Чем отличается инвестиционный банк от коммерческого

Обновлено: 24.09.2022

Инвестиционные банки и коммерческие банки представляют собой два подразделения банковской отрасли, и каждый из них предоставляет существенно разные услуги.

Инвестиционные банки ускоряют покупку и продажу облигаций, акций и других инвестиций, а также помогают компаниям в проведении первичных публичных размещений (IPO), когда они впервые выходят на биржу и продают акции. Коммерческие банки выступают в качестве менеджеров по депозитным счетам, принадлежащим юридическим и физическим лицам, хотя они в первую очередь ориентированы на бизнес-счета и выдают государственные ссуды из размещенных у них денег.

После финансового кризиса и экономического спада, начавшегося в 2008 году, многие организации, сочетающие инвестиционный банкинг и коммерческий банкинг, оказались под пристальным вниманием. Ведутся серьезные споры о том, должны ли два подразделения банковского сектора работать под одной крышей или их лучше всего держать отдельно.

Ключевые выводы

  • Инвестиционные банки и коммерческие банки предоставляют разные услуги и специализируются на разной финансовой деятельности.
  • Инвестиционные банки гарантируют новые долговые и долевые ценные бумаги, помогают продавать ценные бумаги, проводят слияния и поглощения, реорганизации и брокерские сделки.
  • Коммерческие банки выдают ссуды людям и малым предприятиям и предлагают текущие и сберегательные счета и депозитные сертификаты.
  • Большинство фирм, предоставляющих финансовые услуги, работают либо как инвестиционный банк, либо как коммерческий банк, хотя некоторые из них совмещают функции.

Инвестиционные банки

Инвестиционные банки в первую очередь являются финансовыми посредниками, помогая корпорациям проводить IPO, получать долговое финансирование, вести переговоры о слияниях и поглощениях и способствовать корпоративной реорганизации. Инвестиционные банки также действуют как брокеры или консультанты для институциональных клиентов.

Крупные инвестиционные банки включают JPMorgan Chase (JPM), Goldman Sachs (GS), Morgan Stanley (MS), Credit Suisse (CS) и Deutsche Bank (DB). В число клиентов входят корпорации, пенсионные фонды, другие финансовые учреждения, правительства и хедж-фонды. Многие инвестиционные банки также проводят розничные операции с небольшими индивидуальными клиентами.

Коммерческие банки

Коммерческие банки принимают депозиты, предоставляют услуги по текущим и дебетовым счетам, а также предоставляют коммерческие, личные и ипотечные ссуды. Они также предлагают основные банковские продукты, такие как депозитные сертификаты (CD) и сберегательные счета, для физических лиц и малых предприятий. Большинство людей имеют счет в коммерческом банке, а не в инвестиционном банке, для личных банковских нужд.

Коммерческие банки в основном зарабатывают деньги, предоставляя ссуды и получая процентный доход от ссуд. Счета клиентов, включая текущие и сберегательные счета, предоставляют банкам деньги для выдачи ссуд.

Клиентам нравятся коммерческие банки, потому что их деньги обеспечены до 250 000 долларов на вкладчика и регулируются государством, но проценты, получаемые по счетам, практически ничтожны, особенно по сравнению с паевыми фондами, акциями и другими инвестициями.

Ключевые отличия

Коммерческие банки строго регулируются федеральными властями, такими как Федеральная резервная система и Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC).  Коммерческие банки застрахованы федеральным правительством для обеспечения защиты счетов клиентов и обеспечения определенного уровня безопасности.  Инвестиционные банки отличаются тем, что они гораздо более свободно регулируются Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC).  Комиссия предлагает меньшую защиту клиентов и дает инвестиционным банкам значительную операционную свободу.

Сравнительная слабость государственного регулирования, наряду с конкретной бизнес-моделью, дает инвестиционным банкам более высокую терпимость и подверженность риску. Коммерческие банки имеют гораздо более низкий порог риска. Коммерческие банки неявно обязаны действовать в интересах своих клиентов. Более высокий уровень государственного контроля над коммерческими банками также снижает их уровень толерантности к риску.

Особые соображения

Исторически сложилось так, что учреждения, сочетающие коммерческий и инвестиционный банкинг, относились к ним скептически.Некоторые аналитики связывают такие образования с экономической депрессией, которая произошла в начале 20-го века.В 1933 году был принят Закон Гласса-Стигалла, который санкционировал полное и полное разделение всей инвестиционной и коммерческой банковской деятельности.

В 1999 г. действие Гласса-Стигалла было в значительной степени отменено.  С тех пор банки занимаются обоими видами банковских операций. Несмотря на юридическую свободу расширения операций, большинство крупнейших банковских учреждений США предпочли действовать либо как коммерческий, либо как инвестиционный банк.

Есть некоторые преимущества для IPO, а затем использовать свое коммерческое подразделение, чтобы предложить щедрую кредитную линию новому бизнесу. Это позволяет бизнесу финансировать быстрый рост и, как следствие, повышать стоимость акций. Комбинированный банк дополнительно извлекает выгоду из увеличения объемов торговли, что приносит комиссионный доход.

Видео: Разница между инвестиционным банком и коммерческим банком | Сравните разницу между похожими терминами

Содержание:

Инвестиционный банк против коммерческого банка

Есть два различных типа банков, называемых инвестиционными банками и коммерческими банками, которые выполняют набор различных функций. Коммерческие банки предлагают разнообразные депозитные и кредитные услуги, а инвестиционные банки предлагают услуги по управлению инвестициями, торговле ценными бумагами и андеррайтингу ценных бумаг. Есть банки, которые предлагают как инвестиционные, так и коммерческие банковские услуги. Важно понимать различия между функциями, функциями, услугами и т. Д. В следующей статье дается исчерпывающее объяснение характеристик, функций и услуг, предоставляемых обоими типами банков, а также объясняются сходства и различия между инвестиционным банком и коммерческим банком. .

Коммерческий банк

Коммерческие банки предлагают услуги напрямую юридическим и физическим лицам. Основные услуги, предоставляемые коммерческим банком, включают прием вкладов, ведение сберегательных и текущих счетов, а также предоставление ссуд физическим и юридическим лицам для различных целей. Ссуды выдаются за счет средств, которые хранятся в банке в качестве депозитов. Основные доходы коммерческие банки получают от выдачи кредитов физическим и юридическим лицам. Коммерческие банки получают доход от взимаемых комиссий и процентов, взимаемых с основной суммы кредита. Коммерческие банки строго регулируются рядом государственных органов, в том числе Федеральной резервной системой и Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC). Эти правила важны для защиты клиентов и их средств.

Инвестиционный банк

Инвестиционные банки предлагают услуги крупным компаниям и корпорациям, а также предлагают некоторые инвестиционные услуги малым предприятиям и частным лицам. Одна из наиболее важных услуг, предлагаемых инвестиционными банками, включает управление первичным публичным размещением акций и помощь предприятиям в привлечении средств (андеррайтинг выпусков акций и содействие продаже акций). Они действуют как агенты при выпуске акций компании. Инвестиционные банки также предлагают услуги в основных сферах бизнеса, таких как слияния, поглощения и продажи. Они также поддерживают инвестиции хедж-фондов, паевых инвестиционных фондов, инвестиционных групп и пенсионных фондов. После того, как эти организации депонируют свои средства, инвестиционный банк обязуется инвестировать эти средства в прибыльные акции, ценные бумаги и другие инвестиционные инструменты с целью увеличения суммы, хранящейся в банке.

В чем разница между инвестиционным банком и коммерческим банком?

Инвестиционные банки и коммерческие банки - два основных подразделения в банковской сфере. Основное различие между двумя типами банков заключается в торговле ценными бумагами. Коммерческие банки предлагают различные услуги, включая обслуживание депозитов и выдачу кредитов, но они не занимаются торговлей ценными бумагами. С другой стороны, торговля ценными бумагами является основным направлением деятельности инвестиционных банков, поскольку инвестиционные банки предлагают услуги IPO и андеррайтинга, торговлю ценными бумагами, инвестиции, а также услуги по слияниям и поглощениям. Эти две компании также различаются с точки зрения клиентов, которым требуются их услуги. Клиенты коммерческих банков включают физических и юридических лиц, в то время как клиенты инвестиционных банков включают крупных корпоративных клиентов, правительства, индивидуальных инвесторов, групповых инвесторов и т. Д.

Резюме:

Инвестиционный банк против коммерческого банка

• Существует два различных типа банков, называемых инвестиционными банками и коммерческими банками, которые выполняют набор различных функций.

• Коммерческие банки предлагают услуги напрямую юридическим и физическим лицам. Основные услуги, предоставляемые коммерческим банком, включают прием вкладов, ведение сберегательных и текущих счетов, а также предоставление кредитов физическим и юридическим лицам.

• Инвестиционные банки предлагают услуги крупным компаниям и корпорациям, а также предлагают некоторые инвестиционные услуги малым предприятиям и частным лицам.

• Коммерческие банки не занимаются торговлей ценными бумагами, тогда как торговля ценными бумагами является основным направлением деятельности инвестиционных банков.

Видео: Разница между банковским и инвестиционным бизнесом | Сравните разницу между похожими терминами

Содержание:

Банковское дело против инвестиционного банкинга

Банковское дело - один из наиболее строго регулируемых секторов экономики, который также в значительной степени отвечает за финансовое здоровье страны и экономический рост. Банковское дело с годами эволюционировало для решения различных задач, и инвестиционный банкинг является одной из таких форм, подходящих для инвестиционных целей. До принятия Закона Гласса-Стигалла банкам разрешалось заниматься как коммерческими, так и инвестиционными банками, в зависимости от того, что они предпочитали. Однако теперь с новыми законами и постановлениями банк не может предоставлять обе эти банковские услуги по причине конфликта интересов. Обычная банковская деятельность и услуги сильно отличаются от услуг, предоставляемых инвестиционными банками. Следующая статья проведет читателя через всесторонний анализ различий между этими двумя типами банковского дела и объяснит, для каких целей они наиболее подходят.

Банковское дело

Многим из нас требуются услуги банка для проведения повседневных операций, что также относится к малым предприятиям и крупным фирмам, которые пользуются услугами банковской системы. Услуги, которые предоставляются в обычном банке, более известном как коммерческий банк, включают получение депозитов от клиентов и предоставление кредитов. Механизм работы коммерческих банков просто объясняется следующим образом. Банки получают депозиты от тех клиентов, которым необходимо безопасное место для излишков средств. Эти средства используются банками для предоставления ссуд другим клиентам, испытывающим нехватку средств, за плату, известную как выплата процентов. Банки также предоставляют страхование вкладов (как того требует закон в таких странах, как США и Великобритания).Выплаты по займам и проценты будут взиматься по мере их наступления, а резерв средств будет сохранен для удовлетворения запросов на снятие депозита. В случае, если клиент не может погасить ссуду, актив, оставленный в качестве обеспечения, будет продан, а ссуда будет возвращена. К крупнейшим коммерческим банкам США относятся Bank of America, JP Morgan Chase и Citibank.

Инвестиционная деятельность банков

Инвестиционные банки предоставляют услуги клиентам, помогая фирмам в привлечении капитала на фондовых рынках, беря на себя обязательства по оценке акций компании, предоставляя услуги андеррайтинга, проводя выездные презентации для стимулирования интереса потенциальных покупателей и помогая продавать акции населению. Услуги по андеррайтингу, предоставляемые инвестиционными банками, включают покупку акций компании, принятие на себя риска продажи всех приобретенных акций населению и т. Д. Инвестиционные банки также способствуют продаже этих акций, помогая физическим лицам и менеджерам таких фондов, как хедж-фонды и пенсионные фонды. фонды, чтобы купить эти акции. Еще одна ценная услуга, предоставляемая инвестиционными банками, - это консультационные услуги по решениям о слияниях и поглощениях. После краха крупного американского инвестиционного банка братьев Lehman Merrill Lynch ведущими инвестиционными банками США стали Goldman Sachs и Morgan Stanley.

В чем разница между банковским и инвестиционным бизнесом?

Инвестиционные банки сформировались в результате событий, которые произошли в банковской отрасли, и предлагают особые услуги, сильно отличающиеся от традиционной банковской системы. И инвестиционные банки, и коммерческие банки служат цели предоставления средств тем сторонам, которые нуждаются в средствах, даже несмотря на то, что используемые методы различны. Основное различие между этими двумя формами банковского дела состоит в том, что инвестиционные банки имеют дело с ценными бумагами, а обычные коммерческие банки - нет. В рамках традиционной банковской системы основными видами деятельности являются прием депозитов и предоставление ссуд, тогда как инвестиционные банки осуществляют деятельность по оказанию помощи фирмам в привлечении капитала посредством андеррайтинга ценных бумаг и предоставления консультаций по инвестициям.

В двух словах:

Банковское дело против инвестиционного банкинга?

• И инвестиционные банки, и коммерческие банки предоставляют аналогичные услуги, помогая тем, кто нуждается в финансировании, получить его от организаций, владеющих излишками средств; даже несмотря на то, что действия, предпринимаемые для предоставления финансирования обеими формами банковского обслуживания, различаются.

• Инвестиционные банки помогают крупным корпорациям выпускать акции для увеличения капитала и предоставляют консультационные услуги клиентам. Основные направления деятельности обычных банков - предоставление кредитов и прием депозитов.

• Закон Гласса-Стигалла запрещает банкам предоставлять обе услуги, что произошло после краха крупного инвестиционного банка братьев Леман.

Видео: Разница между банком и финансовым учреждением | Сравните разницу между похожими терминами

Содержание:

Банк против финансового учреждения

Финансовые учреждения можно разделить на два типа: банковские финансовые учреждения и небанковские финансовые учреждения. Банковские финансовые учреждения включают коммерческие банки, основная роль которых заключается в приеме депозитов и выдаче кредитов. Небанковские финансовые учреждения включают инвестиционные банки, страховые компании, финансовые фирмы, лизинговые компании и т. Д. В следующей статье более подробно рассматриваются оба типа финансовых учреждений и объясняются сходства и различия между банками и финансовыми учреждениями.

Что такое банк?

Банк подпадает под одну категорию финансовых учреждений, известную как банковские финансовые учреждения. Банк известен как финансовые посредники, которые действуют как посредники между вкладчиками или поставщиками средств и кредиторами, которые являются пользователями средств. Основные задачи банковского финансового учреждения - принимать депозиты, а затем использовать эти средства для предоставления ссуд своим клиентам, которые, в свою очередь, будут использовать их для финансирования покупок, обучения, расширения бизнеса, инвестирования в развитие и т. Д. также выступает в качестве платежного агента, предлагая множество платежных услуг, включая дебетовые карты, кредитные карты, чековое обслуживание, средства прямого депозита, банковские тратты и т. д.Основные цели при размещении средств в банках - это удобство, процентный доход и безопасность. Способность банка предоставлять ссуды определяется суммой избыточных резервов и соотношением резервов наличности, имеющихся у банка. Банку относительно легко мобилизовать средства, поскольку определенные счета, такие как вклады до востребования, не выплачивают проценты держателю счета (это означает, что банк не несет никаких затрат по привлечению вкладов на депозитные счета до востребования). Банк зарабатывает деньги, инвестируя деньги, полученные от депозитов, иногда в активы и финансовые ценные бумаги, но в основном в кредиты.

Что такое финансовое учреждение?

Также есть ряд небанковские финансовые учреждения, к которым относятся инвестиционные банки, лизинговые компании, страховые компании, инвестиционные фонды, финансовые фирмы и т. д. Небанковское финансовое учреждение предлагает ряд финансовых услуг. Инвестиционные банки предлагают корпорациям услуги, которые включают андеррайтинг долговых обязательств и выпусков акций, торговлю ценными бумагами, инвестиции, корпоративные консультационные услуги, деривативные операции. Финансовые учреждения, такие как страховые компании, предлагают защиту от конкретных убытков, за которые выплачивается страховой взнос. Пенсионные и паевые инвестиционные фонды действуют как сберегательные учреждения, в которых инвесторы могут вкладывать свои средства в механизмы коллективного инвестирования и получать взамен процентный доход. Маркет-мейкеры или финансовые учреждения, которые действуют как брокеры и дилеры, облегчают операции с финансовыми активами, такими как деривативы, валюта, акции и т. Д. Другие поставщики финансовых услуг, такие как лизинговые компании, облегчают покупку оборудования, компании, финансирующие недвижимость, предоставляют капитал для продажи покупка недвижимости, финансовые консультанты и консультанты предлагают консультации за определенную плату.

В чем разница между банком и финансовым учреждением?

Между банковскими финансовыми учреждениями и небанковскими финансовыми учреждениями в экономике существует ряд существенных различий. Основное отличие состоит в том, что банковское финансовое учреждение может принимать вклады на различные сберегательные счета и депозитные счета до востребования, что не может сделать небанковское финансовое учреждение. Небанковское финансовое учреждение предоставляет различные услуги, в том числе некоторые, которые частично совпадают с банковскими финансовыми учреждениями, такие как предоставление ссуд, предложение финансовых консультаций, инвестиции в финансовые ценные бумаги, лизинг оборудования и т. Д. Кроме того, небанковские финансовые учреждения также предлагают дополнительные такие услуги, как страховое покрытие, андеррайтинг, маркетинг и т. д. Основными целями депонирования средств в банках являются удобство, процентный доход и безопасность. Тогда как основная цель вложения средств в небанковские финансовые учреждения - получение дополнительного дохода.

Резюме:

Банк против финансового учреждения

• Финансовые учреждения можно разделить на два типа: банковские финансовые учреждения и небанковские финансовые учреждения.

• Банк известен как финансовые посредники, которые действуют как посредники между вкладчиками или поставщиками средств и кредиторами, которые являются пользователями средств.

• Основные задачи банковского финансового учреждения - принимать депозиты и затем использовать эти средства для предоставления кредитов своим клиентам.

• Существует также ряд небанковских финансовых организаций, в том числе инвестиционные банки, лизинговые компании, страховые компании, инвестиционные фонды, финансовые фирмы и т. Д. Небанковское финансовое учреждение предлагает ряд финансовых услуг.

• Основное различие между двумя типами финансовых учреждений состоит в том, что банковские финансовые учреждения могут принимать депозиты на различные сберегательные счета и депозитные счета до востребования, что не может сделать небанковское финансовое учреждение.

• Основные цели при размещении средств в банках - это удобство, процентный доход и безопасность. Тогда как основная цель вложения средств в небанковские финансовые учреждения - получение дополнительного дохода.


Основываясь на работе, выполненной банками, финансовая отрасль разделилась на два основных сегмента: инвестиционный банк и коммерческий банк. Коммерческие банки создаются с целью заключения коммерческих сделок, таких как законное принятие депозитов и предоставление ссуд клиентам, таким как физические лица и корпорации.

С другой стороны, инвестиционные банки создаются для предоставления услуг инвесторам. Деятельность инвестиционных банков отличается и действует как посредник между покупателями и продавцами акций и облигаций, которые помогают клиентам в привлечении капитала.

В то время как инвестиционный банк получает комиссию за андеррайтинг, коммерческий банк получает проценты по кредитам, предоставленным клиентам. Между инвестиционным банком и коммерческим банком существует тонкая грань различий, которая подробно представлена ​​в этой статье.

Сравнительная таблица

Основа для сравненияИнвестиционный банкКоммерческий банк
Имея в видуПод инвестиционным банком понимается финансовое учреждение, которое предлагает такие услуги, как страхование ценных бумаг, брокерские услуги и так далее.Коммерческий банк - это банк, который предоставляет такие услуги, как прием депозитов, кредитование денег, оплата по постоянным поручениям и многое другое.
ПредложенияИндивидуальный сервис для клиентовСтандартизированный сервис
Связаны сПроизводительность финансового рынка.Экономический рост страны и спрос на кредит
Клиентская базаТолько несколько сотенМиллионы
Банкир вЧастные лица, правительство и корпорации.Все граждане
доходТарифы, комиссии или прибыль от торговой деятельности.Тарифы и процентный доход

Определение инвестиционного банка

Термин инвестиционный банк используется для определения финансового учреждения, которое выполняет сложные финансовые операции. Эти банки связывают крупные корпорации с инвесторами. Банки обслуживают своих клиентов различными способами, например, помогают правительству и корпорациям выпускать ценные бумаги, помогают инвесторам покупать акции, облигации и т. Д., Оказывают консультативные услуги и так далее.

Банки генерируют свой доход, взимая плату за свои консультационные услуги. Кроме того, торговый бизнес банка подвержен прибылям или убыткам. Эти банки играют решающую роль в оказании помощи компаниям или правительству в принятии хорошо спланированных решений и в сборе средств. Услуги, предоставляемые инвестиционным банком, предоставляются в соответствии с:

  • Андеррайтинг ценных бумаг
  • Привлечение капитала
  • Управление активами
  • Управление благосостоянием
  • Услуги консультантов
  • Слияния и поглощения
  • Оказание помощи компаниям в проведении первичного публичного предложения (IPO)

Определение коммерческого банка

Термин «коммерческий банк» относится к учреждению, которое занимается предоставлением банковских и финансовых услуг населению в целом. В прежние времена не было такого учреждения, где люди могли бы безопасно вносить свои деньги или брать кредиты. Поэтому они ходили в акулы денег, чтобы занимать средства, и они вкладывали свои деньги в почтовые отделения. Позже создаются банки, которые работают в качестве банкира для всех граждан страны.

Коммерческие банки находятся в государственной или частной собственности или в комбинации этих двух. Банки помогают в мобилизации сбережений по всей экономике. Он регулируется Законом о банковском регулировании Индии 1949 года.

Банки принимают депозиты от граждан страны по номинальной процентной ставке и используют эти деньги для предоставления кредитов другим клиентам (заемщикам), взимая с них более высокую процентную ставку. Таким образом, коммерческие банки получают свой доход с оставшейся суммы процентов. Кроме того, одним из основных источников дохода банка являются сборы, взимаемые ими за предоставление различных услуг населению. Разнообразный спектр услуг, предоставляемых коммерческими банками:

  • Прием депозитов
  • Авансовые кредиты
  • Овердрафт и кредит наличными
  • Оплата по постоянным инструкциям
  • Снятие денег по требованию
  • Сборник векселей и векселей
  • Торговля акциями и долговыми обязательствами от имени клиента
  • Шкафчик
  • Банкомат, дебетовая карта, кредитная карта
  • Мобильный банкинг
  • Интернет-банкинг

Ключевые различия между инвестиционным банком и коммерческим банком

Основное различие между инвестиционным банком и коммерческим банком указано ниже:

  1. Финансовый посредник, созданный для предоставления инвестиционных и консультационных услуг компаниям, известен как инвестиционный банк. Коммерческий банк - это банк, созданный для предоставления банковских услуг населению.
  2. Инвестиционный банк предлагает индивидуальные услуги для клиентов, тогда как коммерческий банк предлагает стандартные услуги.
  3. Клиентская база коммерческого банка сравнительно выше, чем инвестиционный банк.
  4. Инвестиционный банк связан с показателями фондового рынка, в то время как экономический рост и спрос на кредиты влияют на процентную ставку, взимаемую коммерческим банком.
  5. Инвестиционный банк является банкиром для частного лица, правительства, корпораций и т. Д. С другой стороны, коммерческий банк является банкиром для всех граждан страны.
  6. Инвестиционный банк генерирует свой доход за счет комиссионных. В отличие от коммерческого банка, который генерирует доход от процентов и комиссий.

Заключение

Основное различие между этими двумя финансовыми посредниками - это аудитория, которой они занимаются, а также сфера их деятельности. В то время как коммерческие банки обслуживают всех граждан страны и его основной деятельностью является прием депозитов и выдача кредитов. Инвестиционные банки занимаются ценными бумагами, поэтому его основная деятельность заключается в торговле финансовыми активами и предоставлении консультационных услуг.

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также: