Выгодно ли покупать палладий в сбербанке сейчас

Обновлено: 23.04.2024

Золото, серебро, платина и палладий это те драгоценные металлы, котировки которых регулярно обновляют почти все центральные банки стран мира. Не является в этом исключением и ЦБ России, слитки палладия которого можно купить как в коммерческих, так и в государственных российских банках. Лидером среди них является Сбербанк, в этом банке можно приобрести чистый палладий почти в любом виде и форме. На сегодня инвестиции в этот ценный металл не являются такими специфическими, какими были всего несколько лет назад. С каждым годом, все больше становится игроков на отечественном рынке драгоценных металлов. Особенно растет количество инвесторов, предпочитающих вкладывать деньги в палладий, а не в традиционные активы. Те из них, кто решил купить палладий в 2016 году – получили большую прибыль в 2020 году.

Как вложить деньги выгодно?

Каждый начинающий инвестор задается вопросом – как вложить деньги выгодно, а еще лучше получить максимальную прибыль от инвестирования. Планируя вложение денег в какие-либо активы не нужно быть сильно жадным, так как чрезмерная алчность только мешает получению прибыли. Делая инвестицию, нужно реально проанализировать сложившуюся картину на финансовых рынках. Несмотря на то, что палладий уже долго показывает положительную динамику роста цен, и многие крупные игроки на рынке драгоценных металлов дают положительный прогноз относительно покупки палладия в 2020 году, только вам решать, будет ли покупка палладия в Сбербанке – хорошим выбором для получения прибыли и сохранения денег.

Для принятия решения вложить деньги в палладий или нет, для будущего инвестора полезно будет знать, что этот драгметалл не такой простой, и спрос на него делится на три составляющих: инвестиционную, ювелирную, промышленную. Курс палладия в Сбербанке России на сегодня отражает состояние всех составляющих спроса на этот драгметалл в мире. Цена палладия сегодня в Сбербанке показывает – насколько востребован металл не только как инвестиционный актив, но и как сырье в ювелирных изделиях и технике.

Для того чтобы вложить в палладий деньги, можно воспользоваться любым из стандартных способов осуществления инвестиций в драгметаллы. Самый простой способ это купить слитки палладия. Другой вариант – прибрести монеты из палладия. Кроме этого, есть еще три способа как инвестировать в палладий без физической поставки металла: открыть ОМС, купить фьючерсные контракты, вложить деньги в акции профильных добывающих компаний. Сбербанк России предлагает три варианта инвестиций в палладий: слитки, монеты и обезличенные счета.

Как устанавливается курс палладия в Сбербанке на сегодня? Центробанк России регулярно обновляет учетную цену палладия, исходя из данных фиксинга биржи в Лондоне и курса рубля. Формирование котировок продажи и покупки палладия в Сбербанке производится на основании цены драгметалла, установленной ЦБ РФ. Сбербанк добавляет к цене ЦБ РФ определенный спрэд, который позволяет получать прибыль от операций с палладием.

В размер спрэда, Сбербанк закладывает расходы по оказанию услуг своим клиентам, также финансовое учреждение страхует себя от резких колебаний цен палладия на рынке.

В период относительной стабильности на финансовых рынках, размер спрэда на продажу Сбербанком палладия составляет плюс 2-3% от учетной цены ЦБ РФ, а на курс покупки драгметалла – минус 5-7% от этой же величины. При резких изменениях курсов палладия на мировой бирже Сбербанк увеличивает величину спрэда, чтобы застраховать себя от потерь. Так, 11 декабря 2019 года, учетная цена палладия за грамм в ЦБ составляла 3881 рубль. Купить палладий в Сбербанке в этот же день можно было за 4070 рублей за грамм, а цена покупки драгметалла банком была установлена на уровне 3738 рублей за грамм. В итоге спрэд курса купли-продажи палладия 11 декабря 2019 года составлял 332 рубля или чуть менее 9%.

Слитки палладия

Если вы хотите вложить в палладий деньги, то можете сделать это путем покупки в Сбербанке мерных слитков из этого драгметалла. Банковское учреждение продает стандартные слитки палладия весом: 1, 5, 10, 50, 100 грамм. В зависимости от веса слитка, цена палладия за грамм в нем будет отличаться. Решив купить слиток палладия необходимо учитывать некоторые особенности формирование его стоимости.

При покупке слитка палладия в Сбербанке, клиент должен будет заплатить сумму за сам драгметалл + НДС. Операция по реализации банковских слитков облагается налогом и его платит покупатель драгметалла. Скупка палладия Сбербанком производится без возврата ранее уплаченного НДС за слиток. Поэтому, необходимо изначально понимать, что покупка слитка палладия это чаще всего долгосрочное вложение денег.

Для того чтобы в дальнейшем инвестор смог выгодно продать палладий, рост цены за грамм драгметалла должен не только компенсировать уплаченный ранее НДС, спрэд курса, возможные расходы на хранение, но и даст какую-то прибыль после сделки.

Так, 11 декабря 2019 года, слиток палладия (стандартная упаковка) весом в 10 грамм можно было купить в Сбербанке за 50928 рублей с НДС, то есть, за 43159 рублей без НДС. Продать такой же слиток Сбербанку в этот же день можно только за 36398 рублей и это стоимость на палладиевый слиток в отличном состоянии. За слиток в удовлетворительном состоянии банковское учреждение предложит немного меньшую сумму.

Стоимость слитка палладия в Сбербанке на сегодня очень сильно зависит от его веса. Чем больший вес имеет слиток, тем меньше будет цена одного грамма палладия. Такая разница в цене за грамм палладия в Сбербанке сформировалась из-за высокого спроса клиентов на слитки, имеющих небольшую массу. Более тяжелые слитки палладия покупают значительно реже, так как большинство инвесторов располагают небольшой суммой денег и не могут позволить себе купить сразу много драгметалла, а вот палладиевый слиток небольшого веса может купить практически любой. Такая сложившаяся ситуация с разным спросом на маленькие и крупные слитки создала аналогичную картину с обратной покупкой банками слитков у населения. Все банковские учреждения охотнее скупают небольшие слитки, предлагая за грамм драгметалла в них большую цену, так как могут быстро их перепродать следующим владельцам.

Сбербанк предлагает своим клиентам не только мерные, но и стандартные слитки из палладия. Максимальный вес стандартных слитков палладия может быть до 3,5 кг.

На сегодня Сбербанк предлагает не только вложить деньги в слитки палладия, но также предоставляет своим клиентам услугу по покупке инвестиционных монет. Из-за низкого спроса среди населения на такой актив, палладиевые монеты не сильно распространены, поэтому с их обратным выкупом банком – у владельца могут возникнуть проблемы.

Открытие металлического счета в Сбербанке

Цена продажи палладия для ОМС в Сбербанке формируется аналогично таковой для слитков. С точки зрения инвестора, открытие обезличенного счета в Сбербанке на сегодняшний день является самым быстрым и выгодным видом вложения денег в палладий. Металлический счет в банке ведется в граммах купленного драгметалла. Вложение в палладий при помощи ОМС имеет много преимуществ.

Большим плюсом ОМС является то, что для открытия палладиевого счета достаточно небольшой суммы денег, на которую можно купить всего 1 грамм палладия. На все время открытия ОМС в Сбербанке, накопившийся палладий на счете можно продать по актуальным на текущий момент котировкам банка. При этом особенности в формировании цены драгметалла, как в ситуации с весом слитков здесь нет.

Большим преимуществом при покупке палладия на свой металлический счет является отсутствие налога на добавленную стоимость (НДС). Поэтому инвестору не нужно ждать годами значительного роста курса палладия, чтобы его выгодно продать банку.

Открывая ОМС счет, инвестор не мучается вопросом безопасности, как и где ему хранить палладий. Сбербанк зачисляет на металлический счет драгметалл, эквивалент которого физически отсутствует. Приобретая драгметалл в физическом виде, например слитки или монеты, инвестор несет расходы за хранение актива – оплачивает ячейку в банке или покупая собственный сейф.

Эти положительные моменты открытия металлического счета, делают такой способ инвестирования наиболее прибыльным и оптимальным как для начинающих инвесторов, так и для крупных игроков на рынке драгоценных металлов. При выборе варианта инвестирования в палладий, инвестор должен видеть как преимущества, так и недостатки каждого вида вложения денег.

У варианта покупки палладиевых монет в банке главным недостатком является то, что как выгодно купить инвестиционные монеты, так и прибыльно продать их потом очень сложно. Палладий в монетах это специфический вид инвестирования не для каждого инвестора. В цену инвестиционной монеты кроме стоимости самого драгметалла заложена стоимость художественной работы, а также нумизматическая ценность. Поэтому покупая палладиевые монеты, инвестор должен хорошо разбираться в нумизматике, а таким знанием владеет далеко не каждый.

Для начинающего инвестора, наилучшими вариантами на сегодня будет открытие в Сбербанке металлического счета или покупка слитков. Для принятия решения, что лучше слитки или ОМС, необходимо проанализировать динамику изменения цен на палладий, прогнозы роста или снижения котировок, а также учесть все дополнительные затраты, возникающие при покупке драгметалла.

Если инвестор хорошо владеет всеми необходимыми знаниями для биржевой торговли, то вложение денег во фьючерсные контракты палладия и в акции профильных добывающих компаний будет лучшим его выбором для получения прибыли.

Приветствую всех читателей Блога Вебинвестора! Драгоценные металлы оказались интересной темой, с удовольствием продолжаю в ней разбираться. В этот раз хочу рассказать про палладий, который вырос за последние годы намного сильнее других драгметаллов. Возможно, вы ранее о нём не слышали, но сейчас палладий дороже золота, зачастую намного. Чтобы выяснить, стоит ли покупать его сегодня, я изучил рынок металла и заодно сделал свой прогноз цен на 2022 год.

Рекомендую также ознакомиться с публикациями о других драгоценных металлах:

Прежде, чем перейти дальше, приглашаю вас подписаться на мой Telegram-канал Блог Вебинвестора: там вы найдёте еженедельные отчёты по инвестициям, аналитические материалы по инвестиционным инструментам, мои комментарии по важным новостям - в общем всё, что не подходит по формату для сайта.

Спасибо за внимание, продолжаем!

График цены палладия в реальном времени

Палладий — редкий дефицитный металл, поэтому цены на него последние несколько лет постоянно растут. Бычий тренд приостановился в 2021 году из-за последствий коронакризиса — проблем в мировой экономике и автомобилестроении в частности:

По итогам 2021 года цена палладия обвалилась почти на 25% — это первый за долгое время убыточный год. В целом, последние лет 10 для палладия оказались удачными, цены взлетели во много раз. График во многом напоминает криптовалюту Bitcoin — там тоже курс летает вверх/вниз на десятки и даже сотни процентов. Котировки сильно зависят от состояния мировой экономики, во время кризисов график не просто падает — в крутом пике летит вниз.

Если сравнить цены в 1977 и 2021 годах, то получим доходность около 7% годовых — как ни крути, неплохой результат. К сожалению, скачки курса не дают просто «вложить и забыть» про палладий — как показали кризисные 2001, 2008 и 2020 года, курс металла может в момент падать на 50% и больше.

При подборе инвестиционного портфеля палладий лучше всего смотрится как дополнение к надежному золотому вкладу: по расчёту коэффициента корреляции связь между двумя металлами практически отсутствует, значение -0.1. С акциями связь сильнее, с американским индексом S&P500 корреляция достигает +0.8 и выше. Так что, для диверсификации рисков акций палладий подходит плохо, а вот как альтернатива золоту в период растущей экономики — очень даже.

Выгодно ли сегодня покупать палладий? Давайте разбираться.

Где и как купить палладий в 2022 году

Выбирая между инвестициями в физический металл или виртуальный аналог я бы предпочёл второе. Палладий это промышленный металл и мало кто задумывается о том, чтобы хранить его «под подушкой» как золото или серебро, поэтому даже если курс вырастет, получить прибыль на руки будет трудно. И все же, у каждого варианта инвестирования в палладий есть плюсы и минусы, поэтому расскажу о них подробнее.

Слитки и монеты из палладия

Купить слиток из палладия в принципе не очень сложно: в сети вы легко найдёте несколько тематических сайтов, а жители России могут обратиться в один из крупных банков. Палладий 999 пробы (содержание металла 99.9%) продаётся в слитках 5,10,20,50 и 100 грамм и находится в защитной упаковке. Это необходимо, чтобы сохранить слиток в первоначальном виде — любая царапина может привести к снижению оценочной стоимости слитка.

Основная проблема с инвестированием в слитки палладия — не как заработать, а как реализовать прибыль. Банк только продаёт слитки, но не выкупает их обратно (по крайней мере, в Сбербанке), а найти на стороне выгодную сделку может оказаться сложной задачей. К тому же, при покупке в банке вы не только платите за металл, но еще и НДС — по аналогии с другими драгоценными металлами спред достигает 30%. Не думаю, что получить убыток на треть стоимости слитка в день покупки это хорошая идея. Хотя, учитывая как растёт палладий…

Инвестировать в монеты из драгоценных металлов в России выгоднее, чем в слитки, поскольку на них НДС не распространяется. Ассортимент поменьше, чем среди золотых и серебряных, но все же выбор есть:

Увы, проблема та же — банк не примет обратно ваши монеты, поэтому итоговая прибыль может оказаться значительно ниже.

Обезличенный металлический счёт

И все же, возможность инвестировать в палладий через надёжный банк существует. Несколько лет в российских банках начала появляться услуга обезличенного металлического счёта (ОМС). Он мало чем отличается от стандартного счёта в банке, есть только одна важная деталь — валютой счёта служит не рубль или доллар, а 1 грамм металла. Соответственно, если цена металла растёт, баланс на ОМС при переводе в валюте тоже увеличивается, принося вам прибыль.

ОМС — с большим отрывом самый популярный способ инвестирования в палладий среди читателей блога. Он не облагается НДС, но и страхование вкладов на него не распространяется. По этой причине важно работать с крупным надёжным банком, который за 5-10 лет точно никуда не исчезнет и выдаст ваш вклад. Открыть ОМС можно здесь:

Банк	Спред	№ по активам в России
Альфа-Банк	1.5%	4
Газпромбанк	8%	3
Сбербанк	9%	1

Учитывая что вложения в палладий в последние годы окупаются быстро, спред в несколько процентов не выглядит большой потерей. Да и пользоваться таким вкладом весьма удобно — можно пополнять с карты банка и управлять счётом со смартфона, если у банка есть приложение.

Фондовый рынок: ETF и
акции компаний, добывающих палладий

Чистые палладиевые руды в природе не встречаются, поэтому нет компаний, специализирующихся только на этом металле. Побочная добыча палладия в период роста цен позитивно влияет на акции горно-металлургических комбинатов. Инвестор дополнительно получает пассивный доход от дивидендов, а также неплохую диверсификацию: ГМК добывают до 10 металлов сразу.

Есть всего несколько компаний, которым может существенно помочь рост курса палладия — это мировые лидеры по его добыче. Если вы откроете счёт у брокера с доступом к зарубежному фондовому рынку (например в Interactive Brokers), сможете купить такие акции:

— Anglo American inc., 24% рынка и 2 место по добыче палладия в мире. Также занимается добычей золота, кобальта, меди, никеля и всех металлов платиновой группы. Дивиденды 2 раза в год до 2%. — Impala Platinum, 13% рынка и 3 место по добыче палладия. Специализируется на металлах платиновой группы, а также никеле, меди, кобальте. Дивиденды два раза в год 1-2%.

Через российских брокеров можно приобрести акции лидера отрасли:

— Норильский Никель (Москва), 40% рынка и 1 место по добыче палладия в мире. Занимается также добычей никеля, меди и других металлов платиновой группы. Компания платит дивиденды 2 раза в год до 10% (в рублях).

Если же вы хотите инвестировать именно в чистый палладий на бирже, то вам понадобится ETF — инвестиционный фонд, паи которого торгуются аналогично с классическими акциями компаний. ETF упрощают доступ к качественным портфелям для инвесторов и уменьшают минимальный депозит для входа. В случае с инвестированием в палладий это неплохо выручает, ведь металл дорогой.

Палладиевый ETF называется Aberdeen Standard Physical Palladium Shares ETF, биржевой тикер PALL. Капитал этого фонда обеспечен слитками на сумму в несколько сотен миллион долларов. Комиссия фонда 0.6% в год немного высоковата по сравнению с аналогичными фондами золота и серебра, зато PALL это пожалуй самый удобный способ получить вложить деньги в чистый палладий на фондовой бирже. Добавить его в портфель можно через зарубежного брокера.

Покупка палладия — интересный способ вложить деньги, правда инвестировать в этот металл в привычном смысле рискованно. Рыночная ситуация годами толкает цены вверх, но поскольку рынок металла маленький, кризис может быстро обрушить котировки на 50%. Риски инвестирования в палладий высоки, но и прибыль может быть отличной.

Стоит ли покупать палладий сегодня

Для того, чтобы найти качественную точку входа на рынке палладия, в первую очередь стоит сделать технический анализ графиков. Вы можете это сделать самостоятельно или положиться на виджет:

На основе информации от 25 индикаторов получается один из пяти прогнозов — от «активно продавать» до «активно покупать». Не сказал бы, что они идеально точные, но неплохо показывают, что сегодня происходит на рынке палладия. В зависимости от ожидаемой длительности сделки, стоит подбирать соответствующий таймфрейм:

• до 24 часов — 1 минута, 5 минут, 15 минут;
• 1-7 дней — 30 минут, 1 час, 2 часа;
• 1-4 недели — 4 часа;
• 1-6 месяцев — 1 день;
• более 6 месяцев — 1 неделя.

Палладий не очень хорош для долгосрочных сделок из-за высокой волатильности, поэтому наиболее подходящий таймфрейм, на мой взгляд — 1 день.

Еще один индикатор, который подскажет дорогой или дешевый палладий сегодня — отношение цены к динамике американского индекса S&P500:

Когда соотношение находится на максимумах, это значит что палладий сегодня довольно дорогой и стоит искать возможности для продажи или фиксации прибыли. Ну а если соотношение минимальное, то высока вероятность, что палладий недооценен и стоит рассматривать варианты с покупкой.

Технический анализ без понимания глобальной картины на рынке палладия работает не очень хорошо — также необходимо изучить факторы спроса и предложения.

Фундаментальный анализ рынка палладия

Сегодня палладий играет небольшую, но важную роль в мировой экономике. В 2021 году спрос восстановился после коронакризиса, но не достиг уровня 2019 года:

В отличие от всех остальных драгметаллов, на палладий почти не влияет спрос со стороны инвесторов — это полностью промышленный металл. В 2022 году 85% палладия будет использоваться в автокатализаторах — устройствах для фильтрации выхлопных газов автомобиля. В 70-х годах страны начали ужесточать нормы выбросов автомобилей, в первую очередь по оксиду азота, одному из главных компонентов смога в больших городах. Палладий, в отличие от платины, хорошо нейтрализует N₂O, его стали чаще применять в новых автомобилях. В связи с дефицитом попупроводников и проблемами в мировой экономике спрос на палладий в автопроме упал и еще не восстановился до прежних уровней.

Остальные 15% спроса приходятся на химическую промышленность, электронику, медицину и ювелирное дело: как в чистом виде, так и в сплавах вроде белого золота. Если исключить автопром, то потребление палладия падает — металл стал слишком дорогим, производители где могут ищут альтернативы, например ту же платину, которая сегодня почти в 2 раза дешевле.

В больших объёмах палладий добывают в 5 странах: России, США, Канаде, ЮАР и Зимбабве. Российская компания «Норильский Никель» занимает первое место в мире по добыче с долей рынка 40%. Следующие места занимают компании из Южной Африки — Anglo Platinum, Impala Platinum, Sibanye-Stillwater. Россия и ЮАР — главные поставщики палладия, см. график:

Несмотря на постоянно растущий спрос, ни одна из стран не смогла существенно увеличить добычу. Дело в том, что палладий — это побочный продукт добычи других металлов. Компании из ЮАР в первую очередь специализируются на платине (80% мировой добычи), а она как раз сильно подешевела в последние годы. У Норникеля тоже хватает проблем, хотя планы по увеличению добычи палладия у руководства имеются.

Ситуацию частично спасает вторичная переработка, динамика за 8 лет положительная — рост на 35%. В целом, на рынке много лет лет наблюдается дефицит палладия, что видно по этому графику:

Превышение спроса над предложением палладия на рынке наблюдается с 2012 года. В 2019 году дефицит металла снова увеличился, что привело к двойному росту цены.

В будущем палладий позиций не потеряет. По прогнозам LMC Automotive автомобили на бензиновом двигателе (где больше всего применяется палладий) перестанут продавать только в 2035 году. Рынок захватят гибриды, где топливо еще будет использоваться. Подробности по ссылке на исследование этой темы.

Какой же будет цена палладия в следующем году? Давайте попробуем спрогнозировать.

Прогноз цены палладия в 2022 году

Стоит ли вкладывать деньги в палладий в 2022 году? Долгосрочные вложения в палладий связаны с высокими инвестиционными рисками: обвал цен при замедлении экономики или полноценном кризисе реален, несмотря на растущий спрос — 2020 год наглядно это показал. И все же динамика роста у него лучшая среди драгоценных металлов за последние 10 лет даже с учетом просадки 2021 года, так что рассматривать его в портфель можно и нужно.

На цены палладия влияют макроэкономические факторы:

• Инфляция в США прогнозируется довольно высокой в ближайшие несколько лет. Для палладия и всех остальных драгметаллов это скорее позитивный сигнал — растет себестоимость производства и спрос на защитные активы. Правда, из-за высокой корреляции с рынком акций палладий вряд ли подходит на эту роль, но рынки драгметаллов связаны, так что какое-то внимание достанется и палладию.
• Процентная ставка ФРС будет повышаться несколько раз за 2022 год — как раз для защиты от растущей инфляции. Больше всего это влияет на золото из-за высокого инвестиционного спроса, палладий не сильно зависит от этого — гораздо важнее ситуация в автопроме.
• Вероятность финансового кризиса в 2022 присутствует из-за большого количества проблем в мировой экономике (ковид, инфляция, дефицит нефти и газа и т.д.) Палладий во время кризисов обваливается в цене, так что риск более глубокой просадки определенно есть.

Ну и, конечно, важна ситуация на рынке палладия:

• Спрос постепенно восстанавливается по мере выхода из пандемии, но докризисные уровни пока не достигнуты;
• Добыча особо не пострадала и будет расти дальше, при высоких ценах металла это очень выгодно;
• Рыночный баланс приближается к нулю, но пока палладий еще в дефиците.

В итоге, прогноз рынка палладия в 2022 году у меня получается такой:

Палладий имеет перспективы роста, несмотря на обвал в конце 2021 года — металл был очень дорогим и нужен был лишь хороший повод для распродажи. Автопром постепенно восстанавливается, спрос растет (хоть и медленнее добычи), металл остается дефицитным.

Я могу назвать конкретные цены, но в этом особого смысла нет — все равно не угадаю. Однако, с помощью голосования мы можем увидеть общие ожидания читателей блога. Прошу поучаствовать в двух голосованиях и оставить свои прогнозы на первую и вторую половину 2022 года:

Анализ провели, прогноз сделали — осталось только понять, каким способом можно вложить деньги в палладий.

Слышали ли вы до этой статьи о палладии? Пробовали ли вы торговать/инвестировать в него? Как вы считаете, куда дальше пойдут цены? Оставляйте свои прогнозы на стоимость палладия в комментариях.

Автор: Александр Дюбченко. В 2014 году закончил КНЭУ по специальности "Экономическая кибернетика". Более 10 лет изучаю инвестирование и пишу об этом, параллельно веду Telegram-канал. Также изучаю Excel, SEO, способы монетизации. Материалы блога не являются инвестиционной рекомендацией - я рассказываю о своем опыте и могу ошибаться.

Всем привет! Сегодня рассмотрим последний драгоценный металл, который традиционно используется для инвестирования — платину. Её больше знают по ювелирным украшениям, но в современной экономике это полезный промышленный металл — катализатор химических реакций, устойчивый к высоким температурам. Раньше платина стоила дороже остальных драгоценных металлов, но с 2012 года котировки цен упали почти в 2 раза, до уровня себестоимости. Инвесторы подзабыли про неё и как выяснилось зря — в 2019-2020 годах она показала рост доходности 33% и останавливаться не планирует.

Чтобы лучше ориентироваться на рынке драгоценных металлов, прочитайте и другие статьи:

Прежде, чем перейти дальше, приглашаю вас подписаться на мой Telegram-канал Блог Вебинвестора: там вы найдёте еженедельные отчёты по инвестициям, аналитические материалы по инвестиционным инструментам, мои комментарии по важным новостям - в общем всё, что не подходит по формату для сайта.

Спасибо за внимание, продолжаем!

График цены платины в реальном времени

Платина после кризиса 2008 года так и не смогла обновить исторические максимумы, более 10 лет на рынке наблюдается медвежий тренд. Последние 5 лет она не показывает направленного движения и торгуется в коридоре 800-1100$. В 2018 году курс приближался к минимуму последних 15 лет и с тех пор постепенно растет. График платины сегодня выглядит так:

В начале века платина стоила 500$ за унцию. Если взять 50 лет истории, то доходность вложений в платину составила бы 265% или 2.6% годовых в среднем — на уровне инфляции в США. Это худший результат среди драгоценных металлов. До середины 90-х годов металлы стоили практически одинаково, иногда платина становилась дороже золота. В 2008 году платина преодолела 2000$ за унцию — это оказалось рыночным пузырём — кризис обвалил цены на металл почти в 3 раза и они так и не восстановились.

Динамика цен на платину зависит от ситуации в мировой экономике, но не так сильно как у палладия. Даже зная о первых признаках кризиса, предсказать поведение платины сложно. Например, в 2008 году котировки обвалились, как и у других промышленных металлов. А вот в 2000 году, когда кризис коснулся Интернет-компаний, платина наоборот выросла — вслед за котировками золота.

Интересный факт: за последние 10 лет самый высокий уровень корреляции у платины не с золотом (0.5), а с серебром (0.8).

Прикупить золото в ожидании кризиса — идея здравая. Добавление платины для диверсификации вложений тоже лишним не будет:

Статистика портфеля золото+платина с 1979 года

Как ни странно, при портфельном инвестировании доходность почти не теряется, инвестиционные риски падают, снижается волатильность. Разумеется, такой портфель имеет смысл только когда есть условия для выгодной покупки платины.

Как купить платину: 3 лучших способа

В платину, как и другие драгоценные металлы, можно инвестировать напрямую физически или удалённо через биржи. Что лучше, вопрос спорный: держать металл в руках приятно и успокаивающе, а «виртуальный» способ удобнее и дешевле. Разберем каждый из них.

«Реальная платина»: слитки и монеты

Классический способ инвестирования в драгоценные металлы. Платина продаётся в слитках 999 пробы, весом 5,10,20,50 и 100 грамм. Поскольку это чистый металл, корреляция цены слитка и биржевого курса платины почти 100%.

Купить слитки платины можно относительно просто купить «с рук», но лучше это делать в надёжном банке — чтобы быть уверенным в выгодном курсе обратной продажи металла. Слитки продаются в защитной упаковке для защиты от царапин и других повреждений. Хранить их можно дома или в банковской ячейке (обойдётся от 100$ в год).

Основная проблема такого способа инвестирования — спред между ценами покупки и продажи металла. К примеру, в Сбербанке он более 30%:

Из-за наличия НДС при покупке еще до начала инвестирования вы теряете треть стоимости. Платина их конечно отобьет когда-нибудь, но есть способы вложить деньги получше.

К сожалению, это не касается инвестиционных монет из платины. Их тоже несложно купить, к тому же НДС на них не распространяется. Но в отличие от слитков, монеты банк обратно не примет:

Поэтому вам придётся самим искать покупателя на свои монеты, возможная прибыль скорее всего окажется значительно меньше.

Обезличенный металлический счёт

Для тех, кто хочет инвестировать в драгоценные металлы через банк, но из-за гигантского спреда отказывается от этой идеи, существует обезличенный металлический счёт. ОМС — это по сути обычный счёт в банке, но с одним отличием: его базовая валюта это 1 грамм драгоценного металла. Если цена платины растёт, стоимость вклада при пересчёте на рубли или доллары тоже увеличивается.

ОМС — самый популярный способ инвестирования в платину по мнению читателей Блога Вебинвестора. И я могу понять почему: открыть счёт можно даже онлайн. Особенно легко тем, кто уже является клиентом банка — открытие металлического счёта займет несколько минут. Покупка платины в ОМС не облагается НДС, однако такой вклад не участвует в программе гарантирования вкладов. По этой причине для долгосрочных инвестиций обязательно нужно сотрудничать с надёжным банком из топ-5:

Банк	Спред	№ по активам в России
Альфа-Банк	2.5%	4
Газпромбанк	8%	3
Сбербанк	9%	1

По сравнению с инвестициями в физическую платину, ОМС позволяет заметно сэкономить на спреде и хранении металла.

Фондовый рынок: ETF и
акции добывающих платину компаний

Инвестиции бизнес по добыче металлов платиновой группы — неплохое решение, поскольку цена платины растёт далеко не всегда. Успех горнодобывающих компаний зависит от многих факторов: богатства рудников, умелого менеджмента и даже страны. За счёт налаженного производства компании могут оставаться на плаву и платить пассивный заработок в виде дивидендов, даже когда платина падает в цене.

Если вы хотите получать прибыль от роста платины, инвестируя в акции, стоит обратить внимание на мировых лидеров рынка, акции которых можно купить через зарубежного брокера (например, Interactive Brokers):

— Anglo American, занимается добычей золота, никеля, кобальта и металлов платиновой группы. Дивиденды два раза в год 1-2%. — Impala Platinum, в добыче такой же список металлов, как у AAL. Дивиденды два раза в год 1-2%.

Российские инвесторы могут через местного брокера приобрести акции компании, находящейся в тройке по добыче платины:

— Норильский никель (Россия, Москва), мировой лидер по добыче никеля, меди платины и палладия. Акции в долларовом выражении растут слабо, это компенсируется высоким дивидендным доходом до 10% (в рублях) каждые 6 месяцев.

Для прямых инвестиций в платину через фондовую биржу стоит использовать ETF — инвестиционный фонд, паи (по сути акции) которого торгуются на бирже. За участие инвестор платит небольшую комиссию фонда (далее КФ). Через ETF можно инвестировать в платину на фондовом рынке напрямую:

— Aberdeen Standard Platinum Shares (КФ 0.6%), активы фонда обеспечены слитками платины в надёжном хранилище. Стратегия фонда — следовать за биржевой ценой платины. Удобный фонд для инвестора, который не хочет использовать акции добывающих компаний.

Купить этот ETF можно через зарубежного брокера.

Как лучше и удобнее инвестировать в платину — каждый сам для себя решит, но интересно узнать выбор читателей блога. Поучаствуйте в голосовании:

Стоит ли покупать платину сегодня

Чтобы удачно подобрать момент для покупки, стоит провести анализ актуальной рыночной ситуации. В первую очередь, надо взглянуть на выводы технического анализа:

Виджет показывает в реальном времени объединенные данные от 25 индикаторов и выдает оценку: «покупать» или «продавать» платину. Для более точного результата стоит подобрать правильный таймфрейм, в зависимости от предполагаемой длины сделки:

• до 24 часов — 1 минута, 5 минут, 15 минут;
• 1-7 дней — 30 минут, 1 час, 2 часа;
• 1-4 недели — 4 часа;
• 1-6 месяцев — 1 день,
• более 6 месяцев — 1 неделя.

Платина в принципе неплохо подходит для долгосрочных инвестиций, но по сравнению с золотом она все же растет хуже, поэтому лучше покупать ее по низким ценам и рассматривать сделки до 1 года. Для этого лучше всего подойдет дневной таймфрейм.

Еще один неплохой индикатор для понимания актуальной ситуации на рынке — соотношения цен платины и серебра:

Серебро и платина — очень похожие металлы, оба имеют ювелирный, промышленный и инвестиционный спрос. Они растут и падают довольно синхронно, и если соотношение сегодня низкое по сравнению с предыдущими годами — значит инвесторы не особо интересуются платиной и это может быть возможность для покупки на перспективу. Если же соотношение за последние месяцы сильно выросло — стоит искать возможности для продажи или фиксации прибыли.

Технические индикаторы — это хорошо, но для полного понимания нынешней ситуации на рынке платины стоит изучить фундаментальные факторы спроса и предложения.

Фундаментальный анализ рынка платины

Платина возглавляет платиновую группу металлов, в которую входят палладий, родий, рутений, иридий и осмий. Эти металлы похожи по химическим свойствам, в природе встречаются в одних месторождениях. Из-за этого рынки платиновых металлов связаны — компании добывают из рудников несколько металлов сразу.

Долгое время учёные не могли найти применения для платины. В начале XVIII века её добавляли в фальшивые золотые и серебряные монеты. Из-за этого в Испании даже ввели запрет на ввоз металла из колоний в Южной Америке, а накопленные запасы затопили в море. Спустя 40 лет запрет отменили, испанцы стали чеканить фальшивки для поддержания экономики. В начале XIX века залежи платины нашли в Российской империи. Тонны добытого металла нужно было куда-то девать, так появилась идея делать из неё деньги — платиновые монеты появились в 1828 году. Со временем от этого отказались, платина так и не стала третьим денежным металлом наравне с серебром и золотом.

В XXI веке платина используется в производстве автомобилей и других видах промышленности, а также в ювелирном деле. Спрос в последние годы остаётся более-менее стабильным, но его структура заметно меняется:

Наиболее переменчивая часть спроса на платину — инвестиции: слитки и монеты, ETF и запасы на биржах. Когда цены выглядят привлекательно для покупки, инвесторы начинают скупать платину и спрос достигает рекордных значений — так было в 2019 и 2020 году. Более детальная картина по инвестиционному спросу:

В начале пандемии спрос на инвестиционную платину был огромным, а через полтора года в 3 квартале 2021 инвесторы начали массово фиксировать прибыль — как-никак цена выросла почти в 2 раза, если считать с минимальной цены 650$ в марте 2020 года. В 2022 году по прогнозам ожидается невысокий спрос на инвестиции в платину: отток из ETF продолжится, основные вложения будут идти через слитки и монеты.

Традиционно около 35% потребления платины приходится на автокатализаторы. Эти устройства отвечают за обезвреживание вредных веществ в выхлопных газах автомобиля: угарного газа CO, оксида азота NO₂, углеводородов и других частиц. Для бензиновых двигателей сегодня применяют палладий, а платина используется в катализаторах для дизельных автомобилей.

После 2016 года спрос на платиновые катализаторы стал падать из-за Дизельгейта — в 2015 году вскрылись экологические нарушения в 10 млн. дизельных автомобилей, из-за чего страны начали вводить запреты против этого типа двигателей. По прогнозам производство дизельных авто начнут полностью останавливать с 2025 года. В 2020-2021 годах еще наложился коронакризис, из-за которого производство автомобилей упало по всему миру, соответственно и спрос на катализаторы тоже.

Вторая крупная сфера применения платины — ювелирное дело, на которое приходится 25% металла. Здесь тоже наблюдается падение спроса:

Падение в первую очередь связано с плохой статистикой по Китаю. Несколько лет назад более дешевые платиновые украшения были популярными в этой стране, но сейчас китайцы стали богаче и предпочитают золото. Правда, спрос на ювелирные украшения в целом упал из-за ковидных проблем.

Еще 30% платины расходуется в разных отраслях промышленности:

За 2018 год двузначный рост наблюдался почти во всех отраслях, производители начали переходить на платину, где это возможно. Сегодня ажиотаж немного упал и прогноз промышленного спроса на 2022 год выглядит не слишком перспективно.

Что касается добычи платины, то тут Южно-Африканская республика доминирует мировой рынок:

Проблемы на производствах сильно сказываются на всем рынке. Например, в 2014 год на шахтах в Южной Африке случилась 5-месячная забастовка, а в 2020 году ударил коронавирус. На сегодня особых проблем не наблюдается, так что в 2022 году ожидается рекордный уровень добычи. На фоне невысокого спроса рыночный баланс смещается в сторону профицита:

В 2022 году ожидается как лишь небольшой рост спроса и приличный прирост добычи, поэтому профицит скорее всего сохранится и будет давить на цены дальше.

Прогноз цены платины на 2022 год

Стоит ли покупать в платину в 2022 году? Чтобы ответить на этот вопрос, для начала рассмотрим макроэкономические факторы, влияющие на ее цены:

• Инфляция в США по прогнозам ожидается высокой в ближайшие несколько лет, и это позитивный сигнал для драгоценных металлов — растет себестоимость производства и спрос на защитные активы. Золото — лучший металл для защиты от инфляции, но и платина не так плоха.
• Процентные ставки по прогнозам будут повышаться в течение 2022 года, для защиты от растущей инфляции. Для платины, как и других драгоценных металлов, важнее всего процентная ставка ФРС США — и она вырастет до 1% к концу 2022 года. Пока это не слишком повлияет на привлекательность платины как инвестиционного инструмента, но тенденция негативная.
• Вероятность финансового кризиса остается довольно высокой — в мировой экономике полно проблем: инфляция, пандемия, нарушение цепочек поставок, дефицит энергоносителей и т.д. Платина во время кризисов обычно падает из-за снижения спроса.

А после вспомним ситуацию на самом рынке платины:

• Спрос на платину упал во время пандемии и в 2022 году еще не вернется на прежние показатели.
• Добыча платины в 2022 ожидается самой высокой за последние годы.
• Себестоимость добычи платины будет расти из-за инфляции.
• Рыночный баланс в 2022 году будет в зоне профицита — платины добывается больше, чем нужно рынку.

В итоге, мой прогноз на 2022 год выглядит так:

На рынке платины есть несколько положительных сигналов, но серьезного роста ждать не стоит из-за большого профицита.

А что думаете вы? Поучаствуйте в двух голосованиях и оставьте свои прогнозы цены на первую и втору половины 2022 года:

На этом все! Приглашаю к обсуждению в комментариях:

Каков ваш прогноз по ценам платины в 2022 году? Стоит ли вообще инвестировать в этот металл? Оставляйте свое мнение и вопросы — вы поможете сделать статью более полной и интересной.

До встречи на страницах Блога Вебинвестора!

Автор: Александр Дюбченко. В 2014 году закончил КНЭУ по специальности "Экономическая кибернетика". Более 10 лет изучаю инвестирование и пишу об этом, параллельно веду Telegram-канал. Также изучаю Excel, SEO, способы монетизации. Материалы блога не являются инвестиционной рекомендацией - я рассказываю о своем опыте и могу ошибаться.

Диверсификация является ключевым способом снижения рисков инвестора при формировании инвестиционного портфеля.

Я очень тщательно подходу к этому вопросу, уделяя внимание и акциям, и облигациям и недвижимости.

В 2018 г. меня заинтересовала тема диверсификации портфеля путём включения в него некоторой доли вложений в ценные металлы.

И если проблемму с золотом я решил достаточно быстро, вложившись в торгуемый на Мосбирже ETF FX GD, то вопрос по другим драгметаллам долгое время стоял для меня открытым.

Изучив имеющиеся на рынке драгметаллов тренды, я с удивлением обнаружил, что такой драгметалл как палладий за последние 10 лет взлетел в цене во много раз.

Палладий является побочным продуктом переработки других драгоценных металлов.

Основная область применения палладия - это автомобилестроение, а именно - производство катализаторов. Здесь используется около 80 % драгметалла. Остальные 20 % приходится на производство медицинских инструментов, ювелирное дело и электронику.

Значительный рост цены палладия в последние годы обусловлен все ужесточающимися экологическими требованиями к вредным выбросам выхлопных газов. И для выполнения этих норм нужны автомобильные катализаторы, в которых палладий играет ключевую роль. Поскольку в последнее время спрос на автомобили с двигателями внутреннего сгорания только растет, значит растет и спрос на палладий, что и двигает вверх цены на него.

По прогнозам экспертов, более менее серьезно говорить о вытеснении автомобилей, оборудованных двигателями внутреннего сгорания, электромобилями будет можно не ранее 2035 г.

Это значит, что спрос на палладий на этом временном интервале будет стабилен, что не даст существенно просесть ценам на него.

Конечно, в случае замедления мировой экономики риск того, что цены на данный драгметалл обвалятся, имеется. Но тут нужно будет смотреть по ситуации, думаю, на горизонте в 2 - 3 года нам это еще не грозит.

Так я и определился со вторым драгметаллом в своем инвестиционном портфеле - палладий.

Оставалось только понять то, как я буду в него инвестировать.

Способы инвестирования в палладий существуют следуюшие:

• слитки;
• монеты;
• обезличенные металлические счета;
• ETF, ПИФ;
• акции добывающих предприятий;
• фьючерсы.

Так как к этому вложению я хотел подойти в некотором роде экспериментально по принципу купил и забыл, то остановился я на обезличенном металлическом счете.

Слитки и монеты отбросил сразу, так как необходимо организовывать их хранение.

Доступ к ETF на палладий (биржевой тиккер PALL) мой брокер не предоставлял.

ПИФы всегда обходил стороной в силу их высоких комиссий и непрозрачности.

Акции добывающих предприятий (а это - ГМК Норникель) посчитал все таки вложение не прямым, а опосредованным.

Фьючерсы на палладий - срочная секция фондового рынка не для меня.

Таким образом, наиболее приемлемым для себя вложением в физический палладий я посчитал обезличенный металлический счет.

Обезличенный металлический счет является обычным банковским счетом, валютой которого является один из драгметаллов, в моем случае это был палладий. В отличие от физического драгметалла в слитках на обезличенные металлические счета не распространяется 20 % налог на добавленную стоимость. Никаких комиссии за его открытие и ведение платить не нужно. Сбербанк, у которого я открыл обезличенный металлический счет, допускает его пополнение минимально на 0.1 гр., что очень выгодно небольшим инвесторам.

Но не все тут идеально. Есть у обезличенных металлических счетов и большие минусы.

Главный из них - большой спред между ценой покупки и ценой продажи драгметалла.

Для моей сделки, совершенной 11.10.2018 г., он составил 8.78 % (по котировкам Сбербанка в этот день 1 гр. палладия стоил на 2212 рублей на покупку и 2425 рублей на продажу).

Второй минус - на обезличенные металлические счета не распространяется страхование вкладов. Поэтому здесь для инвестора надежность банка имеет ключевое значение. И для меня это стало одной из существенных причин, по которой данный счет я открыл именно в Сбербанке.

Третий минус - это необходимость уплаты 13 % НДФЛ на профит, полученный от прироста курсовой стоимости драгметалла. При этом банк в данном случае налоговым агентом являться не будет и все вопросы с налоговой инспекцией придется решать самостоятельно. Но здесь есть одно но. Возможно, что в ближайшее время данный налог будет отменен. По крайней мере проект такого нормативно - правового акта имеется. В связи с этим в тонкости налообложения обезличенных металлических счетов я до настоящего момента полностью не вник.

Для себя я решил, что данную инвестицию буду делать сроком на 1 год.

Для инвестирования я решил приобрести 50 гр. драгметалла, заплатив за него, соответственно, 121250 рублей.

В течение года я отслеживал динамику цен на палладий. И в целом видел, что тренд на увеличение цены никуда не делся.

Сегодня, 25.10.2019 г., я решил подвести промежуточные итоги сделки.

В настоящий момент курс палладия по котировкам Сбербанка за 1 гр. составляет:

• покупка - 3535 рублей;
• продажа - 3801 рубль.

То есть сегодня на моем счете при переводе в рубли находится 176750 рублей. Доход за 1 год составил - 55500 рублей или 45.7 % годовых.

Думаю, что это отличный результат. Поэтому счет пока не закрываю, наблюдаю, что будет с трендом на палладий дальше.

На сегодня все, если кому то понравилось, подписывайтесь на мой канал, ставьте на лайки. Далее также будем обсуждать много тем, затрагивающих различные аспекты инвестирования.

Индивидуальной инвестиционной рекомендацией не является, в статье содержится только мое мнение.

Палладий – это металл платиновой группы, его котировки контролирует Центробанк. Этот металл ничем не уступает платине. Был открыт не так давно, а точнее в начале 19 века. Его судьба не настолько насыщенна, как у золота или серебра , но он хорошо используется в промышленности.

Узнать информацию о котировке этого металла можно на фондовом рынке. Курс обусловлен потребностью и количеством полученного металла. Основываясь на этих данных, ЦБ образует стоимость для частных организаций в рублях за грамм.

Сбербанк РФ, это экономический лидер, с богатой инфраструктурой и огромной сетью офисов, расположенных во всех городах России. Смело доверяйте информации этого банка, чтобы узнать стоимость палладия в рублях за 1 грамм.

Курс на сегодняшний день в Сбербанке России

Если брать во внимание стоимость палладия за 1 грамм, то эта информация обновляется, вместе с данными в Сбербанке. Кроме этого, важно, в каком регионе находится банк. Это условие влияет на стоимость палладия.

Сбербанк это важная фигура на рынке продаж этого металла. Стоимость покупки на 2-3 % меньше курса, установленного Центробанком, а продается на такой же процент выше. В случае, когда имеются скачки цен на палладий, то разброс, может достигать 20%.

Цена на 1 грамм металла на 30 октября 2018 года:

Финансовый раздел

Палладий – это слитки похожие на шоколадные плитки. Они играют роль финансовых инструментов. Вложения в драгоценные металлы – это отличный способ сохранить и увеличить свои средства. Стоимость этого металла не быстро растет, но зато имеются показатели стабильности. В основном, подобные инвестиции рассматривают, как долгосрочный проект.

Спекулятивные сделки дадут 10% прибыли. Знайте, что покупая слитки, необходимо отдать государству 18 % налога. Конечно, можно оставить это богатство у себя дома, но если хранить его в банке, то придется смириться с дополнительными расходами. Получить выгоду от сделки с палладием можно в случае, если цена на него вырастет.

Основные издержки сократить, для этого оформите обезличенный металлический счет в Сбербанке .

В этом случае свои средства можно потерять, поскольку программа по гарантированным вкладам не относится к этому виду инвестиции. Серьезно отнеситесь к выбору банка.

Важно. Покупка металла – это хороший способ сберечь свое состояние от непредвиденных событий. Также, метод сберечь свои финансы – это приобретение монет с чеканкой, сделанной из палладия.

Приобретение плиток Valcambi, изготовленных в Швейцарии, станет выгодным вложением. Этот слиток весит 50 грамм, он похож на обычный шоколад, а точнее на шоколадную плитку. Кроме этого, каждый грамм отделяется ровными частями, что позволяет этот металл реализовывать по 1 грамму.

Стоимость одного грамма обусловлено развитием промышленной отрасли. Теперь узнаем причину этого прецедента.

Промышленная область

50% металла применяется в автомобильной промышленности, чтобы выпускать катализаторы, снижающие выброс выхлопных газов. Кроме этого 20% используется при приборостроении. Если будет уменьшен спрос на виды промышленности, где используется палладий, то стоимость этого металла снизится.

Но все может быть совсем иначе. Общество в поиске альтернативных вариантов двигателям внутреннего сгорания. Ведь что, если в бак можно залить простую воду. На самом деле уже все давно придумано, только эти открытия обесцениваются за счет мощнейших нефтяных структур, которые скупают патенты и уничтожают их.

Чтобы производить топливные устройства, нужен палладий. Скорее всего, общество перейдет от нефти на чистый водород, и палладий станет пользоваться большей популярностью. Что позволит цене на этот металл вырасти в несколько раз. А самое главное, что больше всего палладия находится именно в России.

Ювелирная сфера

Палладий считается юным драгоценным металлом, и поэтому сложно противостоять золоту или серебру. Причина этому, что эти металлы уже давно используются для производства ювелирных украшений. Но появился спрос украшать изделия белым цветом. Для того чтобы сделать 750 пробу золота – применяется палладий. Он облагораживает цвет и качество этого сплава. Что касается 585 пробы, то в его состав входит никель, но недостаток его в том, что он вызывает аллергическую реакцию, в отличие от палладия.

Палладий способен конкурировать с изделием из платины. Хоть на самом деле, найти визуальные отличия сложно у двух металлов.

Читайте также:

  
• Как узнать счет депо втб
  
• Как называется бпс банк сейчас
  
• Количество денег в обращении возрастает если центральный банк страны
  
• Перевод д с для проведения расчетов по клирингу что это сбербанк
  
• Какой банк ведет счета населения