский Ситибанк (см. “Ъ” от 13 июля 2021 года). По словам исполнительного вице-президента по связям с общественностью Citi Эдварда Скайлера, корпорация увеличит число направлений, по которым свернет бизнес, и не будет привлекать новых клиентов. Российский Ситибанк находится на 19-м месте по размеру активов (706 млрд руб.), работал как универсальный банк: и с розничными, и с корпоративными клиентами.

Другие иностранные акционеры (JP Morgan Chase, Goldman Sachs, Deutsche Bank), владеющие менее крупными российскими банками, преимущественно занимающиеся инвестиционной деятельностью, четко заявили о сворачивании бизнеса в России.

При этом дочерние банки входят в сотню крупнейших по активам на российском рынке — Дойче-банк (128,0 млрд руб.), Дж.П. Морган Банк Интернешнл (47,9 млрд руб.), Голдман Сакс Банк (41,8 млрд руб.).

При этом просто, как «Макдоналдс» и другие бренды, банки закрыться не смогут, поясняют юристы, поскольку кредитные организации — субъекты лицензируемой деятельности и поднадзорны российскому регулятору.

Банки с иностранным капиталом получили приток клиентов

Если покупателя не найдут, но будет желание выйти из капитала, теоретически иностранные владельцы могут рассмотреть вариант передачи своих акций или долей в доверительное управление, например, временной администрации Банка России или АСВ, указывает партнер адвокатского бюро ЕМПП Иван Семенкин. Либо с согласия регулятора может продать их за символический рубль локальным игрокам, допускает он. Чтобы ликвидироваться, банку необходимо соблюсти различные требования, что без участия Банка России практически невозможно и сопряжено с многочисленными рисками и негативными последствиями для таких иностранных акционеров и менеджмента банков, отмечает эксперт.

В других случаях иностранному акционеру придется выходить из капитала российского банка довольно долго, да еще с учетом новых правил.

С 6 марта действует особый порядок сделок с иностранными государствами из списка «недружественных» стран, в который как раз входят США, Австрия, Италия и Франция. И любая сделка по купле-продаже ценных бумаг должна будет одобряться правительственной комиссией по контролю за осуществлением иностранных инвестиций.

Смена собственников российских банков находится в зоне контроля Банка России и подлежит согласованию с ним, подчеркивает партнер адвокатского бюро ЕМПП Иван Семенкин. В частности, выход иностранных акционеров с долями участия более 10% из российских банков (вышеперечисленные иностранные собственники владеют 100% в капитале российских банков.— “Ъ” ) возможен только после предварительного согласования ЦБ и ФАС для пакетов акций от 25%, отмечает партнер консалтинговой компании GRM Андрей Лавров.

Какой иностранный бизнес прервал работу в России

Есть требования к определенному финансовому положению, к наличию собственных средств, к имуществу акционеров и участников российских кредитных организаций. Причем покупателю необходимо подтвердить наличие собственных средств, равных или превышающих сумму, пропорциональную не номинальной стоимости приобретаемых акций, а приходящейся на их долю части собственного капитала банка, то есть его чистых активов, отмечает Андрей Лавров. В итоге, по его оценке, процедура выхода займет в лучшем случае от трех до шести месяцев.

Найти покупателя сейчас будет непросто — слишком велики риски, а банки, даже прежде активные в подобных сделках, сейчас занимаются составлением антикризисных планов, указывает управляющий партнер финансовой группы «Дмитрий Донской» Дмитрий Курбатский.

И даже если потенциальный покупатель найдется, то провести традиционную процедуру due diligence (комплексную оценку актива, в том числе детальное изучение и оценку рисков.— “Ъ” ) будет сложно.

Если проводить оценку по состоянию на 1 марта, то все оценки будут неактуальными, а все оценки после этой даты не дадут точного результата, считает он. До конца года ЦБ разрешил банкам не ухудшать оценку качества ссуд и не начислять резервы, если проблемы заемщиков возникли из-за санкций. Кроме того, добавляет он, также невозможно сейчас спрогнозировать риски по выданным розничным и корпоративным клиентам кредитам. По его словам, государство, в свою очередь, тоже вряд ли захочет покупать активы у иностранных лиц, следуя нынешней логике санкционного противостояния.

Банковский сектор экономики в России меняется. Многие учреждения попали под санкции других государств. «Открытие» и РНКБ могут объединить со вторым по размерам в РФ банком — ВТБ. Чешская PPF Group, владеющая международной Home Credit, подписала соглашения о продаже своих банковских активов в РФ. Семья Олега Тинькова продала 35-процентный пакет траста TCS Group «Интерросу» Владимира Потанина.

Как эти изменения повлияют на клиентов, у которых кредиты в этих банках? Разбираемся вместе с экспертами.

Что происходит с банками?

После 24 февраля 2022 года некоторые российские банки были отключены от системы международных переводов SWIFT, другие столкнулись с менее значительными ограничениями.

Под жесткие санкции попали девять российских банков: их включили в SND-лист, черный список организаций, с которыми гражданам США и постоянным жителям страны запрещено вести бизнес. Это банки:

Сбербанк
ВТБ
Альфа-Банк
Промсвязьбанк
«Открытие»
Совкомбанк
Новикомбанк
Транскапиталбанк
Инвестторгбанк

«Я не вижу возможности в обозримой перспективе продать банк "Открытие" в рынок», — сказала Набиуллина. Объединение позволит сэкономить на отделениях, которые у «Открытия» и ВТБ зачастую дублируют друг друга. Кроме того, в Крыму появится крупный федеральный игрок.

Еще несколько организаций объявили о продажах. Так, долю Олега Тинькова в Тинькофф Банке выкупила компания «Интеррос» миллиардера Владимира Потанина. Ранее банк сообщал, что до конца 2022 года проведет ребрендинг и откажется от фамилии Тинькова в названии. Об этом было объявлено после того, как предприниматель в соцсети выступил с резкой критикой российской спецоперации на Украине.

Кстати, это вторая крупная сделка «Интерроса» за последнее время. 11 апреля компания Владимира Потанина объявила о покупке Росбанка у французской банковской группы Societe Generale.

17 мая стало известно, что чешская группа компаний PPF и голландская Home Credit продают свои банковские активы в России группе частных инвесторов во главе с председателем совета директоров СПБ Биржи Иваном Тырышкиным. По его словам, банк «будет развиваться в сторону еще большей цифровизации, появятся продукты для бизнеса, но конкретные планы сейчас озвучивать рано».

Австрийская банковская группа Raiffeisen Bank International заявила, что ей поступило несколько предложений о покупке российского Райффайзенбанка.

Как санкции влияют на клиентов российских банков?

Для российских клиентов мало что поменяется. Приложения банков, попавших под санкции, удалили из Google Play и App Store. Но ранее установленные приложения, как и веб-версии, продолжают работать.

Картами Visa, Mastercard и «Мир» в России можно платить без ограничений, банки продлили их срок действия. Рублевые и валютные вклады сохранены и доступны. Кредиты, которые взяли клиенты до повышения ключевой ставки, обслуживаются на прежних условиях. Кроме того, заемщикам разрешили оформлять кредитные каникулы до 30 сентября 2022 года.

Как продажа и объединение повлияют на кредиты клиентов банков?

В техподдержке банка «Открытие» рассказали, что вне зависимости от дальнейшего развития событий на клиентах банка это никак не отразится — все привычные банковские сервисы и продукты будут доступны. Это подтвердили и в РНКБ:

«Президентом, правительством и Банком России принято решение о включении РНКБ Банка (ПАО) в группу ВТБ. Это значит, что Банк РНКБ будет дочерней организацией ВТБ, сохранив отдельное юридическое лицо и продолжая оказывать услуги своим клиентам. Мы продолжаем работать в стандартном режиме, все продукты и сервисы банка работают без изменений».

В техподдержке Хоум Кредит Банка также заверили, что продажа банковских активов не повлияет на действующие кредиты клиентов и другие продукты и услуги:

«Для клиентов совершенно ничего не меняется. Наоборот, приход нового инвестора будет способствовать дальнейшему повышению технологичности банка и предоставлению самых современных услуг клиентам. Наш банк продолжает работать в стандартном режиме».

По словам Ксении Артемьевой, операционного директора финтех-платформы «Фаст Ривер», в сроках действия кредитных договоров для заемщиков ничего меняться не будет. Возможно, изменятся реквизиты:

«То есть сроки займа, условия, стоимость и так далее должны остаться неизменными. Изменить их можно только по обоюдному согласию сторон-подписантов. В одностороннем порядке банк и новый владелец поменять ничего не могут. Кредитные портфели и депозиты просто переходят новому собственнику. Однако вместе с новым собственником поменяться могут реквизиты платежей как входящих, так и исходящих. Банк же обязан своевременно уведомить клиентов о смене платежных реквизитов», — говорит эксперт.

Повлиять на клиентов может, например, ликвидация банка:

«В таком случае вкладчик имеет право на полное возмещение суммы всех его депозитов в данном банке в пределах 1 млн 400 тыс. рублей, если банк был участником системы страхования вкладов. В некоторых случаях можно рассчитывать на повышенную страховую выплату — до 10 млн рублей, например, если деньги лежали на временном эскроу-счете, — говорит Ксения Артемьева. — Если в ликвидируемом банке у клиента есть кредит, надо помнить, что долг никуда не денется после ликвидации, он будет продан другой финансовой организации. До момента перехода кредитного портфеля нужно продолжать оплачивать долг согласно договору. Позже — по новым реквизитам. Если заемщик нарушает договор, новый владелец долга вправе подать в суд».

\n \n\t\t\t \n\t\t\t \n\t\t \n\t","content":"\t\t

\n\t\t\t\u0412\u044b \u043d\u0435 \u0430\u0432\u0442\u043e\u0440\u0438\u0437\u043e\u0432\u0430\u043d\u044b \u043d\u0430 \u0441\u0430\u0439\u0442\u0435.\n\t\t \n\t\t

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также: