Как торговать фьючерсами в сбербанк инвестор
Обновлено: 23.04.2024
Нефть является одним из самых важных ресурсов на планете, об изменении ее стоимости постоянно пишут многие СМИ. В последние годы торговля энергоресурсом стала весьма волатильной, а одним из самых распространенных инструментов для торговли являются фьючерсы.
Мы расскажем, как торговать нефтяными фьючерсами на Московской бирже: что следует знать новичкам, и главное, как на этом заработать.
Немного теории
Фьючерс (фьючерсный контракт) — это финансовый инструмент, срочный биржевой контракт купли-продажи базового актива, при заключении которого стороны (продавец и покупатель) договариваются только об уровне цены и сроке исполнения. Стороны несут обязательства перед биржей вплоть до исполнения фьючерса. За торговлей следит биржа с помощью клиринга.
Клиринг — система безналичных расчетов, которая выступает гарантом исполнения обязательств сторон. Инвестору, купившему контракт, гарантируется исполнение фьючерса и получение вариационной маржи.
Вариационная маржа (ВМ) — это финансовый результат, который возникает при изменении стоимости фьючерса, пока открыта позиция.
Экспирация — это заранее известная дата, когда контракт исполняется. В дату экспирации происходит последний перерасчет ВМ, а контракт уходит на исполнение.
Гарантийное обеспечение (ГО) — это эффект кредитного плеча, который необходимо обеспечить на брокерском счете для открытия, удержания и экспирации контракта. Отмечу, это не кредит или займ, а просто сумма для входа в позицию, которая освобождается/возвращается при экспирации или при выходе из контракта.
Спецификация нефтяных контрактов
На Московской бирже представлены фьючерсы марки Brent — на эталонный сорт нефти. Важно отметить, что в течение года на бирже торгуются разные контракты, которые экспирируются каждый месяц. Торгуются контракты один год, но ликвидными становятся примерно за 2–3 месяца до исполнения.
Понять, какой контракт используется, достаточно просто.
Например, BR-5.21 — это фьючерс на нефть марки Brent, с исполнением (экспирацией) в мае 2021 г. Краткое обозначение — BRK1, где:
• BR — обозначение базового актива, у нас это нефть Brent
• K — месяц исполнения
• 1 — год исполнения
В мае по контракту BR-5.21 произойдет экспирация. Нефтяные контракты расчетные, то есть, бочку нефти вам никто не привезет. В этот день последний раз произойдет расчет вариационной маржи, освободится ГО и контракт перестанет существовать. Чтобы узнать точную дату, нужно смотреть параметры интересующего контракта — на данной странице Московской биржи можно увидеть все текущие контракты в обращении. В терминале QUIK эти данные также есть.
Практическое применение нефтяных фьючерсов
Фьючерсы торгуются на срочном рынке FORTS, на этой площадке необходимо обеспечить денежные средства под ГО. Сумма гарантийного обеспечения зависит от различных факторов и условий по вашему брокерскому счету, однако существует базовое значение, которое устанавливается биржей. Отмечу, что ГО может изменяться на протяжении всего времени обращения контракта и даже каждый день, в зависимости от волатильности.
Фьючерсы торгуются в обе стороны. То есть вы можете купить нефть и ожидать роста базового актива и получить за счет этого прибыль. И наоборот, продать контракты, то есть войти в позицию шорт и заработать на снижении нефти.
Вы купили текущий контракт на нефть, который стоит $70 за баррель. В одном контракте 10 баррелей, а значит, при курсе доллара 74 руб. стоимость контракта = $70 * 10 * 74 руб. = 51 800 руб. Но эта сумма на вашем счете не нужна, от нее будет считаться прибыль. Для входа в позицию обеспечивается ГО, которое, например, составляет 8 тыс. руб. Если цена поднимется выше $70, то это прибыль, а если упадет ниже $70 — убыток.
Вы продали контракт по тем же условиям. В этом случае, если котировки опустятся ниже $70, то это ваша прибыль, а если поднимутся выше — убыток.
Как считается прибыль?
Как мы уже поняли, стоимость нефти выражается в долларах за 1 баррель, а у нас их 10 в одном контракте. Прибыль или убыток будет начисляться в рублях, для расчета биржа использует специальный индикативный курс доллара, он рассчитывается до момента проведения клиринга.
Вариационная маржа будет рассчитана по формуле:
Все эти параметры есть в терминале QUIK и на сайте биржи, все расчеты происходят автоматически и не имеют шансов на ошибку.
Важно отметить, что рост стоимости доллара приводит к увеличению стоимости шага цены, что является дополнительной прибылью для инвестора, и наоборот.
Как происходит ценообразование?
Цена на любой биржевой актив формируется за счет спроса и предложения участников торгов. Однако нефтяные фьючерсы на Московской бирже практически полностью повторяют движение бенчмарка на бирже ICE Futures Europe. Ценой исполнения наших контрактов считается значение данного индекса, публикующегося на сайте ICE. Ориентироваться также можно на котировки с CME биржи.
В какое время проводятся торги?
Во время клиринга проводится перечисление вариационной маржи, торги в это время приостанавливаются. Стоит отметить, что в мире торги проводятся после закрытия и до открытия нашей биржи, поэтому открытие рынка FORTS практически всегда волатильно. Более того, если на наших площадках были выходные, а на иностранных — нет, то во время открытия наших площадок может наблюдаться существенный спред.
Купить фьючерс можно в любое время проведения торгов. Выйти из позиции тоже можно в любой момент, дожидаться экспирации не обязательно. Фьючерсы весьма волатильны и ликвидны, поэтому сделок хватит на всех.
Что влияет на стоимость нефти
При совершении операций нужно учитывать факторы, которые влияют на стоимость нефти в тот или иной момент. Их достаточно много, вот основные:
• Природные явления. Если в регионе, где добывается нефть, наблюдаются природные катаклизмы, которые могут привести к перебоям в добыче, транспортировке и т.д., то в краткосрочной перспективе это может положительно повлиять на рост нефти.
• Геополитические факторы. Нужно учитывать связь между странами-производителями, различные политические решения или действия, такие как санкции, разрыв договоренностей и т.д.
• Различная статистика: запасы сырой нефти, количество буровых вышек, спрос (использование). Эту информацию нужно оценивать в контексте, учитывая общий уровень потребления в мире, рост крупных экономик и т.д.
• Воздействие ОПЕК. Члены картеля принимают решения по объемам добываемой нефти, что также значительно влияет на цены.
• Курс доллара. Между стоимостью нефти и курсом доллара наблюдается обратная корреляция. То есть при падении нефти растет курс доллара, и наоборот.
Самое интересное
А теперь рассмотрим варианты использования нефтяных фьючерсов.
Хеджирование
С помощью фьючерсов на нефть можно застраховать активы, которые связаны со стоимостью нефти. Сюда можно отнести акции нефтяников или валюту. Например, у инвестора куплены акции Лукойла. Мы понимаем, что сейчас нефть будет снижаться в цене, а за ней последуют и акции Лукойла. В этом случае можно продать фьючерсы на нефть и заработать на снижении энергоресурса, а прибыль использовать для усреднения позиции по акциям.
Еще пример: инвестор купил доллары и хочет захеджировать возможное будущее снижение. Купив фьючерсы на нефть, можно сократить потери, а иногда даже заработать. Данный способ больше подходит для среднесрочных операций, так как обратная корреляция нефти и доллара заметна именно в историческом контексте.
Арбитраж
Как мы уже знаем, существуют разные фьючерсы на нефть, которые исполняются в разных месяцах. Чем ближе текущий контракт к дате экспирации, тем больше цена следующего будет стремиться к текущему. Условно: мартовский фьючерс стоит $68 и снижается в цене, а апрельский стоит $67 и стремится к цене мартовского. В этом случае первый можно продать, а второй купить, ожидая их стремления в цене друг к другу.
Обычная торговля
За счет ликвидности, волатильности и достаточной предсказуемости можно использовать множество стратегий для торговли нефтяными фьючерсами — как внутри дня, так и в среднесрочном периоде. Можно использовать те факторы, о которых мы говорили выше, и совершать операции, опираясь на полученную информацию. Можно использовать технический анализ и другие стратегии.
Подведем итоги
• Фьючерсы на нефть — весьма интересный биржевой актив, который имеет широкую область применения.
• Стоит иметь в виду, что нефтяные фьючерсы не подходят для долгосрочных инвестиций, это, скорее, инструмент для трейдинга. То есть, используя этот актив, инвестор должен постоянно следить за новостями и трендами. Более того, фьючерсы торгуются на срочном рынке, что говорит об ограниченных сроках использования актива — купить и забыть о нем на год не получится.
• Данный инструмент отлично подходит для спекуляций и применения всевозможных стратегий. Он позволяет использовать эффект кредитного плеча, за счет гарантийного обеспечения, что не требует оплаты полной стоимости контракта.
• Для успешной торговли требуется опыт и постоянное вовлечение в процесс торговли, так как ситуация может измениться крайне быстро. Зная об этом, можно создать собственную торговую стратегию и приумножать капитал.
Список полезных статей для тех, кто хочет разобраться в теме подробнее:
БКС Мир инвестиций
Рынок акций отскочил. В лидерах — Сбербанк
Решение Минфина не смутило рубль: доллар 56, евро 58
Во что вложить доллары? Выбираем акции дивидендных аристократов
Рублевые облигации: что купить?
Доходности по вкладам все ниже и ниже, но тренд замедляется
Время продавать акции Газпрома?
Во что сейчас инвестируют «умные деньги». Топ-5 акций
После провала. Рост банковских бумаг — какие из них стоит держать
Copyright © 2008–2022. ООО «Компания БКС» . г. Москва, Проспект Мира, д. 69, стр. 1
Все права защищены. Любое использование материалов сайта без разрешения запрещено.
Лицензия на осуществление брокерской деятельности № 154-04434-100000 , выдана ФКЦБ РФ 10.01.2001 г.
Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ОАО Московская Биржа. ООО «Компания Брокеркредитсервис» , лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия.
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
На сегодняшний день чтобы торговать на бирже, покупать акции/фьючерсы/опционы и наконец стать инвестором, достаточно открыть брокерский счет и скачать приложение на ваш мобильный телефон.
На рынке представлена масса брокеров, приведем краткий список, это могут быть брокеры от крупных банков: Сбербанк, ВТБ, Открытие, Тинькофф или частные брокерские компании БКС, Финам.
Это не считая менее популярных, не так разрекламированных, брокерских компаний.
У каждого уважающего себя брокера есть приложение для торговли через смартфон или планшет, это кажется удобным для пассивных инвесторов, а также приложение на ПК для активных трейдеров (Quik, MetaTrader).
С рекламных буклетов мы можем узнать только тарифы. А как обстоят дела при реальной торговле? Стабильно ли работает приложения для ПК и смартфона? Насколько удобное мобильное приложение? Как быстро открывается брокерский счет и что требуется чтобы начать торговать?
Мы хотим рассказать вам про свой пользовательский опыт торговли через брокера от крупнейшего банка в России – СБЕРБАНКА . Проверим сложно ли открыть брокерский счет, как пополнить и насколько быстро выводятся деньги на счет, удобное ли его мобильное приложение, не появится ли проблем при торговле через ПК, какие комиссии в сравнении с другими брокерами, поторгуем на срочном рынке фьючерсами и купим акции.
1. Открытие брокерского счета в Сбербанке.
Счет открывается достаточно удобно, через приложение Сбербанк Онлайн, для этого вам нужно иметь открытый банковский счет в Банке. В разделе «Инвестиции» есть вкладка «Брокерское обслуживание».
Тарифов представлено два: Инвестиционный и Самостоятельный . Ниже представлена сводная таблица с различиями. Нас интересуют расходы при торговли фьючерсами на срочном рынке и акциями на фондовом рынке.
Вне зависимости от тарифа вы получаете e-mail рассылку об актуальных новостях и инвестиционных идеях, доступ в телеграмм канал с ежедневным обзором.
Мы выбрали тариф «Самостоятельный », здесь комиссия для фондового рынка в 5 раз меньше, чем на «Инвестиционном», разница в проценте кажется незначительной, но со временем оборот вырастет и комиссия будет существенная.
Пополнение счета осуществляется через мобильное приложение Сбербанк Онлайн, в разделе «Инвестиции». После открытия брокерского счета будет доступно пополнение. Средства со счета в Сбербанке поступают в течение 10 минут. Быстро.
Пополнение со счета в других банках напрямую в приложении СберИнвестор Х недоступно, необходимо иметь открытый расчетный счет в Сбербанке и сперва пополнить его.
Открытие брокерского счета через мобильное приложение Сбербанк Онлайн:
2. Мобильное приложение Сбер Инвестор
У брокера есть два мобильных приложения « Сбербанк Инвестор » и « СберИнвестор Х ». Какое выбрать и в чем отличия?
2.1 Сбербанк Инвестор Х. Торговля через мобильное приложение
Итак, счет мы пополнили, давайте откроем мобильное приложение и попробуем инвестировать.
На первой странице нам доступна следующая информация:
· Мой портфель – денежные средства, динамика.
· Активы в портфеле – перечень инструментов
Идём дальше, внизу меню на выбор:
· Портфель – денежные средства и инструменты в портфеле.
· Рынок – перечень инструментов (акции, облигации, фонды, валюта)
· Чат с брокером .
· Профиль – настройки и тестирование для неквалифицированных инвесторов.
Теперь то можно стать инвестором и приобрести акции ведущих компаний из индекса Мосбиржи. Для этого переходим на вкладку «Рынок».
Сразу можно отфильтровать акции по обороту, изменению за день, а также выбрать отрасль и страну.
Давайте попробуем купить акции, выбираем наиболее ликвидные, отсортируем по дневному обороту. Итак, перед нами Газпром, текущая цена порядочно скорректировалась от октябрьских максимумов на 20%. Выбираем количество акций, цену и нажимаем купить. Всё вы - инвестор!
Сегодня мы рассмотрим как открыть брокерский счет в Сбербанке пошагово, какие предлагаются тарифы и как пользоваться приложением для торговли.
Способы открытия счета
Чтобы открыть брокерский счет, не обязательно посещать офис Сбербанка. Сделать это можно онлайн через мобильное приложение или в личном кабинете «Сбербанк Онлайн» на компьютере.
Рассмотрим оба варианта.
Мобильное приложение
Если Вы пользуетесь услугами Сбербанка (к примеру, имеете дебетовую пластиковую карту), то у Вас наверняка есть мобильное приложение. В любом случае его легко установить из Google Play или App Store.
Раньше процесс открытия счета в приложении Сбербанк состоял из 8 шагов. Сегодня эта процедура максимально упрощена и состоит всего из 3 этапов.
Для начала находим раздел «Инвестиции и пенсии», нажимаем на значок «+», выбираем «Брокерский счет» и «Открыть».
В этом же разделе Вы увидите другие предложения от банка:
- паевые фонды,
- пенсионные продукты,
- доверительное управление,
- накопительное страхование и др.
Если хотите самостоятельно управлять своими инвестициями, то просто проигнорируйте эти разделы и выбирайте «Брокерский счет».
В новом окне еще раз нажимаем «Открыть счет».
Алгоритм дальнейших действий:
Первой появляется вкладка, где нужно выбрать тариф, установить тумблер в нужное положение, указав, являетесь ли Вы налоговым резидентом РФ, а также выбрать страну рождения. Обратите внимание: предлагается два тарифа: Инвестиционный (он стоит по умолчанию) и Самостоятельный. Ниже я проведу обзор условий по обоим из них.
Первой появляется вкладка, где нужно выбрать тариф, установить тумблер в нужное положение, указав, являетесь ли Вы налоговым резидентом РФ, а также выбрать страну рождения. Обратите внимание: предлагается два тарифа: Инвестиционный (он стоит по умолчанию) и Самостоятельный. Ниже я проведу обзор условий по обоим из них.
Следующий шаг - проверка контактных данных (номера телефона и адреса электронной почты) и выбор карточного счета для вывода средств.
Следующий шаг - проверка контактных данных (номера телефона и адреса электронной почты) и выбор карточного счета для вывода средств.
На завершающем этапе предлагается дополнительно открыть ИИС (индивидуальный инвестиционный счет). При этом Вы должны подтвердить, что не имеете открытого ИИС в другой компании, либо обязуетесь закрыть его в ближайшие 30 дней (это основные условия открытия индивидуального инвестиционного счета). Напомню, что ИИС дает право на получение налогового вычета до 52 тысяч в год.
На завершающем этапе предлагается дополнительно открыть ИИС (индивидуальный инвестиционный счет). При этом Вы должны подтвердить, что не имеете открытого ИИС в другой компании, либо обязуетесь закрыть его в ближайшие 30 дней (это основные условия открытия индивидуального инвестиционного счета). Напомню, что ИИС дает право на получение налогового вычета до 52 тысяч в год.
Далее Вы подтверждаете всю указанную ранее информацию (тариф, номер телефона, почту, счет для вывода), ставите галочку напротив соглашения с условиями и нажимаете «Подтвердить».
После этого останется лишь дождаться смс об открытии счета, установить приложение Сбербанк Инвестор и пополнить счет.
Сбербанк Онлайн
Если Вам удобнее пользоваться компьютером, можно открыть брокерский счет в личном кабинете Сбербанк Онлайн и в последствии совершать торговые операции через платформу QUIK.
С ребрендингом Сбербанка личный кабинет стал доступен в двух вариантах: со старым дизайном и с новым. Использовать в данный момент можно как первый, так и второй. Для переключения есть специальная кнопка.
Чтобы открыть брокерский счет в «старом» варианте личного кабинета, нужно выбрать вкладку «Прочее» и далее - «Брокерское обслуживание».
Но после этого Вас все равно перенаправят в новую версию кабинета, а потому дальнейшие инструкции будут одинаковыми.
В новом дизайне Сбербанка Онлайн открытие счета происходит через раздел Инвестиции в левой колонке меню, далее – «Брокерское обслуживание».
- Нажимаем «Открыть брокерский счет».
- Далее предлагается выбрать рынок. Фондовый и валютный стоят по умолчанию и их нельзя отключить. Напротив Срочного можно поставить галочку, и тогда Вам будет доступна торговля фьючерсами и опционами. Если Вы совсем новичок, то лучше пока обойтись без этого.
- Выбрать тарифный план (Инвестиционный или Самостоятельный). В отличие от мобильного приложения здесь сразу дается пояснение к каждому тарифу, что очень удобно.
- Указать счет для вывода средств.
- Дать согласие на размещение свободных ценных бумаг (овернайт). Услуга подразумевает, что в ночное время Ваши акции и облигации могут передаваться в долг другим клиентам брокера для получения дополнительной прибыли. Данное мероприятие имеет свои риски, а потому стоит подумать, соглашаться ли на него. Для отказа нужно поставить галочку напротив «Не размещать».
- Указать, хотите ли Вы использовать заемные средства для фондового рынка. Новичкам бы не советовал ставить галочку без предварительного изучения темы маржинальной торговли.
- Согласиться или отказаться от открытия индивидуального инвестиционного счета. При открытии ИИС у Вас будет два счета – брокерский и индивидуальный инвестиционный. Если захотите пользоваться только ИИС, чтобы потом получать налоговые льготы, то на брокерском просто оставляйте нулевой баланс. Комиссии при неиспользование брокерского счета не взимаются.
- Выбрать цель открытия брокерского счета – сохранить или получить дополнительный доход.
- Выбрать страну рождения, подтвердить паспортные данные, налоговое резидентство, мобильный телефон и электронную почту.
- На завершающем этапе подтвердить заключение договора путем проставления галочек и нажать «Подписать заявление».
После этого можно будет пополнить счет и приступать к совершению операций на бирже.
Тарифы
Как уже было отмечено, Сбербанк предлагает на выбор два тарифных плана. Рассмотрим подробно условия каждого из них.
Таким образом, тариф Инвестиционный, который, кстати, при регистрации стоит по умолчанию, больше подходит опытным инвесторам. Здесь выше комиссии, но есть доступ к ежедневной аналитике.
Тариф самостоятельный - оптимальный вариант для новичка. Комиссии низкие, плата за обслуживание счета отсутствует. Но дополнительно к 0,06 % взимается еще 0,01 % от сделки (на всех тарифах). Это комиссия биржи.
Минимального порога входа в Сбербанке нет. Можно пополнить счет на 1 тысячу рублей и сразу купить свою первую акцию.
Как пополнить торговый счет
Рассмотрим порядок действий на примере мобильного приложения:
- Выбираем вкладку «Инвестиции и пенсии» и далее – счет, который необходимо пополнить. В нашем случае это брокерский счет.
- Выбрать рынок, указать сумму и карту, с которой произойдет пополнение.
- Нажать кнопку «Пополнить счет».
Денежные средства поступают на брокерский счет в течение нескольких секунд.
Как купить и продать ценную бумагу
Собственной компьютерной версии у Сбербанка нет, поэтому для торговых операций можно использовать либо мобильное приложение, либо торговый терминал QUIK.
Рассмотрим порядок покупки и продажи ценных бумаг с помощью приложения «Сбербанк Инвестор»:
Порядок продажи аналогичен, только вместо «Купить» жмем «Продать».
Плюсы и минусы брокера
Традиционно завершаю свой обзор подведением итогов.
- Неоспоримая надежность. Вы можете быть уверенными в том, что брокер не обанкротится.
- Возможность открыть счет удаленно через интернет (сейчас такая возможность есть и у других брокеров, например у Тинькофф или Финам).
- Низкая комиссия на тарифе Самостоятельный.
- Отсутствие платы за обслуживание счета.
- Есть возможность пользоваться платформой QUIK.
- Отсутствие минимальной суммы пополнения. Торговать можно хоть с 500, хоть с 1000 рублей.
- Пополнение брокерского счета без комиссий с карты Сбербанка.
- Все налоги за Вас платит брокер, поскольку Сбер выступает налоговым агентом.
- Отсутствие биржевого стакана, что вынуждает дополнительно пользоваться другими источниками данных.
- Нет компьютерной версии торговой платформы. Осваивать сложный функционал площадки QUIK хочется не всем.
- Отсутствует доступ к Санкт-Петербургской бирже, поэтому покупать многие ценные бумаги иностранных компаний через Сбербанк не получится.
Брокер Сбербанк отлично подойдет начинающим инвесторам, желающим вкладывать средства в отечественные ценные бумаги. Комиссии здесь невысокие, что позволит начать торговать даже с небольшим капиталом.
А что Вы думаете по поводу Сбербанка? Поделитесь в комментариях.
Порекомендуйте материал друзьям в социальных сетях, оставьте свой комментарий, поставьте лайк/дизлайк.
За все это буду примного благодарен! И не забудьте подписаться :)
Сбербанк предлагает гражданам, имеющим в распоряжении свободные денежные средства, не хранить их под подушкой, а инвестировать в успешные бизнес-проекты. Чтобы результатом пассивного заработка стала прибыль в десятки раз превышающая доход от привычных банковских вкладов. Важно для получения гарантированной прибыли выбирать решения с минимальной степенью риска.
- Что такое система Квик от Сбербанка?
- Функциональные возможности программы
- Как установить QUIK?
- На компьютер
- На мобильный телефон
- webQuik в браузере
Система Квик предоставляет функциональную и безопасную площадку для операций с активами в режиме онлайн. Сбербанк же предлагает выгодные условия брокерского обслуживания.
![]()
Взаимодействие с брокером осуществляется через специальное программное обеспечение Quik, доступное на всех устройствах: компьютере, мобильном телефоне, а также через веб-интерфейс.
Что такое система Квик от Сбербанка?
Система Сбербанк Квик - торговый терминал, предоставляющий возможность пользователю с любым уровнем подготовки заняться инвестированием и получать стабильные доходы, не покидая привычного пространства. Приложение Квик позволяет в режиме онлайн покупать акции по низкой, а продавать по высокой цене, получая при этом полный комплекс информационных и сервисных услуг.
Задача клиента - открыть брокерский счет, все остальные функции берет на себя программа Quik, выполняющая услуги посредника между продавцом и покупателем.
Функциональные возможности программы
Программное приложение подключается к серверу системы Quik определенной брокерской компании и в режиме реального времени:
- предоставляет доступ к рыночной информации;
- позволяет принимать участие в торговых операциях.
![]()
Благодаря системе, трейдер, стремящийся извлечь наибольшую прибыль непосредственно из процесса торговли ценными бумагами, получает сервисы:
- мониторинг текущих котировок по биржевым инструментам, позволяющий трейдерам быстро оценивать сложившуюся ситуацию на рынке;
- контроль за состоянием собственного финансового портфеля, то есть за совокупностью инвестиционных вложений;
- выставление заявок: биржевых, лимитных, условных;
- совершение сделок купли-продажи;
- проведение торговых операций с активами, полученными от брокера в кредит;
- выставление отложенных ордеров - заявок, которые будут исполнены в будущем, при достижении цены того значения, которое было указано в ордере;
- отслеживание динамики торгов по акциям компаний на графиках;
- настройка СМС-уведомлений, позволяющих получать информацию о необходимых операциях;
- связь со службой поддержки и предоставление финансовых консультаций;
Как установить QUIK?
Сбербанк предлагает инвестировать, то есть совершать выгодные операции с ценными бумагами, так как удобно пользователю: с домашнего компьютера или электронного планшета, с мобильного телефона или непосредственно в браузере webQUIK.
На компьютер
![]()
Процедура установки программного обеспечения на компьютер предполагает:
- Установку программы для начальной инициализации системы с сайта QUIK, Сбербанка или любого другого брокера.
- Генерацию электронных ключей для шифрования данных посредством запуска файла keyden.exe.
- Регистрацию ключей путем передачи файла с публичным криптографическим кодом технической поддержке по e-mail или через личный кабинет.
- Настройку рабочего места.
На мобильный телефон
![]()
Мобильное приложение “Сбербанк Инвестор”, установленное на смартфон, позволит зарабатывать в режиме онлайн. Высокотехнологичный продукт доступен в:
- App Store для устройств на базе ОС iOS;
- Google play для устройств на базе OC Android.
Алгоритм действий предельно прост:
webQuik в браузере
![]()
Для инвестиций в браузере Webquik нет необходимости производить установку и настройку программы:
- Заходите на страницу сайта Сбербанка, посвященную интернет-трейдингу в системе Quik.
- Нажимаете в разделе “WebQUIK в браузере” кнопку “Открыть”.
- Вводите:
- логин, являющийся пятизначным номером договора на брокерское обслуживание;
- пароль, полученный в СМС при открытии счета.
После авторизации, необходимо изменить временный пароль на постоянный, придуманный самостоятельно или сгенерированный системой.
Демо режим системы Квик
Чтобы обычные люди, профессионально не связанные с работой на фондовом рынке, могли размещать капитал с целью получения прибыли с минимальными рисками. Предлагается на начальном этапе в качестве обучения и подготовки к реальным шагам воспользоваться демонстрационной версией системы Квик.
Демо режим позволит сориентироваться в интерфейсе программы, узнать особенности интернет-трейдинга с посредничеством Сбербанка.
Особенности демо-счета Сбербанка
Учебный счет предоставляется бесплатно пользователю на месяц. Клиент может принять участие в реальных торгах на МБ, но с виртуальным капиталом, предоставленным новичку системой. По сути, инвестор может без каких-либо ограничений:
- выставлять ордера, в том числе с установленными заранее параметрами открытия;
- производить настройку сделок;
- знакомиться с особенностями взимания спредов, разностью между лучшими ценами заявок на продажу и покупку, и комиссий за совершение сделок;
- получать доступ на все торговые секции Московской биржи.
Пользователь, подключивший демо Квик, должен учитывать некоторые функциональные особенности пробной версии:
- использовать можно будет базовый функционал, продвинутые решения недоступны;
- предлагаются не все финансовые инструменты, а только акции наиболее крупных, ликвидных и надежных компаний со стабильными показателями доходности;
- график котировок формируется с незначительным опозданием;
- время рассмотрения заявки составляет 1 день.
Как открыть демо-счет?
Чтобы открыть обучающий инвестированию счет, необходимо:
- Установить на рабочее место учебную копию базового комплекта системы “Quik-Брокер”.
- Зарегистрировать персональный аккаунт в демонстрационной версии программы.
Зарегистрировать счет можно на сайте разработчика или на сайте брокера. Воспользуемся первым вариантом:
![]()
- логином и паролем для входа в систему;
- электронными ключами.
Преимущества и недостатки торговой платформы
Сервисом Квик при наличии минимальных знаний и навыков в состоянии пользоваться даже неопытные трейдеры, благодаря:
- модульному построению программы - каждый вправе адаптировать интерфейс под свои потребности;
- безопасности совершаемых сделок - защита персональных и финансовых данных обеспечивается уникальным криптографическим программным обеспечением;
- возможности вывести деньги с Квик Сбербанк на любой платежный инструмент, открытый в Сбербанке;
- подробным и простым инструкциям, находящимся в свободном доступе;
- грамотной и оперативной информационной и технической поддержке.
Опытные трейдеры и эксперты в числе основного недостатка выделяют - большие комиссионные, списываемые за выполнение брокерских операций. А то, что программа имеет стандартный вид и большое количество настроек, вызывает недовольство только в момент ознакомления.
Служба поддержки системы Квик
С оператором службы поддержки можно связаться с 9.00 до 21.00 по:
Специалист поможет в ситуациях, касающихся проблем с:
- отправкой ордеров;
- работой биржи;
- утратой пароля доступа;
- сроком зачисления денежных средств.
Впрочем, опытные и доброжелательные специалисты готовы ответить на любые вопросы и оперативно решить возникшую проблему.
Если вы хотите попробовать себя в краткосрочных сделках и спекуляциях, вам стоит знать о фьючерсах.
Начнем издалека: представьте, что вы фермер и что через полгода вам понадобится зерно. И что стоимость этого зерна за полгода может вырасти в два раза, а может и упасть в два раза. Никто не знает, как получится.
Тогда вы идете к поставщику и договариваетесь, что купите у него зерно через полгода, но по нынешней цене. Если за полгода зерно подорожает, вы будете в плюсе — купите его по старой цене. Если за полгода зерно подешевеет, в плюсе будет продавец — он продаст его вам по цене полугодовой давности, которая была выше. Вот такая договоренность — и есть фьючерсный контракт. В статье речь пойдет о такой же ситуации, но на бирже.
В целом фьючерсы — это отдельная и очень большая тема, которую невозможно охватить даже серией статей. Поэтому в этой статье я буду говорить только о фьючерсах фондовой секции Московской биржи, то есть о фьючерсах на акции и на индексы. Рассмотрю только основные стратегии торговли фьючерсами.
Аккуратнее: это не про долгосрочные инвестиции
Обычно в Тинькофф-журнале мы рассказываем о разумном инвестировании и долгосрочных инвестициях: как сделать правильный выбор, вложить деньги надолго, обогнать инфляцию и стать богаче на дистанции в несколько лет.
Что такое фьючерс
Фьючерсный контракт — это договор между покупателем и продавцом о покупке/продаже какого-то актива в будущем. Стороны заранее оговаривают, через какой срок и по какой цене состоится сделка.
Например, сейчас одна акция «Лукойла» стоит около 5700 рублей. Фьючерс на акции «Лукойла» — это, например, договор между покупателем и продавцом о том, что покупатель купит акции «Лукойла» у продавца по цене 5700 рублей через 3 месяца. При этом не важно, какая цена будет у акций через 3 месяца: цена сделки между покупателем и продавцом все равно останется 5700 рублей. Если реальная цена акции через три месяца не останется прежней, одна из сторон в любом случае понесет убытки.
Большая часть фьючерсных сделок — это спекуляция. Вы прогнозируете, что цена акций «Лукойла» в ближайшее время вырастет, — вы покупаете фьючерсный контракт на акции «Лукойла». Думаете, что цена вот-вот рухнет, — вы продаете фьючерсный контракт на акции «Лукойла».
В продаже фьючерсов есть один нюанс. Фактически «покупка» и «продажа» в разговоре о фьючерсах — условные термины. Лучшая аналогия — это обыкновенное пари. Есть две стороны: одна считает, что цена актива вырастет, а другая — что цена упадет. В итоге первый участник «покупает» фьючерс, а второй «продает» его. Соответственно, чтобы продать фьючерс, его не нужно предварительно покупать. Для продажи фьючерсов определенного типа даже не нужно держать акции, на которые этот фьючерс заключен, — все просто рассчитывается в денежном эквиваленте.
Как инвестировать в акции и не прогореть
Почему фьючерс — это не инвестиции
Не стоит путать покупку фьючерса на акции с покупкой акций. Давайте разберем, в чем разница.
При покупке акций «Лукойла» вы:
- Фактически становитесь совладельцем компании. Записи о том, что вам принадлежат акции, хранятся в специальном депозитарии.
- Получаете право участвовать в собраниях акционеров в соответствии с вашей долей. Как правило, это будут годовые общие собрания акционеров, на которых у вас будет право голоса, даже если вы имеете только одну акцию.
- Получаете право на часть прибыли компании, распределяемую в виде дивидендов.
- В случае банкротства компании имеете право на часть средств, полученных при ликвидации активов.
При покупке фьючерсов на акции «Лукойла»:
- Ничего из перечисленного выше к вам не относится.
- Прав в компании у вас не больше, чем у вашего кота.
Торговля фьючерсами — это не инвестиции. Причины две: во-первых , вы не можете просто купить фьючерс и забыть о нем, как это работает с обычными акциями. Фьючерс — это инструмент срочного рынка, а значит, у каждого фьючерса есть срок его исполнения — дата, в которую все открытые контракты исполняются и каждая из сторон получает какой-то результат — прибыль или убыток. Таким образом, во фьючерсе вы не можете «пересидеть» спад и дождаться хороших результатов.
Во-вторых, фьючерсы не имеют добавочного капитала, который есть у акций и который вы, как инвестор, можете ощущать в виде дивидендов или роста стоимости акций.
В чем польза фьючерсов
У вас может возникнуть резонный вопрос: зачем мучиться с какими-то непонятными фьючерсами, если можно так же спекулировать и самими акциями: думаешь, что акции «Лукойла» будут расти, — покупаешь сейчас и продаешь потом, когда вырастут. Но по сравнению со спекуляцией на акциях у фьючерсов есть свои преимущества.
Бесплатное кредитное плечо. Кредитное плечо позволяет совершать сделки на большую сумму, чем у вас реально есть на счете. Но в случае акций этот эффект достигается за счет того, что брокер реально предоставляет вам кредит под проценты — за это нужно платить. Во фьючерсах как такового кредитного плеча нет: на момент заключения сделки вы просто не должны платить всю стоимость актива — достаточно только гарантийного обеспечения, около 10% от сделки.
Нет ограничений по короткой продаже. Короткая продажа — возможность продать то, чего у вас нет. С акциями это работает так: вы берете «взаймы» у брокера определенные акции, чтобы продать их и получить прибыль. Брокеру вы потом должны будете вернуть эти же акции. Если вы одолжили у брокера акции, продали их, а потом они подешевели — вы в плюсе: чтобы вернуть брокеру акции, вы купите их по меньшей цене. За такое «одалживание» акций брокеры тоже берут процент.
С фьючерсами по-другому: они не существуют в материальном мире — это просто договоренности. Поэтому покупка или продажа фьючерса просто показывает вашу позицию, одалживать ценные бумаги ни у кого не нужно.
Сделки дешевле. При сделках с акциями действуют разные тарифы, но в большинстве случаев нужно платить депозитарию за хранение бумаг. В случае с фьючерсами на руку играет то, что это не ценные бумаги, которые нужно хранить в специальном хранилище, — за такую договоренность депозитарий не берет плату.
Фьючерсы на Московской бирже
Мы рассмотрели некоторые основные положения о фьючерсах — теперь можно перейти к конкретным примерам. Как я писал раньше, в этой статье мы будем рассматривать только фьючерсы фондовой секции Московской биржи. Вот что к ним относится:
Технически при покупке фьючерса на бирже покупатель с продавцом договариваются только о цене и дате. Все остальные детали контракта уже стандартизированы, и за соблюдение всех обязательств отвечает биржа. Но в реальной торговле фьючерсами не нужно договариваться даже о цене и сроке: цену определяет рынок, а дату — биржа. По факту вы просто либо соглашаетесь на предложенные условия, либо не соглашаетесь.
Механически сделка проходит точно так же, как и любая другая сделка с акциями. Вы выставляете заявку, указываете цену и количество. Если покупатель/продавец найдется — заявка срабатывает.
У каждого фьючерса есть несколько характеристик, рассмотрим их подробнее.
Тип контракта — это самая важная информация о фьючерсе. Он может быть поставочным или расчетным. Если вы покупали поставочный контракт, то при исполнении фьючерса вы обязаны купить непосредственно сам базовый актив. А при расчетном происходит только финансовый расчет вашей сделки.
Разберемся на примере. Представим, что вы купили 10 фьючерсов на акции «Лукойла» по 5500 рублей и к моменту исполнения контракта акции стоят 5000 рублей.
При поставочном контракте вы будете обязаны купить 10 акций «Лукойла» по 5500 рублей. Вы потратите 55 000 рублей, и в вашем портфеле появятся 10 акций общей стоимостью 50 000 рублей. Что делать с этими акциями дальше — решать вам. Можно продать и зафиксировать убыток 5000 рублей, а можно дождаться лучших времен, когда акции подорожают.
При расчетном контракте у вас не появится никаких акций — биржа просто рассчитает ваш убыток и спишет со счета 5000 рублей.
Как мы уже говорили, при торговле фьючерсами вы получаете бесплатное плечо, так как, чтобы купить 1 фьючерс на акции «Лукойла» за 5500 рублей, вам необходимо заплатить только обеспечение — обычно 10%, или 550 рублей за фьючерс. Это значит, что для всей вашей сделки — 10 фьючерсов — вам нужно всего лишь 5500 рублей на своем счете.
А теперь интересный нюанс: если при исполнении фьючерса расчетного типа у вас просто уйдет со счета 5000 рублей и останется 500 рублей, то при поставочном типе вам нужно будет купить 10 акций «Лукойла» общей стоимостью 55 000 рублей — и на этот раз вам придется заплатить полностью. Если у вас не будет этих средств, то может либо сработать кредитное плечо от брокера (на этот раз уже платное), либо вы и вовсе получите штрафные санкции.
При продаже фьючерса все аналогично, только с другой стороны: если к моменту исполнения расчетного фьючерса акции будут стоить 5000 рублей, вы будете в плюсе — «продадите» акции по 5500 и брокер просто начислит вам 5000 рублей прибыли за 10 фьючерсов. А если это будет поставочный фьючерс, вы должны будете продать покупателю 10 акций «Лукойла» по 5500 рублей. Если этих акций у вас не будет, биржа откроет короткую позицию — одолжит вам эти акции, чтобы вы могли исполнить контракт, а с вас возьмет проценты за такой кредит. Поэтому с поставочными кредитами нужно быть аккуратным.
Исполнение фьючерса — это дата, когда все открытые фьючерсные сделки закрываются и все контрагенты исполняют свои обязательства. В расчетных фьючерсах это дата, когда вы зафиксируете убыток или прибыль по счету, а в поставочных — дата, когда вы купите/продадите базовый актив.
Хронологически процесс исполнения разбит на две даты:
- Последний день обращения фьючерса, когда он свободно торгуется на бирже, — третий четверг того месяца и года, когда исполняется фьючерс.
- День исполнения фьючерса — следующий торговый день после последнего дня обращения.
Например, если фьючерс исполняется в июне 2019 года, все будет выглядеть так: купить или продать фьючерс можно будет до 20 июня — это третий четверг месяца. А исполнится фьючерс на следующий день — 21 июня, в пятницу.
Всего на бирже 4 месяца исполнения фьючерсов. Это означает, что по акциям есть 4 разных фьючерса, длительность каждого из которых — 3 месяца.
На бирже это выглядит так: название фьючерса состоит из названия базового актива — тикера акции, — месяца и года исполнения. Например, фьючерс на акции «Газпрома» с исполнением в сентябре 2019 года будет выглядеть так: GAZR-9.19 . GAZR — тикер акции «Газпрома», 9 — месяц исполнения, 19 — год.
Если нажать на один из фьючерсов, мы попадем в его карточку со сводной информацией. На практике нужно переходить сразу сюда.
Список фьючерсов на Московской бирже. Первая колонка — тикер базового актива, месяц и год исполнения контракта
В правой колонке — «Параметры инструмента» — указаны все детали: тип фьючерса; дата исполнения; необходимый уровень гарантийного обеспечения — сумма, которую вам нужно реально заплатить, чтобы купить один фьючерс; объем лота — количество акций в одном фьючерсе — и так далее.
Левая колонка отображает рыночные данные по выбранному фьючерсу: какой объем сделок, цена последней сделки и так далее.
Таблица сверху показывает все доступные фьючерсы по данному базовому активу и дает по ним краткую сводку. В целом тут понятны уже все поля, кроме расчетной цены — по этой цене клиринговый центр рассчитывает все сделки, начисляет вариационную маржу и т. п. Это отдельная сложная тема — можно почитать об этом на сайте Московской биржи, но на практике механика работы не особо влияет на действия трейдера.
Гораздо интереснее посмотреть на цену и объем сделок по фьючерсам. Как видно на иллюстрации, цена везде разная, как и спрос. При этом базовый актив везде одинаковый — вот с этим стоит разобраться отдельно.
Как цена фьючерса зависит от цены базового актива
Цены фьючерсов с разной датой исполнения на один и тот же базовый актив разные, но и это не все. Цена самого базового актива основную часть времени тоже отличается от цены фьючерса на этот базовый актив.
Автор статьи
Читайте также:
