Как осуществляется связь банков и промышленных предприятий

Обновлено: 28.04.2024

Концентрация промышленности и банковского дела, образование промышленных и банковских монополий — все это ведет к существенному изменению взаимоотношений между банками и промышленностью.

Монополизация банковского рынка

Первоначально банки служили посредниками в платежах. По мере развития капитализма расширялась кредитная деятельность банков как торговцев капиталом. Банки предоставляли краткосрочные ссуды промышленным и торговым капиталистам в моменты, когда те нуждались в деньгах.
Но по мере дальнейшего развития капиталистического производства и обусловленного этим развитием роста массы банковских вкладов картина стала изменяться. В банках стали сосредоточиваться такие огромные средства, которые невозможно использовать только для целей краткосрочного кредитования. Банкам пришлось найти другое поле применения для собранных ими средств. Таким новым полем применения возросших банковских средств явились долгосрочные вложения в промышленность, которая в процессе своего быстрого роста испытывала возрастающую потребность в расширении денежных ресурсов.
Банки стали теанее связываться с промышленностью. Они стали в различных формах вкладывать свои средства в промышленные предприятия на длительные сроки. При этом взаимоотношения между банками и промышленностью не могли не измениться.
Ход развития и в данном случае блестяще подтвердил положение марксистской диалектики о переходе количества в качество. Количественные изменения —-рост объема операций, размеров банковских предприятий, круга их клиентуры — неизбежно привели к новой роли банков, .к качественному изменению характера взаимоотношений между банками и промышленностью. Из скромных посредников обмена банки превратились в крупнейшие финансовые центры, сосредоточивающие в своих руках контроль над подавляющей частью денежного капитала, а также распоряжающиеся большей частью средств производства и источников сырья в данной стране и в целом ряде других стран.
Это превращение многочисленных посредников в платежах в горстку монополистов денежного рынка Ленин называл одним из основных процессов перерастания домонополистического капитализма в монополистический.

Изменение характера связи банков с промышленностью

Пока концентрация в промышленности и банковском деле оставалась невысокой, пока преобладающей формой кредита были краткосрочные ссуды, связи между банками и промышленными предприятиями не носили прочного характера. Каждый банк предоставлял краткосрочные ссуды значительному кругу предприятий, каждое предприятие могло получать ссуды в различных банках.
С концентрацией промышленности и банковского дела, с ростом значения долгосрочных вложений банковских средств в промышленность положение в корне меняется. С одной стороны, каждый банк приобретает более или менее определенную клиентуру, с которой он систематически имеет дело. С другой стороны, каждое промышленное предприятие устанавливает более тесные отношения с определенным банком.
Предоставив тому или иному предприятию крупный кредит на длительный срок, банк оказывается кровно заинтересованным в успешности его оборотов, в его доходности, во всей его судьбе. В случае банкротства промышленной фирмы вложенные в нее банковские средства могут пропасть. Интересы банков и промышленных предприятий сплетаются все теснее.
Зачастую банк финансирует несколько крупных предприятий одной отрасли. Тогда банк заинтересован в то.м, чтобы эти предприятия не конкурировали между собой, не разоряли друг друга, а, наоборот, имели бы возможно более обеспеченные высокие прибыли. Это обстоятельство содействует монополистическому объединению промышленных предприятий. Так банки значительно усиливают и ускоряют процесс концентрации капитала и образования монополий.
В течение последних десятилетий в США, а затем и в других капиталистических странах большую роль на денежном рынке играют крупнейшие страховые общества, ставшие центрами аккумуляции огромных денежных средств. В связи с развитием законодательства о пенсиях возникли пенсионные фонды, на счетах которых также собираются большие денежные суммы, составляющиеся в значительнейшей мере из вычетов из заработков трудящихся. Средства, находящиеся в распоряжении страховых фирм, пенсионных фондов и других аналогичных финансовых институтов, точно так же, как и средства банков, в тех или иных формах вкладываются в промышленность.
Концентрация банков, страхового дела, пенсионных фондов и т. д. означает сосредоточение всех источников накопления в буржуазном обществе в немногих руках. С ростом размеров накопления -банки, страховые фирмы и другие финансовые институты оказываются могущественными центрами, имеющими в своем распоряжении огромные и все возрастающие суммы денежные средств, ищущих выгодного применения.

Противоречивая роль кредита на монополистической стадии капитализма

В. И. Ленин первый из марксистов дал научный анализ навой роли банков в эпоху монополистического капитализма. Обобщая огромный фактический материал, он исходил при этом из того исследования роли кредита в капиталистическом обществе, которое было дано Марксом в «Капитале». В этом вопросе, как и в ходе всего исследования монополистического капитализма, Ленин опирался на анализ законов развития капитализма, данный Марксом.
В. И. Ленин в своей работе об империализме приводит цитату из третьего тома «Капитала», где Маркс говорит о том, что банки создают в общественном масштабе форму, но именно только форму общего счетоводства и общего распределения средств производства.
Развивая эту мысль, Маркс напоминает, что средняя прибыль каждого отдельного капиталиста определяется не тем прибавочным трудом, который присваивает капиталист, а долей всего присваиваемого в данном обществе прибавочного труда, пропорциональной величине капитала данного предпринимателя. «Этот общественный характер капитала,—пишет Маркс, — опосредствуется и осуществляется в полной мере лишь полным развитием кредитной и банковой системы».
Но эта система, указывает Маркс, идет дальше. Она предоставляет в распоряжение капиталистов весь наличный и даже потенциальный капитал общества. «Она снимает таким образом частный характер капитала и содержит в себе, я о именно толькю в себе, уничтожение самого капитала. Банковое дело изымает из рук частных капиталистов и ростовщиков распределение капитала как особое предприятие, как общественную функцию. Но благодаря этому банк и кредит становятся в одно и то же время и могущественнейшим средством, выводящим капиталистическое производство за его собственные пределы, и одним из самых мощных рычагов для кризисов и надувательства».
В этой связи Маркс, далее, делает пророческое указание о том, что кредитная система послужит мощным рычагом при переходе от капитализма к социализму, однако лишь как один из элементов в связи с переворотам в самом способе производства.
Развивая дальше мысль Маркса о противоречивой роли кредита в капиталистическом обществе и обогащая ее на основе полувекового опыта исторического развития, В. И. Ленин пишет:
«Общее распределение средств производства» — вот что растет, с формальной стороны дела, из современных банков, которые, в числе каких-нибудь трех-шести крупнейших банков Франции, шести-восьми в Германии, распоряжаются миллиардами и миллиардами. Но по содержанию своему это распределение средств производства совсем не «общее», а частное, т. е. сообразованное с интересами крупного — и в первую голову крупнейшего, монополистического — капитала, действующего в таких условиях, когда масса населения живет впроголодь, когда все развитие земледелия безнадежно отстает от развития промышленности, а в промышленности «тяжелая индустрия» берет дань со всех остальных ее отраслей».

Финансовый капитал

Приобретая всякого рода ценные бумаги, акции и облигации различных компаний, учреждая новые акционерные общества, банки становятся совладельцами промышленных, торговых, транспортных предприятий. В свою очередь промышленные монополии владеют акциями связанных с ними банков.
Банки-гиганты оказываются теснейшим образом спаянными с монополистическими союзами в промышленности. Происходит сращивание монополистического банковского и промышленного капиталов. Сросшийся капитал банковских и промышленных монополий носит название финансового капитала.
Господство финансового капитала является одним из основных признаков монополистической стадии капитализма — империализма. Поэтому империализм называют также эпохой финансового капитала.
Термин «финансовый капитал» получил в марксистской литературе широкое распространение еще до первой мировой войны, в особенности в связи с появлением работы Р. Гильфердинга. Однако Гильфардинт толковал финансовый капитал как банковский капитал, получивший господство над промышленностью. Вывод о господстве банков над промышленностью он сделал на основе обобщения фактов, относившихся главным образом к Германии начала XX века.
Такое понимание финансового капитала было односторонним и потому неправильным. Ленин на основании обобщения богатейшего фактического материала, характеризовавшего положение не только в Германии, но и в других странах, дал всестороннее научное понимание финансового капитала.
Ленинское определение финансового капитала охватывает три важнейших момента:
«Концентрация производства; монополии, вырастающие из нее; слияние или сращивание банков с промышленностью—вот история возникновения финансового капитала и содержание этого понятия».
Таким образам, называя империализм эпохой финансового капитала, необходимо иметь в виду все эти моменты: 1) концентрацию производства; 2) монополию, вырастающую из нее, и 3) слияние, или сращивание, банков с промышленностью. Именно начало XX века является поворотным пунктом от старого, домонополистического капитализма к монополистическому капитализму, от господства капитала вообще к господству финансового капитала.

Источник: Л. А. Леонтьев. "Капиталистический способ производства". М., 1961

Возникновение банковских монополий привело к существенному изменению отношений между банками и промышленными предприятиями. Банковские монополии сосредоточили в своих руках основную массу свободных денежных средств общества. Тем самым они получили возможность, облегчая или затрудняя предоставление кредитов промышленным монополиям, не только оказывать давление на деятельность последних, но зачастую и всецело определять их судьбу. Не ограничиваясь кредитованием промышленных предприятий, банковские монополии непосредственно внедряются в промышленность и становятся совладельцами предприятий. Раскрыв эту новую роль банков, можно теперь выявить причины сращивания монополистического банковского капитала с промышленным.

Монополизация кредита немногими банками вынуждала промышленные предприятия укреплять связи с крупными банками посредством покупки их акций и приобретать таким путем места в правлениях и директоратах этих банков. Промышленные предприниматели, в свою очередь, стали проникать в «чужую» для них сферу кредита, помещать туда часть своих капиталов и участвовать в определении политики крупнейших банков. Наряду с этим происходит и обратный процесс – проникновение капитала банков в промышленные фирмы. Предоставляя последним огромные средства, банковские монополии стремятся застраховать себя от возможных потерь путем своего непосредственного влияния на хозяйственную и финансовую деятельность промышленных корпораций. Но банки идут еще дальше: в целях присвоения части монопольно высокой промышленной прибыли они скупают акции промышленных фирм и становятся их совладельцами. Это дает им возможность непосредственно участвовать в руководящих органах этих фирм. Кроме того, крупные банки осуществляют для промышленных корпораций эмиссию новых акций и их реализацию на денежном рынке, получая от этого значительные прибыли. Наконец, крупные банки активно участвуют в организации новых промышленных корпораций, присваивая себе высокие учредительские прибыли.

Таким образом, с одной стороны, банки превратились в совладельцев промышленных корпораций и, с другой – промышленники стали принимать участие в делах банков. Интересы владельцев банковского и промышленного капиталов переплетались. Так зарождалось взаимопроникновение, сращивание промышленных и банковских капиталов. Возник новый вид капитала, проникший во все сферы хозяйственного предпринимательства, подчинивший своим интересам всю экономическую деятельность – финансовый капитал.

Сокращение количества региональных банков , тенденция к которому наметилась после принятия Федерального закона от 03.12.2011 № 391-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О банках и банковской деятельности», может повлечь за собой недофинансирование потребностей промышленных предприятий региона. Раскрываются аспекты взаимодействия промышленных предприятий и региональных банков . Предложены мероприятия по повышению качества стратегического менеджмента региональных кредитных организаций.

Текст научной работы на тему «Основные аспекты и перспективы взаимодействия региональных банков и промышленных предприятий»

ПРОБЛЕМЫ. ПОИСК. РЕШЕНИЯ

основные аспекты и перспективы взаимодействия региональных банков и промышленных предприятий

аспирант кафедры экономики и организации производства E-mail: bataevaanastasia@list ru Московский государственный технический университет им. н. Э. Баумана

Сокращение количества региональных банков, тенденция к которому наметилась после принятия Федерального закона от 03.12.2011 № 391-ФЗ «О внесении изменений в Федеральный закон «О банках и банковской деятельности», может повлечь за собой недофинансирование потребностей промышленных предприятий региона. Раскрываются аспекты взаимодействия промышленных предприятий и региональных банков. Предложены мероприятия по повышению качества стратегического менеджмента региональных кредитных организаций.

Ключевые слова: региональные банки, стратегическое управление, финансирование промышленных предприятий, карта стратегических рисков, оздоровление банковской системы, декапитализация.

В конце 2011 г. в Федеральный закон «О банках и банковской деятельности» были внесены изменения [5], цель которых - укрепление финансового сектора отечественной экономики, повышение его устойчивости и конкурентоспособности. одним из следствий принятых нововведений стала наметившаяся тенденция к сокращению количества региональных банков в России. Определенную долю в числе таких кредитных организаций занимают банки, финансирующие промышленные предприятия регионов.

Роль кредитных организаций в современной экономике постоянно растет, поскольку банковские

услуги являются неотъемлемым звеном практически любых рыночных отношений.

На уровне предприятий банки замкнули на себе ряд крайне важных функций, а именно: зарплатные проекты; проведение расчетов предприятий как с другими предприятиями, так и с налоговыми органами, бюджетными и внебюджетными фондами; обслуживание долговых обязательств предприятий (банковские гарантии, векселя, факторинг); кредитование (в различных формах: от долгосрочных инвестиций, направленных на модернизацию предприятий, до предоставления овердрафтов для пополнения оборотных средств в течение дня); размещение депозитов, доверительное управление; операции с валютой и драгоценными металлами; хранение ценных бумаг и других ценностей предприятий; оказание консультационных услуг. Банки-акционеры принимают участие в управлении предприятиями, держателями акций которых они являются.

В свою очередь предприятия, выступающие акционерами кредитных организаций, аналогичным образом могут влиять на принятие управленческих решений в отношении банков. Безусловно, для многих кредитных организаций предприятия реального сектора - приоритетное направление для размещения средств и соответственно основной источник дохода.

Основные направления взаимодействия промышленных предприятий и кредитных организаций представлены на рис. 1.

Взаимодействие банков и промышленных предприятий на микроуровне. На микроэкономическом уровне банки выполняют ряд важнейших функций, в содержании которых взаимосвязи предприятий и банков раскрываются в более обобщенном виде [4]:

1) финансовый посредник. Банк аккумулирует денежные средства, сберегаемые физическими лицами, и направляет их в реальный сектор экономики;

2) производитель финансовых продуктов и услуг. В современных условиях предприятию для поддержания кругооборота денежных потоков и развития требуется целый комплекс услуг, в который помимо традиционного расчетно-кассового обслуживания и кредитования входят и банковские гарантии, и доверительное управление, и многие другие продукты, предоставляемые кредитными организациями;

3) мультипликатор роста. Банк, предоставляя предприятиям ресурсы для развития, существенно ускоряет рост производства, способствует подъему деловой активности;

4) делегированный контроллер. Принимая денежные средства клиентов во вклады и депозиты, банк принимает на себя также и риски, связанные с размещением этих средств и их возвратом, избавляя тем самым клиентов от необходимости

Поомышленнос ть > 1

Предприятие X Предприятие У \

Рис. 1. Основные направления взаимодействия промышленных предприятий и кредитных организаций

самостоятельно контролировать их движение. В свою очередь кредитные организации, стремясь минимизировать собственные кредитные риски, предоставляют финансовые ресурсы наиболее преуспевающим предприятиям, отсеивая при этом неблагонадежных заемщиков;

5) регулятор, обеспечивающий рационирование между потреблением и сбережением. Банк удовлетворяет потребности предприятий, готовых отдать часть прибыли за использование кредитных ресурсов «сегодня», за счет желания вкладчиков получить доход на сберегаемые денежные средства «завтра».

Взаимодействие банков и промышленных предприятий на макроуровне. на макроуровне кредитные организации играют важную роль в процессах, которые также неразрывно связаны с предприятиями реального сектора. например, в период кризиса была разработана Программа антикризисных мер Правительства Российской Федерации на 2009 год, где особое внимание было уделено «расширению ресурсной базы и повышению ликвидности финансовой системы» [7]. В период кризиса государство активно поддерживало реальный сектор, в том числе и посредством предоставления финансовых средств банкам. За 2008 г. в кредитные организации было направлено более 2 трлн руб. Таким образом, через кредитование предприятий банковский сектор способствует стабилизации ситуации в экономике на макроуровне. Кроме того очевидно, что банки являются «локомотивом» для

вывода промышленного производства из кризисного состояния как источник долгосрочных ресурсов.

Программой антикризисных мер Правительства Российской Федерации на 2009 год также была предусмотрена этапная локализация выпуска современной высокотехнологичной продукции и оборудования, открытие в России центров по прикладным исследованиям и раз-

элементы хозяйственной деятельности

Рынок ценных бумаг (акции, облигации, векселя)

Обслуживание долговых обязательств

работкам, инжиниринговых центров, организация полномасштабного производства, в том числе и в партнерстве с российскими производителями, с передачей им соответствующих ноу-хау и прав на интеллектуальную собственность при финансовой поддержке ВЭБ и других банков [7]. Данный пример иллюстрирует участие кредитных организаций в проектах по внедрению инноваций.

Решая на национальном уровне задачу структурной перестройки экономики, кредитные организации могут рассматриваться как механизм «перелива» финансовых ресурсов из самых доходных видов экономической деятельности в те, которые требуют модернизации (промышленный сектор).

Подробный анализ всех сторон взаимодействия банков и предприятий позволяет еще раз убедиться в том, что кредитные организации являются немаловажным фактором стабильного развития промышленной и других ведущих сфер экономики. И эффективность деятельности производственных и других отечественных предприятий в определенной мере зависит от того, насколько финансово устойчивы банки, приоритетным направлением деятельности которых является реальный сектор экономики.

Региональные кредитные организации на российском банковском рынке. Российский банковский рынок по состоянию на 1 декабря 2011 г., по данным Центрального банка РФ, представлен 925 кредитными организациями [1], имеющими право на осуществление банковских операций. В их число входят как крупнейшие банки федерального уровня с триллионными активами и огромной филиальной сетью, охватывающей всю страну и зарубежье, так и мелкие региональные кредитные организации (составляющие 35,4 % от числа всех банков) с уставным капиталом менее 150 млн руб., осуществляющие свою деятельность в пределах одного или нескольких регионов. Различна и их позиция на рынке. Если банки-лидеры финансируют крупнейшие предприятия страны, участвуют в проектах национального масштаба, активно развивают направление потребительского кредитования, то мелкие кредитные организации в большей степени ориентированы на сотрудничество с предприятиями реального сектора своего региона. несмотря на то, что крупнейшие банки активно развиваются, предлагая клиентам самые передовые технологии, высочайший уровень сервиса и низкие цены на банковские продукты, определенная доля предприятий

по-прежнему отдает предпочтение региональным банкам. Ведь такие кредитные организации выстроили долгосрочные партнерские отношения со своими клиентами, знают особенности их бизнеса, способны самостоятельно и быстро принимать решения, готовы рассматривать потребности каждого клиента индивидуально.

Однако в последние годы наметилась тенденция сокращения числа небольших региональных банков: только за 2011 г. их количество уменьшилось на 60 кредитных организаций. Существует вероятность, что в 2012 г. банки данной категории продолжат покидать рынок. это обусловлено в первую очередь тем, что с 1 января 2012 г. собственный капитал кредитных организаций должен быть не менее 180 млн руб. (вдвое больше требований, установленных ранее). При этом для создания новой кредитной организации теперь необходимо не менее 300 млн руб. собственных средств, а с 2015 г. данное требование будет распространяться и на все уже созданные кредитные организации [5]. Таким образом, многие малые региональные банки ставятся перед выбором между докапитализацией и потерей самостоятельности (продажа бизнеса, слияние или поглощение более крупными игроками рынка). на фоне усиления конкурентного давления за счет развития филиальной сети крупных отечественных и иностранных банков, отставания от передовых технологий мелким банкам все сложнее «выживать» на российском рынке.

По мнению ряда ведущих финансовых аналитиков, в результате реализации мер по укрупнению банковского сектора кредитные организации России продолжат свое существование в следующем составе [8]:

• 10 транснациональных банков для работы на мировом рынке;

• 30-40 федеральных банков, достаточно крупных, которые будут работать в разных городах страны;

• 200-300 региональных банков.

Среди всех региональных банков наибольшего внимания заслуживают те, которые финансируют промышленные предприятия, ввиду наличия тесных взаимосвязей, рассмотренных выше. Многие из таких кредитных организаций образуют с основными кредитуемыми предприятиями финансово-промышленные группы. Таким образом, происходит слияние банковского и промышленного капиталов. Такие структуры в современных условиях можно

назвать одними из самых эффективных и финансово прочных, поскольку имея «карманный» источник кредитных ресурсов, предприятие может свободно развиваться, реализовывать инвестиционные проекты, внедрять инновации. В то же время банки развиваются вместе с предприятием и, находясь «под крылом» сильных промышленных предприятий, способны выживать даже в условиях жесточайшей конкуренции со стороны банков-лидеров. Таким образом, промышленные предприятия и кредитующие их банки объективно заинтересованы во взаимном развитии.

Перспективы взаимодействия региональных банков и промышленных предприятий. Что же

произойдет, если постепенно региональные банки будут вытеснены более крупными конкурентами?

В этом случае, безусловно, промышленные и другие предприятия смогут обратиться за финансовой поддержкой к более крупным игрокам банковского рынка. Предприятия, разумеется, не прекратят свое существование, а оставшиеся банки продолжат кредитовать реальный сектор. Однако, как правило, у крупных многофилиальных банков существуют жесткие требования, включающие обширный набор критериев, которым должен удовлетворять потенциальный заемщик. Именно реальные предприятия им не всегда соответствуют. Учитывая также то, что решение о выдаче кредита принимается дистанционно, оно не всегда является объективным: случаи отказов вполне платежеспособным организациям, к сожалению, не редкость. Кроме того, для унификации своих банковских про-

100 80 60 40 20 0

Задолженность по кредитам банков и займам

Рис. 2. Задолженность организаций по полученным кредитам банков и предоставленным займам по видам экономической деятельности на 01.01.2011, %: 1 - сельское хозяйство; 2 - рыболовство; 3 - добыча полезных ископаемых; 4 - обрабатывающие производства; 5 - производство и распределение энергии; 6 - строительство; 7 - оптовая и розничная торговля; 8 - гостиницы и рестораны; 9 - транспорт и связь; 10 - финансовая деятельность; 11 - операции с недвижимостью;

дуктов крупные банки разрабатывают стандартные программы кредитования с негибкими условиями, в которых строго ограничивают предельные суммы и сроки выдаваемых кредитов.

Таким образом, существенно возрастает вероятность, что потребности промышленных предприятий в финансовых ресурсах будут в ряде случаев или не удовлетворены, или удовлетворены не в полном объеме. Следствием этого будет являться замедление их развития. Приведенная диаграмма на рис. 2 демонстрирует, насколько высока (до 70 % от суммарной задолженности по обязательствам) зависимость от заемных ресурсов в различных сферах экономики [9].

Данная диаграмма иллюстрирует использование кредитных средств в оборотном капитале. В сфере долгосрочных обязательств доля кредитов банков существенно ниже: в структуре инвестиций в основной капитал организаций - чуть более 10 % по данным на начало 2010 г., за счет ресурсов кредитных организаций осуществляется 6,9 % финансовых вложений [12].

Если рассматривать в совокупности объем предоставленных банками кредитов, то статистические данные [12] свидетельствуют о том, что большая часть кредитных средств направляется в промышленный сектор, что наглядно иллюстрирует диаграмма, представленная на рис. 3.

Анализ основных направлений распределения кредитных ресурсов на региональном уровне также показывает, что большая часть кредитов в субъектах РФ приходится на промышленную отрасль, сферу

торговли, пополнение оборотных средств. Подтверждением этому служит рис. 4, иллюстрирующий объемы кредитования юридических лиц и индивидуальных предпринимателей кредитными организациями калужской области [2].

Подтверждение возрастающей потребности промышленных предприятий в кредит-

За последние пять лет объем инвестиций сократился в три раза. Это свидетельствует о том, что инвестиционный процесс переживает глубокий кризис. По оценкам экспертов, Россия сможет преодолеть кризис, лишь потеряв ряд основных отраслей воспроизводственного цикла.

Основной причиной кризиса является быстрое снижение объемов внутренних накоплений. Это происходит вследствие падения национального производства при ухудшении структуры инвестиций. Еще одной причиной кризиса является также недостаток национальных финансовых ресурсов.

Государство уходит из инвестиционной сферы, а также отсутствует экономико-правовой механизм, который позволяет предприятиям эффективно привлекать национальный и международный капитал.

Это обстоятельство вместе с политической нестабильностью создает почву для низкой эффективности и высокой степени риска производственных инвестиций.

Более тесное сотрудничество предприятий с кредитно-финансовыми учреждениями и инвестиционными институтами создает возможный путь к выходу из инвестиционного кризиса.

Развитая банковская система России имеет небольшой опыт сотрудничества с предприятиями.

Это происходит по следующим причинам:

1) отсутствие механизма преобразования внешних и собственных накоплений предприятий в производственные инвестиции;

2) ограничения в сфере валютного контроля, препятствующие привлечению международных инвесторов;

3) невнимание к особенностям рынка и финансово-хозяйственной деятельности при выработке внешнеэкономической стратегии развития предприятий и банков;

4) главенствующая роль банка при сотрудничестве с предприятием, низкий уровень банковского обслуживания, отсутствие внутрибанковской координации.

Выгода предприятия при сотрудничестве с банком по привлечению ресурсов внешних инвесторов и размещению собственных ресурсов выглядит следующим образом: предприятие помогает банку пройти процедуры по получению лицензии Центрального банка на те операции, которые связаны с движением капитала. Банк, располагая генеральной лицензией, может предоставить предприятию полученные ресурсы, пропустив их через свой баланс.

Важным для инвестора является и то, что банк при должном оформлении сделки проводит контроль за целевым использованием инвестируемых ресурсов предприятия.

У банка появляется гораздо больше возможностей для маневрирования.

Очень часто вынуждает банки отказываться от эффективных трастовых операции по управлению активами предприятий несовершенство нормативной базы.

Иногда организации, которые имеют сеть иностранных контрагентов, не могут точно организовать расчеты, что вполне под силу коммерческому банку.

Использование банка как финансового института, который может осуществить форвардные, фьючерсные и опционные сделки с различными валютными ценностями, дает немало реальных преимуществ. Для обычного предприятия такие операции связаны с дополнительными временными издержками и налоговыми выплатами. Отсюда и происходит подорожание привлеченных ресурсов.

Участие банка повышает рентабельность инвестиций, проводимых по таким схемам, и прежде всего – для инвестируемого предприятия.

Банк может использовать для иностранного инвестора упрощенный механизм (в рамках Инструкции Госналогслужбы РФ № 34 от 16.06.1995 г.) освобождения от налога дохода иностранного юридического лица в рамках краткосрочных банковских сделок.

Также сотрудничество иностранного инвестора с банковскими структурами помогает ему избежать статуса постоянного представительства и требования налогового учета, что упрощает процедуру репатриации иностранных инвестиций.

Определенные сложности для предприятия создает неясность законодательства по вопросам налогообложения добавленной стоимости в случае привлечения средств от иностранных инвесторов.

Такие схемы банковских структур помогают избежать налоговых рисков как для инвесторов, так и для инвестируемого предприятия.

Особенностью лизинговых операций является закрепление за банком роли арендодателя.

Кроме того, важным является и предоставление льгот для субъектов лизинга.

Это и учет в себестоимости продукции (работ, услуг) процентов по полученным заемным средствам и лизинговых платежей, а также полное освобождение лизинговых платежей малых предприятий от НДС.

Дополнительные льготы по налогу на доходы иностранных юридических лиц предусматриваются также рядом международных соглашений об избежании двойного налогообложения.

Они освобождают не имеющих постоянного представительства в России иностранных юридических лиц от уплаты налога на имущество.

Основную часть клиентуры банков составляют средние и малые предприятия, и им выгодны, а главное, доступны такие схемы инвестирования.

Для крупных предприятий на мировом рынке главным является вопрос об организации своих отделений, а также об участии в иностранных предприятиях для создания новых производств, заполняющих пробелы технологических цепей, но не организованных на территории РФ.

Это относится к наукоемким отраслям хозяйства. Иногда зарубежные дочерние предприятия нужны из-за технологических особенностей отраслей, таких как рыболовство, добыча нефти, газа, золота и др.

Снижение издержек в рамках основной производственной деятельности также происходит в связи с этими особенностями отрасли. Банк, ведущий компанию, может помочь осуществить эмиссию, подобрать партнеров и эффективно управлять портфелем ценных бумаг предприятия.

Это проводится в рамках проекта «связанной эмиссии» ценных бумаг с последующим оформлением межбанковской сделки или при использовании механизма «номинального держателя».

Не до конца использован потенциал возможных сделок по клиринговым валютам.

Предприятия располагают такого рода ресурсами, но ограничены в использовании их на внешних рынках.

В этой связи имеются огромные возможности при таких формах расчета, как трансфертный и револьверные аккредитивы. Они позволяют задействовать их при определенных схемах для пополнения оборотных средств предприятия.

Кредитные отделы или управления банков все чаще сталкиваются с необходимостью применения методов инвестиционного анализа. Многие банки создают специализированные подразделения, целью которых является оценка и финансирование проектов.

Для того чтобы работать в этих подразделениях, требуется высокая квалификация экспертов, а также обеспечение необходимыми методологическими и эффективными инструментальными средствами.

Инвестиционные предложения рассматриваются и проверяются экспертами банка.

Только после этого принимают предварительное решение о продолжении работы с проектом.

Для того чтобы провести процедуру предварительной экспертизы без особых затруднений, эксперт должен быть хорошо ознакомлен с инвестиционными целями и задачами банка.

Главным обстоятельством является то, что клиент, зная о стратегии банка, ориентируется на его цели и задачи в процессе подготовки инвестиционного предложения.

Это увеличивает его шансы на положительную реакцию банка, но несоответствие сути проекта целям и задачам банка дает повод аргументировано отказать клиенту в поддержке его проекта.

Очень важна стадия экспертизы проекта. На этой стадии важно обеспечить полную информацию о проекте, подтвержденную финансовыми и юридическими документами.

Задача аналитического подразделения – подготовить экспертное заключение о проекте.

Это делается на основании проверки достоверной информации, анализа риска проекта и финансового анализа. Бизнес-план проекта с заключением эксперта передается в административный орган банка, принимающий заключительное решение об участии в проекте.

Все это связано с обработкой и передачей информации. Необходимо, чтобы на всех стадиях эта информация была достоверной и имела высокую эффективность обработки.

Существует простое правило – к рассмотрению принимаются проекты, у которых чистая величина дохода больше 0 и максимальна, индекс прибыльности больше 1, показатель внутренней нормы рентабельности больше процентной ставки по кредитам, а время окупаемости проекта минимально.

Если проект имеет более высокие показатели эффективности, то, соответственно, ему и будет отдано предпочтение банком.

Данный текст является ознакомительным фрагментом.

Продолжение на ЛитРес

89. Цели и задачи центральных банков. Функции центральных банков

89. Цели и задачи центральных банков. Функции центральных банков Главным звеном банковской системы любого государства является центральный (эмиссионный) банк страны. Первым эмиссионным банком считается созданный в 1694 г. Банк Англии, поскольку он начал выпускать

104. Счета предприятий в банках, очередность платежей с них. Роль РКЦ и корреспондентских счетов банков

104. Счета предприятий в банках, очередность платежей с них. Роль РКЦ и корреспондентских счетов банков Между предприятиями, учреждениями и организациями расчеты производятся на безналичной основе. Безналичные расчеты ведутся путем перечисления (перевода) денежных

4. Взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором и другими субъектами системы внутреннего контроля компании Взаимодействие с внешним аудитором

4. Взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором и другими субъектами системы внутреннего контроля компании Взаимодействие с внешним аудитором Руководитель внутреннего аудита координирует взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором

20. Порядок проведения проверки предприятий и банков по вопросам организации налично-денежного обращения.

20. Порядок проведения проверки предприятий и банков по вопросам организации налично-денежного обращения. В соответствии с положением ЦБ РФ №14-П кредитные организации обязаны не реже 1 раза в 2 года проверять порядок ведения операций с денежной наличностью

28. Взаимодействие банков и предприятий

28. Взаимодействие банков и предприятий Более тесное сотрудничество предприятий с кредитно-финансовыми учреждениями и инвестиционными институтами создает возможный путь к выходу из инвестиционного кризиса.Развитая банковская система России имеет небольшой опыт

51. Взаимодействие ЦБ РФ с кредитными организациями

51. Взаимодействие ЦБ РФ с кредитными организациями ЦБ РФ в банковской системе выступает:•?главным государственным органом по управлению этой системой;•?кредитной организацией;•?субъектом банковского надзора.Вместе с тем ЦБ РФ не вправе требовать от кредитных

ЛЕКЦИЯ № 10 Финансы предприятий

ЛЕКЦИЯ № 10 Финансы предприятий 1. Функции и сущность финансов предприятий Базовой ячейкой экономической системы в любой стране является хозяйствующий субъект (юридическое лицо).Преобладающую роль в государственной политике, принципах организации экономики, их

ЛЕКЦИЯ № 5. Организационно-правовые формы предприятий (фирм)

ЛЕКЦИЯ № 5. Организационно-правовые формы предприятий (фирм) 1. Коммерческая организация и некоммерческая организация В экономике страны разнообразие предприятий велико. Отличаются они друг от друга, во-первых, размерами. В качестве показателей размера предприятия

Взаимодействие с конкурентами

Взаимодействие с конкурентами Мы с вами уже успели согласиться с тем, что наличие конкурентов совсем не обязательно является злом. Напомню, что сам факт того, что кто-то вообще занимается тем бизнесом, которым решили заняться и вы, говорит о том, что дело непровальное.Но

Глава 21 Использование методов Toyota при преобразовании промышленных предприятий и предприятий сферы услуг

Глава 21 Использование методов Toyota при преобразовании промышленных предприятий и предприятий сферы услуг Применение производственной системы Toyota за пределами производственных цехов вполне возможно, но требует творческого подхода. Разумеется, основные принципы TPS

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОСТАВЩИКАМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОСТАВЩИКАМИ Осуществляя контакты по первому из указанных направлений, т. е. взаимодействуя с внешней средой, предприниматели, как правило, стремятся, с одной стороны, сформировать положительное впечатление о своей фирме, а с другой – добиться от

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОТРЕБИТЕЛЯМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОТРЕБИТЕЛЯМИ Во взаимодействиях с потребителями психологические и эмоциональные факторы занимают одно из ведущих мест. Достаточно вспомнить о рекламе. Подавляющее большинство рекламных роликов на телевидении практически ничего не сообщает о

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С КОНКУРЕНТАМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С КОНКУРЕНТАМИ Как правило, взаимодействовать с конкурентами напрямую предпринимателям приходится не так уж часто. Скорее, осуществляется отслеживание шагов, предпринимаемых конкурентами, и разрабатывается собственная конкурентная политика с учетом

Взаимодействие

Взаимодействие 8. Изучите мнение собеседника. Хотя в фазе взаимодействия в процессе конфронтации – один-единственный шаг, именно в ней и происходит основная часть разговора. Вы пригласили собеседника высказаться, и теперь вы слушаете его. Именно в это время вы

Действие и взаимодействие

Действие и взаимодействие Рекламодатели в Интернете продолжают искать способы представления драматического действия на экране ПК для того, чтобы сделать свою рекламу еще более привлекательной. Например, Ford использовала баннер на домашней странице Yahoo! с привычным

Взаимодействие с целевой аудиторией

Взаимодействие с целевой аудиторией Владелец консалтинговой компании, назовем его Френсис Келли, обратился ко мне, поскольку ему потребовалась помощь коуча для подготовки к важной презентации. Несмотря на уверенность в своих силах и карьерный успех, публичные

Развитая банковская система России имеет небольшой опыт сотрудничества с предприятиями.

Это происходит по следующим причинам:

2) ограничения в сфере валютного контроля, препятствующие привлечению международных инвесторов;

У банка появляется гораздо больше возможностей для маневрирования.

Данный текст является ознакомительным фрагментом.

Продолжение на ЛитРес

89. Цели и задачи центральных банков. Функции центральных банков

104. Счета предприятий в банках, очередность платежей с них. Роль РКЦ и корреспондентских счетов банков

4. Взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором и другими субъектами системы внутреннего контроля компании Взаимодействие с внешним аудитором

20. Порядок проведения проверки предприятий и банков по вопросам организации налично-денежного обращения.

ЛЕКЦИЯ № 8. Взаимодействие банков и предприятий

ЛЕКЦИЯ № 8. Взаимодействие банков и предприятий За последние пять лет объем инвестиций сократился в три раза. Это свидетельствует о том, что инвестиционный процесс переживает глубокий кризис. По оценкам экспертов, Россия сможет преодолеть кризис, лишь потеряв ряд

Взаимодействие с конкурентами

9.1. Взаимодействие спроса и предложения

9.1. Взаимодействие спроса и предложения Взаимодействие спроса и предложения графически отражено на рис. 9.1. Рис. 9.1. Взаимодействие спроса и предложенияСущность рыночного равновесия заключается в том, что в этом состоянии рынок сбалансирован: ни продавцы, ни покупатели

31. Взаимодействие спроса и предложения

31. Взаимодействие спроса и предложения Покупатели и продавцы вместе формируют рынок, и нет смысла говорить об оптимальности удовлетворения потребностей покупателя, если он не купит все, что запланировал, и о максимальности прибыли поставщика, если он не сумеет продать,

Глава 21 Использование методов Toyota при преобразовании промышленных предприятий и предприятий сферы услуг

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОСТАВЩИКАМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОТРЕБИТЕЛЯМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С КОНКУРЕНТАМИ

Взаимодействие

Крах, взаимодействие или медиачистилище?

Крах, взаимодействие или медиачистилище? Мы в чистилище, и у нас пока нет четких и ясных правил.Специалисты по новым медиа делают большую ошибку, когда ставят на проигрыш телевидения (возможно, вы помните, что, когда интернет начинал приобретать массовую популярность,

Действие и взаимодействие

Активное взаимодействие с контентом

Активное взаимодействие с контентом Прежде чем возражать, что «активное участие пользователя» – это хорошая вещь, давайте посмотрим, что происходит на самом деле. Представьте себе, что вы читаете в блоге Politico статью, которая вызывает у вас гнев. Вы достаточно рассержены

Автор статьи

Куприянов Денис Юрьевич

Юрист частного права

Страница автора

Читайте также:

Как осуществляется связь банков и промышленных предприятий

Похожие темы научных работ по экономике и бизнесу , автор научной работы — Батаева А.И.

Текст научной работы на тему «Основные аспекты и перспективы взаимодействия региональных банков и промышленных предприятий»

89. Цели и задачи центральных банков. Функции центральных банков

104. Счета предприятий в банках, очередность платежей с них. Роль РКЦ и корреспондентских счетов банков

4. Взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором и другими субъектами системы внутреннего контроля компании Взаимодействие с внешним аудитором

20. Порядок проведения проверки предприятий и банков по вопросам организации налично-денежного обращения.

28. Взаимодействие банков и предприятий

51. Взаимодействие ЦБ РФ с кредитными организациями

ЛЕКЦИЯ № 10 Финансы предприятий

ЛЕКЦИЯ № 5. Организационно-правовые формы предприятий (фирм)

Взаимодействие с конкурентами

Глава 21 Использование методов Toyota при преобразовании промышленных предприятий и предприятий сферы услуг

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОСТАВЩИКАМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОТРЕБИТЕЛЯМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С КОНКУРЕНТАМИ

Взаимодействие

Действие и взаимодействие

Взаимодействие с целевой аудиторией

89. Цели и задачи центральных банков. Функции центральных банков

104. Счета предприятий в банках, очередность платежей с них. Роль РКЦ и корреспондентских счетов банков

4. Взаимодействие внутреннего аудита с внешним аудитором и другими субъектами системы внутреннего контроля компании Взаимодействие с внешним аудитором

20. Порядок проведения проверки предприятий и банков по вопросам организации налично-денежного обращения.

ЛЕКЦИЯ № 8. Взаимодействие банков и предприятий

Взаимодействие с конкурентами

9.1. Взаимодействие спроса и предложения

31. Взаимодействие спроса и предложения

Глава 21 Использование методов Toyota при преобразовании промышленных предприятий и предприятий сферы услуг

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОСТАВЩИКАМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С ПОТРЕБИТЕЛЯМИ

ВЗАИМОДЕЙСТВИЕ С КОНКУРЕНТАМИ

Взаимодействие

Крах, взаимодействие или медиачистилище?

Действие и взаимодействие

Активное взаимодействие с контентом